Skulle du medunderskrive en studerende lån?

Skulle du medunderskrive en studerende lån?

Beslutter at co-underskrive en studerende lån kommer ned til, om du kan tilbagebetale hele lånet på egen hånd, hvis nødvendigt.

Du bør co-underskrive en studerende lån, hvis du har råd til at betale det tilbage selv, fordi du kan blive nødt til.

Co-signering gør dig juridisk ansvarlig for at tilbagebetale lånet, hvis den primære låntager ikke kan. Og hvis du ikke har råd til at foretage betalinger, vil dit kredit blive beskadiget.

Hvis du har råd til at co-sign, skal du gøre det at kende de involverede risici, og hvordan du kan få ud af krogen for lånet i fremtiden.

Muligheder for at overveje, før co-signering

Før du ansøge om et privat studerende lån som en co-signer, styre den primære låntager mod andre muligheder.

Sørg for, at de har indsendt den gratis program for Federal Student Aid, eller fafsa, at kvalificere sig til alle føderale studerende støtte. Dette omfatter gratis eller optjent bistand, ligesom tilskud, stipendier og arbejds-undersøgelse, såvel som føderale studerende lån.

For bachelorer, føderale studerende lån er den bedste løsning, fordi de ikke kræver kredit historie eller en cautionsmænd at kvalificere sig. De fleste private lån gør.

Sammenlignet med føderale lån, private lån tendens til at bære højere renter og har færre tilbagebetaling muligheder eller muligheder for lån tilgivelse. De bør kun overvejes efter at alle føderale støtte er blevet maxed ud.

Der er et par private studielån, der ikke kræver en co-signer. Godkendelse er baseret på karriere og indkomst potentiale, men disse lån bære højere rente end andre private indstillinger.

Hvem kan co-underskrive et lån?

Stort set alle med en kvalificeret kredit historie kan co-underskrive et studielån.

Det betyder at du kan co-underskrive et studielån til dit barn, barnebarn, en anden slægtning eller endda en ven. Private långivere ser for medunderskrivere med en stabil indkomst og god til fremragende kredit score, typisk i de høje 600s eller derover. De mener også anden gæld, du allerede har.

En cautionsmænd giver en låntager adgang til college finansiering, han eller hun ellers ikke ville have; det kan også hjælpe den studerende opbygge kredit.

Men bare fordi du kan co-underskrive et lån betyder ikke, du skal.

Hvordan co-signering påvirker dit kredit

Når du co-underskrive et lån, er du afleverer nøglerne til din kredit over til den studerende låntager.

Virkningen af ​​co-signering vil kunne mærkes selv før et lån er godkendt: Du får en midlertidig ding på din kredit score, når långiver udfører en hård træk på din kredit historie under ansøgningsfasen.

Når du er godkendt, vil lånet og dens betaling historie dukke op på din kredit rapport. Eventuelle ubesvarede betalinger kan skade dit kredit.

Hvis låntager ikke kan opfylde betalinger, og du kan ikke dække dem, kunne lånet gå ind i standard. Det er et sort mærke, der vil forblive på din kredit rapport i syv år, blandt andre økonomiske konsekvenser.

Andre risici for co-signering

Co-signering kan påvirke din evne til at låne. Co-underskrive et lån øger ”gæld” del af din gæld til indkomst-forholdet, der kan påvirke din evne til at få ny kredit for ting som en bil eller et hus.

Forsinkede betalinger kunne have långivere eller samlere efter dig. Så snart en betaling er forsinket eller savnet, kan du høre fra långiver, eller værre, en inkassator. For at undgå ubesvarede betalinger, fremme den primære låntager at tilmelde dig autopay eller kommunikere med dem hver måned før betalinger forfalder.

Du kunne være ansvarlig i tilfælde af død eller invaliditet. Det kan lyde morbid, men finde ud af långiveren politik, hvis en låntager dør eller bliver deaktiveret. Hvis de ikke giver mulighed for tilgivelse, at ansvaret foretage betalinger ville udelukkende falde til dig.

Hvad skal man diskutere med den studerende låntager

Co-signering kræver en åben diskussion med den primære låntager, der bør kende de risici, du tager på som en co-signer og hvor langsigtet tilbagebetaling vil påvirke livet efter college. At diskussionen bør omfatte, hvad de studerer, når de forventer at opgradere, og hvad deres jobmuligheder og indkomst potentiale kunne være.

Du kan ved låntager godt, så spørg dig selv: Har denne person har vist, at han eller hun er ansvarlig nok til at tage på engagement af et lån? For at fuldende års studier? Hvis svaret er nej, så skal du pege låntager mod andre muligheder.

Hvordan at bo på toppen af ​​en co-signeret lån

Når en långiver gør et tilbud, læse lånets gældsbrev i fuld at forstå alle detaljer. For eksempel er den private långiver Sallie Mae siger den primære låntager og cautionsmænd deler ansvaret for at foretage betalinger til tiden.

For at undgå fremtidige overraskelser, finde ud af, hvilket niveau af kommunikation vil du modtage som en co-signer. Dette kunne omfatte når betalingen sker eller hvor hurtigt efter en forpasset betaling, som du ville få besked, sammen med gebyrer vurderes. Spørg långiver hvordan du vil få besked, såsom telefon, e-mail eller post.

Hvis låntager fortæller dig at han eller hun ikke kan møde en betaling, før det er på grund, straks kontakte långiver til at finde ud af dine muligheder. Du kan være i stand til at komme på en ny plan for tilbagebetaling eller udløse en midlertidig pause i betalinger.

Sådan kommer frigivet fra co-signering

Der er to metoder til at få frigivet fra co-underskrive ansvar: cautionsmænd frigivelse og refinansiering.

Co-signer frigivelse er en funktion, du ønsker at søge i en privat studerende lån. De fleste långivere tillade dit navn og juridiske ansvar, der skal fjernes fra lånet, når låntager har foretaget et vist antal til tiden betalinger. Dette antal varierer fra 12 til 48 måneder, afhængigt af långiveren.

Du kan også pege låntager til refinansiering, hvilket ville fjerne dit navn fra lånet og gøre det muligt for låntageren at kombinere hans eller hendes studerende lån til et enkelt lån med en lavere rente, hvis de opfylder betingelserne. For at refinansiere, vil de nødt til at opfylde kredit- og indkomst krav, og har en rekord for on- time betaling.

Hvordan til at co-underskrive et privat studerende lån

Hvis du er klar til at co-underskrive et lån, du og låntager skal sammenligne tilbud fra flere studerende långivere, herunder banker, kreditforeninger og online långivere, for at finde de laveste priser.

Som en co-signer du vil være sikker på, at lånet har maksimal fleksibilitet på betalinger. Overvej lån funktioner som låntager beskyttelse – udsættelse og overbærenhed – sammen med tilbagebetaling muligheder og tilgængeligheden af ​​cautionsmænd frigivelse.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

CD vs besparelser konto: Hvilken er bedst?

CD vs besparelser konto: Hvilken er bedst?

Opsparingskonti og indskudsbeviser (cd’er) holde dine penge sikkert og betale renter. De er begge et glimrende valg for midler, du måske nødt til at bruge inden for de næste par år, men de har forskellige funktioner, der er vigtigt at vide om. Så der er bedst for dine penge?

Svaret afhænger typisk af to faktorer:

  1. Nem adgang: Opsparingskonti er mere fleksible end cd’er. Du kan trække midler uden straf til enhver tid, og du kan foretage løbende indbetalinger til en opsparingskonto. Men det betyder ikke, du skal udelukke cd’er.
  2. Renter: cd’er giver en garanteret rente, der typisk ændrer sig ikke. Hvis du tror, renten vil stige snart, måske en opsparingskonto give mere mening. Men hvis du er tilfreds med en CD’er rente og du er villig til at låse op dine penge, kan en CD arbejde godt.

Cd’er belønne dig for Engagement

Cd’er er tidsindskud, der kræver dig til at forpligte sig til at forlade dine midler på en konto i mindst tidsrum. For eksempel kan du købe cd’er til udtryk så korte som tre måneder, og så længe fem år. Til gengæld for din bank eller kredit union tilbud betale højere satser, som du forpligte sig til længere løbetider.

Bedste anvendelser: cd’er er ideelle for midler, du har brug for på en bestemt fremtidig dato. For eksempel, hvis du ved, du vil betale studieafgift i 19 måneder, kan en 18-måneders-cd hjælpe dig med at maksimere din interesse indtjening. Alternativt, hvis du har ekstra kontanter, som du vil holde sikker, med ingen intentioner om at bruge pengene hurtigt, kan en cd være nyttig.

Højere priser: Banker betaler typisk højere renter på cd’er, end de gør for opsparingskonti. Det er især tilfældet, når du går med længere sigt (en 2-årig CD bør betale mere end en 3-måneders-cd). Alle andet lige, satser tendens til at være højere på cd’er vs opsparingskonti.

Garanteret satser: Med en cd, kan du forudsige nøjagtigt, hvor meget du vil tjene. De fleste banker indstille din sats i starten af cd’en, og denne sats aldrig ændres. Det fungerer i din favør, hvis renten forblive den samme eller slip, men du kan gå glip af ekstra indtjening, hvis satser stiger væsentligt.

Sanktioner noget: Du kan normalt få udbetalt tidligt, hvilket kan være nødvendigt, hvis du har brug for akut kontanter ud over, hvad du har i en regnvejrsdag fond. Men du typisk betaler tidlig tilbagetrækning sanktioner, der kan udslette nogen interesse du optjener-og spise ind i din oprindelige hovedstol indbetaling. Nogle cd’er, der er kendt som flydende cd’er, gør det muligt at trække penge tidligt, men vær sikker på du forstå detaljerne, før du bruger disse instrumenter.

Strategier hjælpe dig med at undgå problemer: cd’er låse op dine penge, og du kan gå i stå med en lav sats, hvis renten stiger. Men du kan bruge strategier ligesom cd stiger og vægtstænger for at reducere risikoen og få mest muligt ud af dine cd’er.

Opsparingskonto holde dine muligheder åbne

Opsparingskonti giver dig mulighed for at indsætte og hæve med minimale begrænsninger-selv føderale lovgivning begrænser visse udbetalinger til seks per måned. De er nemme at arbejde med og let at forstå.

Bedste anvendelser: Opsparingskonti er ideelle til kontanter du måske brug for at få adgang til enhver tid, samt penge du planlægger at tilbringe i de næste seks måneder eller deromkring. For eksempel, en opsparingskonto er et fremragende sted for en lille nødfond eller en kontant pude, som du overfører til kontrol for at undgå overtræk.

Ingen minimumsbeløb: Opsparingskonti tillader dig at starte i det små, så de fungerer godt, når du har begrænsede midler. Efter det, der er intet galt med at holde betydelige saldi i besparelser, så længe du gør det med vilje. Cd’er, på den anden side, nogle gange har minimumskrav depositum. Mursten og mørtel banker kan kræve, at du investere mindst $ 1.000, men flere online banker tilbyder cd’er med ingen indledende mindstesatser.

Variabel rente: I modsætning til cd’er, opsparingskonti har rentesatser, der kan ændre sig over tid. Banker justere opsparingskonto satser som reaktion på den økonomiske miljø, konkurrence, og deres ønske om at tage på indlån. Hvis satser stiger, kan din opsparingskonto betale mere i næste måned, end det nu kan betale sig (selvom bankerne være langsom til at øge satserne). Men hvis satser falde kraftigt, banker typisk reagerer ved at betale mindre, mens din indtjening ikke ville ændre sig, hvis du var i en cd.

Alle eller Ingen?

Heldigvis behøver du ikke at vælge mellem cd’er vs. opsparingskonti. Du kan bruge begge dele, og andre alternativer kan også opfylde dine behov.

  • Hold nok penge i en opsparingskonto til at opfylde eventuelle kortsigtede behov. Du får let adgang til disse penge, og du vil ikke stå bøder, hvis du har brug for at trække penge en gang imellem.
  • Overvej at bruge cd’er til nogle af dine overskydende kontanter, hvis du har nok penge i besparelser, du kan lide cd rentesatser, og du ikke er bekymret over satser stigende.
  • Kig på andre alternativer, hvis cd’er er for restriktive til din smag-men opsparingskonti ikke betaler nok. Pengemarkedet konti har træk fra begge cd’er og opsparingskonti: De tillader begrænsede hævninger, men de ofte betale lidt mere end standard opsparingskonti. Cash management konti kan også tilbyde en højere indtjening. Bare vær sikker på, at dine midler er FDIC forsikret, hvis sikkerhed er vigtigt for dig (NCUSIF forsikring ved kreditforeninger er lige så sikker).

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

How to Choose a Bank – Which Bank Is Best?

How to Choose a Bank - Which Bank Is Best?

Time to open a bank account but you’re not sure which bank to choose? Selecting your next account is an important choice. Because switching banks is a pain, this is not something you want to do again soon.

To pick the best bank for your needs, get familiar with the options available, and then choose the institution best fits your needs.

What Do You Need Today? In Five Years?

For now, you probably have immediate needs that a bank must satisfy. For example, you may need a place to deposit your paycheck, or perhaps you want a bank that charges lower fees than your current bank. By all means, get those needs met, but zoom out and think about how your needs may change in the coming years.

As you evaluate banks, consider whether or not you’ll grow out of an institution, or if banks excel in areas where you anticipate future needs. For example:

  • Will you stay in the same location?
  • Does the bank offer robust online or mobile services?
  • If you’ll start a business, can the bank handle business accounts?
  • If you plan to get a mortgage or refinance, does the bank offer discounts to customers who use other services?

While it’s wise to plan ahead, things change, and it’s hard to predict the future, so most people start by focusing on checking and savings accounts.

Rates and Fees

Examine interest rates and account charges as you shop for a bank: How much will you earn in your savings (assuming you keep a significant amount there, how much will you pay for loans, and what maintenance and transaction fees exist?

For checking and savings, low fees are particularly important. A slightly different interest rate on savings isn’t going to make or break you financially, so don’t be lured by the highest APY unless you’re among the wealthy. But monthly maintenance fees and stiff overdraft penalties can make a serious dent in your account, costing hundreds of dollars annually.

Example: When it comes to earning interest on savings or certificates of deposit (CDs), even a difference of 1 percent APY might not be that impressive. Assuming you keep $3,000 in savings, that’s a difference of just $30 per year between banks. If one of those banks charges $10 per month just to keep your account open, the obvious choice is to choose the bank with lower fees.

When borrowing money, remember that you don’t necessarily have to borrow from your bank. You can get a loan from a brand new credit union when you buy a car, for example (buying from a particular dealer might make you eligible to become a member of that credit union). Online lenders are also worth a look, as they may charge less than local banks and credit unions. If you borrow to buy a house, a mortgage broker can (and should) shop among numerous lenders for you, and you don’t have to be a customer with every potential bank.

Types of Banks

You can choose from several different types of “banks” for financial services. Most of them offer similar products and services (especially if you’re just looking for checking or savings accounts and a debit card for spending), but there are differences.

Big banks are the national names you’re familiar with. You may see numerous branches on busy street corners in large cities, and you probably hear about them in the news. These institutions have national (and multinational) operations.

  • Products and services available include almost anything you can imagine (and more).
  • Fees tend to be on the high side, but it’s possible to get fees waived (by setting up direct deposit, for example).
  • Rates on savings and CDs usually aren’t the highest.
  • Branch and ATM locations are numerous if you care about banking in person.

Local banks operate in smaller geographic areas. They tend to have more of a community focus, and they’re an essential part of your local economy.

  • Products and services available are usually sufficient for most consumers. These institutions should have everything you need personally, although large businesses and the ultra-wealthy may need to obtain specialized services from other providers.
  • Fees tend to be reasonable, and fee waivers are often available.
  • Rates on savings and CDs vary, but you might snag a deal with advertised “specials.”
  • Branch and ATM locations are available locally, but you may have to pay out-of-network fees if the bank doesn’t participate in a national ATM network.

Credit unions are not-for-profit organizations with a strong community focus. To open an account, you need to qualify and join as a “member,” but this process is often easier than you think.

  • Products and services should be sufficient for most consumers and small businesses. The smallest credit unions might offer slightly less, but you can almost always find checking accounts, savings accounts, and loans.
  • Fees tend to be low, and it’s relatively easy to find free checking.
  • Rates on savings and CDs are often higher than big banks, but lower than online banks.
  • Branch and ATM locations may be more extensive than you’d expect. If your credit union participates in shared branching (most of them do), you have access to thousands of free locations nationwide.

Online banks have established themselves as a solid option, and it’s worth having an online-only account even if you don’t use it regularly. That said, going 100% online with your money can be tricky—physical locations still have value.

  • Products and services available include free checking and savings accounts as the main attraction, but other products may be available.
  • Fees tend to be low. Most accounts are free unless you bounce checks or request certain transactions (like wire transfers, for example).
  • Rates on savings and CDs are often higher than you can find anywhere else.
  • Branch and ATM locations are nonexistent, but online banks either participate in robust nationwide networks or they reimburse ATM fees (up to certain limits).

Cash management accounts are a slight variation of online bank accounts. These are typically payment accounts offered through brokerage houses, so verify if and when your money is federally insured. Some accounts pay generous interest rates and provide debit cards and checkbooks for spending.

Technology and Convenience

As you narrow down your list, look for important features that you’re likely to use on a day-to-day basis. You don’t want dealing with your bank to be a miserable experience.

Remote deposit: If you ever get paid with a physical check, the easiest way to deposit it is to snap a picture with your bank’s app.

Bank to bank transfers: Look for banks that offer free electronic transfers to other bank accounts. This is standard with most online banks, but brick-and-mortar banks can do it too. Transfers make it much easier to manage your money and change banks.

Texting and email alerts: We all get busy, and it’s nice to get a heads up from your bank when something is happening in your account. You might also want a quick update on your bank balance without needing to log into your account. Banks with texting options and automatic alerts make banking easy.

ATM deposits: Going to a branch during banking hours isn’t always possible (or convenient). ATM deposits allow you to bank on your schedule and even add funds to some online banks.

Bank hours: If you prefer to bank in person, are the hours suitable for your needs? Some banks and credit unions offer weekend and evening hours (at least at the drive-through).

A Word About Safety

Banks are supposed to be a safe place for your money. Ensure that any account you use is insured, preferably by the U.S. Government:

  • Banks should be backed by FDIC insurance.
  • Federally-insured credit unions should be backed by the NCUSIF.

If a bank or credit union fails, you should not lose any money as long as your deposits are below the maximum limits (currently $250,000 per depositor per institution, and it’s possible to have more than $250,000 of “your” money covered at one institution).

How to Open an Account

Once you choose an account, it’s time to go through the formalities of opening and funding it. Some institutions let you do everything online, which is a quick and easy option if you’re tech-savvy. If not, plan for a visit to the branch, and bring identification and an initial deposit (cash may work, or you might write a check or make an electronic transfer).

Switching banks: If you’re moving to a new bank, use a checklist to make sure nothing falls through the cracks. You don’t want to miss payments or pay fees for any mistakes.

Can You Have Multiple Accounts?

There probably isn’t a single best bank account out there. Different banks have different strengths. Online banks pay the highest interest rates on your savings. Online lenders and credit unions are a great option for personal loans and auto loans.

It’s okay to have more than one bank account. In fact, it’s wise to get the best features wherever you can find them. As long as you’re not paying multiple fees to multiple banks, you can have as many bank accounts as you want.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Typer af bankbog – Fra Basic konti til Besparelser-Like Alternativer

Typer af bankbog - Fra Basic konti til Besparelser-Like Alternativer

En opsparingskonto er et godt sted at holde penge, som du ikke planlægger at bruge med det samme. Disse konti holde dine penge sikkert og tilgængeligt samtidig betaler du interesse, men der er flere forskellige typer af opsparingskonti at vælge imellem. Hver variation (og bank eller kreditforening) har forskellige funktioner, så det er vigtigt at forstå dine muligheder.

Vi vil grave i detaljerne for hver af disse almindelige steder at stash dine kontanter:

  1. regnskab Grundlæggende besparelser
  2. konti Online besparelser
  3. Pengemarkedet konti
  4. Indskudsbeviser (cd’er)
  5. Renter kontrol
  6. Specialty regnskab (studerende besparelser og målrettede konti, for eksempel)

Optjening interesse: Alle de, der er beskrevet på denne side betale renter, som hjælper dig med at vokse din opsparing konti – selv om vækstraten kan være langsom. Som du sammenligner muligheder, vurderer den rente, som ofte citeret for en årlig procentsats (APY) for at afgøre, hvilken konto der er bedst. Du behøver ikke nødvendigvis at vælge den konto med den højeste rente – bare få en konkurrencedygtig pris. Især med mindre saldi konto, renten er ikke så vigtig som andre konto funktioner som likviditet og gebyrer.

Betaler gebyrer? Gebyrer er skadelige for din opsparingskonto helbred. Med relativt lave renter, kan eventuelle gebyrer udslette din årlige indtjening eller endda forårsage din konto saldo at falde over tid. Undersøg din banks gebyr redegørelse omhyggeligt, før indbetale penge.

Grundlæggende bankbog

I sin enkleste form, en opsparingskonto er bare et sted at holde penge. Du indbetaler på kontoen, forrentes, og tage penge ud, når du har brug for det. Der er nogle grænser for, hvor ofte du kan hæve penge (op til seks gange om måneden for preauthorized tilbagetrækninger – men ubegrænset i person), og du kan tilføje til den konto, så ofte du vil.

Der er ikke noget galt med at bruge en af disse plain vanilla-konti, men der er  andre  typer af bankbog, der kunne være en bedre egnet til dig. Disse andre konti er alle variationer over den traditionelle opsparingskonto. Når det er sagt, hvis dine behov er ret enkel, kan du sikkert bare åbne en opsparingskonto i en bank, du allerede arbejder med og være færdig med det.

Online bankbog

Højdepunkter i online bankkonti inkluderer:

  1. Høje renter på dine indbetalinger
  2. Lav (eller ingen) månedlige gebyrer
  3. Ingen krav minimum balance
  4. Førende teknologi

Disse typer af konti var oprindeligt tilgængelige via online-only banker. Men de fleste mursten og mørtel banker omfatter nu online funktioner som online betaling af regninger og remote depositum, og nogle banker har online-only muligheder med lavere gebyrer og højere end deres standard konti.

Selvbetjening: Online opsparingskonti er bedst for selvforsynende tech-kyndige forbrugere. Du kan ikke gå ind i en filial og få hjælp fra en kasserer – vil du gøre det meste af din bank online ved dig selv. Men administrere din konto er nemt, og du kan altid ringe til kundeservice for at få hjælp (bemærk, at nogle mursten og mørtel banker begrænse, hvor ofte kan du ringe kundeservice, og de kan opkræve gebyrer for at få hjælp fra et menneske). Heldigvis kan du udfylde de fleste anmodninger selv – når og hvor det passer dig.

Tilknyttede konti: For at bruge en online-konto, du normalt også brug for en mursten og mørtel bankkonto (næsten enhver checkkonto vil gøre). Dette er din ”forbundet” konto, og det er typisk den konto, du vil bruge til din første indbetaling. Når din online konto er oppe og køre, kan du gøre indskud fra andre kilder samt – du kan sikkert selv deponere checks til kontoen med din mobiltelefon.

At bruge penge: Hvis der ikke er nogen fysisk gren, kan du spekulerer på, hvordan at bruge dine penge, hvis du har brug for det hurtigt. Heldigvis nogle online banker tilbyder også online  kontrol  konti, der tillader dig at skrive checks, betale regninger online, og bruge et betalingskort til køb og hævning af kontanter. Hvis du har brug for at flytte penge til din lokale bankkonto, at overførslen tager typisk sker inden for et par hverdage. Plus, nogle online banker gør det muligt at bestille kassereren kontrol, der går ud med posten.

Variationer over bankbog

Hvis du har brug for mere end en standard (eller online) opsparingskonto, er der andre typer af konti, der betaler renter samtidig tilbyde ekstra fordele.

Pengemarkedet regnskaber (MMAS):  pengemarkedet konti ser ud og føles som opsparingskonti. Den væsentligste forskel er, at du har lettere adgang til dine kontanter: Du kan normalt skrive checks mod den konto, og du kan endda være i stand til at tilbringe disse midler med et betalingskort. Men som med enhver opsparingskonto, der er grænser for, hvor mange gange om måneden, du kan lave udbetalinger. Pengemarkedet konti ofte betale mere end opsparingskonti, men de kan også kræve større indskud. De er en god mulighed for nødsituationer besparelser, fordi du har adgang til dine kontanter, men du stadig tjene renter.

Indskudsbeviser (cd’er):  CD’er er også magen til opsparingskonti, men de normalt betale mere. Den afvejning? Du er nødt til at låse dine penge op i en cd til en vis mængde tid (6 måneder eller 18 måneder, for eksempel). Det er  muligt  at trække penge tidligt, men du bliver nødt til at betale en bøde, så cd’er kun give mening for kontanter, som du ikke får brug for når som helst snart. For mere information, læse om det grundlæggende i cd’er.

Renter kontrol:  Hvis du virkelig har brug for adgang til dine kontanter (og du stadig ønsker at tjene renter), kan du få, hvad du har brug for fra en checkkonto. Traditionelle lønkonti betaler ikke renter, men nogle typer af konti giver dig mulighed for at optjene og bruge så ofte som du ønsker. Online banker tilbyder lønkonti, der betaler en lille smule af interesse (typisk mindre end en opsparingskonto). Reward lønkonti betale endnu mere, men kvalifikationen kan være svært.

Student bankbog

Med undtagelse af online banker, kan opsparingskonti være dyrt, hvis du ikke holder en stor balance i din konto. Banker opkræve månedlige gebyrer, og de betaler lidt eller ingen interesse på små konti. For studerende (der tilbringer det meste af deres tid på at studere – ikke arbejder), der er et problem. Nogle banker tilbyder ”studerende” opsparingskonti, der hjælper de studerende til at undgå gebyrer, indtil de får et job og kan kvalificere sig til månedlige gebyrfrihed.

Hvis du er studerende, en studerende opsparingskonto på en mursten og mørtel bank eller kreditforening er en stor mulighed for din første bankkonto. Vær opmærksom på, at kontoen kan konvertere til en ”almindelig” konto på et tidspunkt, og du bliver nødt til at være opmærksomme på gebyrer efter denne konvertering.

Goal-Oriented bankbog

Du kan spare op til noget – eller ingenting i særdeleshed – i en opsparingskonto, men nogle gange er det nyttigt at øremærke midler til et bestemt formål.

For eksempel kan du ønsker at opbygge besparelser for et nyt køretøj, dit første hjem, en ferie, eller endda gaver til deres kære. Nogle banker tilbyder bankbog, der er specielt designet til disse mål.

Den største fordel af disse konti er psykologisk. Du generelt ikke tjene mere på din opsparing (selv om nogle banker og kreditforeninger tilbyder frynsegoder til at fremme regelmæssig besparelse), men du kan være mere tilbøjelige til at nå besparelser mål, hvis en bestemt konto er bundet til noget, du sætter pris på. Hvis det lyder som noget, du ville nyde godt af, se efter ”besparelser klub” (eller lignende) programmer. Du kan også designe dit eget program, eller du kan oprette ”underkonti” eller flere konti (med beskrivende øgenavne) på de fleste online banker.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Find ud af, hvordan inflationen påvirker din bankkonto

Find ud af, hvordan inflationen påvirker din bankkonto
Inflationen sker, når priserne stige over tid. Hvis du nogensinde har hørt folk tale om lave priser i de foregående årtier, er de indirekte beskriver inflation. Alligevel kan inflationen være svært at få mening ud af, især når det kommer til at styre din økonomi. Hvis inflationen varmer op i de kommende år, kan du forvente flere udfald:

  • Mindre købekraft for de penge du har gemt
  • Stigende renter på opsparingskonti, indskudsbeviser (cd’er) og andre produkter
  • Lån betalinger ”følelse” mere overkommelige på lang sigt

Tab af købekraft

Inflationen gør penge mindre værd. Resultatet er, at en dollar køber mindre end det plejede at hvert år, så varer og tjenesteydelser  forekommer  dyrere, hvis du bare se på den noterede i dollars pris. Den inflationskorrigeret kostpris kan forblive den samme (eller det måske ikke), men antallet af dollars, det tager at købe en vare stadig ændrer sig.

Når du spare penge for fremtiden, du håber, det vil være i stand til at købe mindst lige så meget som det køber i dag, men det er ikke altid tilfældet. I perioder med høj inflation, er det rimeligt at antage, at tingene bliver dyrere næste år, end de er i dag, så der er et incitament til at bruge dine penge nu i stedet for at gemme det.

Men du skal stadig spare penge og holde kontanter på hånden, selvom inflationen truer med at udhule værdien af ​​din opsparing. Du får naturligvis brug for din månedlige lommepenge i kontanter, og det er også en god idé at holde krisemidler på et sikkert sted som en bank eller kreditforening.

Renten stiger

Den gode nyhed er, at renten har en tendens til at stige i perioder med inflation. Din bank måske ikke betale meget interesse i dag, men du kan forvente, at din årlige procentvise udbytte (APY) på opsparingskonti og cd’er for at få mere attraktiv.

Besparelser konto og pengemarkedet konto satser skal bevæge sig op ret hurtigt, som satser stige. Kortsigtede cd’er (6-12 Måneder, for eksempel) kan også justere. Men langsigtede CD satser sandsynligvis vil ikke rokke, indtil det er klart, at inflationen er ankommet, og at renten vil forblive høj i et stykke tid.

Spørgsmålet er, om ikke de stiger er nok til at holde trit med inflationen. I en ideel verden, ville du i det mindste bryde selv, og din opsparing vil vokse så hurtigt som priserne stiger. I virkeligheden satser halter bagefter inflationen, og indkomstskat af interesse du optjener betyder, at du sandsynligvis  miste  købekraft i banken.

Lagring Strategier for stigende inflation

  • Hold muligheder åbne: Hvis du tror, satser vil stige snart, kan det være bedst at vente med at sætte penge i langsigtede cd’er. Alternativt kan du bruge en laddering strategi for at undgå at låse-i til lave priser, fordi det er svært at forudsige timingen og hastigheden (samt retningen) af fremtidige renteændringer.
  • Shoppe rundt? En stigende rente miljø er også et godt tidspunkt at holde øje med bedre tilbud. Nogle banker vil reagere med højere renter hurtigere end andre. Hvis din bank er langsom, kan det være værd at åbne en konto et andet sted. Online banker er altid en god mulighed for at tjene konkurrencedygtige opsparing. Men husk, at forskellen i indtjening virkelig er nødvendigt at have betydning for dig at komme ud forude: Skifte banker tager tid og kræfter, og dine penge er måske ikke tjene nogen interesse, mens du flytter mellem banker. Plus, at banken med de  bedste  renteændringer konstant-det vigtige er, at du får en konkurrencedygtig pris. Ændring af banker vil give mest mening med særligt store Saldi eller væsentlige forskelle i renten mellem bankerne. Med en lille konto eller mindre sats forskel, det er nok ikke værd at bruge tid til at flytte.
  • Langsigtede besparelser: Gøre nogle planlægning for at sikre du har de rigtige mængder på de rigtige typer af konti. Bankkonti er bedst for penge, som du får brug for eller måske har brug for i den nærmeste til mellemlang sigt. Hvis du mister lidt af købekraft på grund af inflationen, det er den pris, du betaler for at have en nødfond-og der kan være en lille pris at betale. Tal med en finansiel planlægger at finde ud af, hvad, hvis noget, skal du gøre med mere langsigtede penge.

Lån og Inflation

Hvis du er bekymret for inflationen, kan du få nogle trøst at vide, at langfristede lån faktisk kunne få mere overkommelig. Hvis et lån betaling af et par hundrede dollars føles som en masse penge i dag, vil det ikke føles som helt så meget i 20 år.

  • Langfristede lån: Forudsat at du ikke har til hensigt at betale dit lån ud for tidligt, bør studielån, der bliver betalt ud over 25 år og 30-årige fastforrentede realkreditlån få lettere at håndtere. Selvfølgelig, hvis din indkomst undlader at stige med inflationen eller din betalinger stigning, vil du faktisk være værre. Også, at reducere gælden er sjældent en dårlig idé, fordi du stadig betale renter over alle de år, hvis du holder lånet på plads.
  • Variabel rente lån: Hvis renten på dit lån ændrer sig over tid, er der en chance for, at dit sats vil stige i perioder med inflation. Variable forrentede lån har rentesatser, der er baseret på andre satser (LIBOR, for eksempel). En højere sats kunne resultere i en højere obligatorisk månedlig betaling, så vær forberedt på en betaling chok, hvis inflationen opfanger.
  • Låsning i satserne: Hvis du planlægger at låne snart, men du behøver ikke faste planer, være opmærksom på, at priserne kan være højere, når du til sidst ansøge om et lån eller lås i en sats. Hvis det sker, skal du betale mere hver måned. Efterlad et råderum i dit budget, hvis du er ude efter en høj værdi element, som du vil købe på kredit. For at forstå, hvordan renten påvirker din månedlige betaling og renteomkostninger, køre nogle lån beregninger med forskellige satser.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Skulle du få en Travel lån?

Skulle du få en Travel lån?

Verdens mest berømte rejsemål kan være spændende, men mange er også dyrt at nå. Medmindre du har et kæmpe stash af flyselskab miles og rejse punkter, vil du sandsynligvis nødt til at betale for flybillet og en slags logi-selvom du vælger et hostel eller noget billigt. Og selv da, vil du stadig nødt til at dække mad, aktiviteter og transportomkostninger som taxaer og tog. I slutningen af ​​dagen, disse udgifter og andre gør rejse et privilegium ikke mange har råd uden hjælp udefra.

Ikke overraskende mange håbefulde rejsende låne de penge, de har brug for at se verden. Typisk, de gør det via enten et personligt lån eller et kreditkort, selv om de også kan låne penge fra familie og venner.

Er låne penge til rejser en god idé? Normalt ikke, men det betyder ikke stoppe nogle mennesker, der er bestemt til at forfølge deres rejselyst. Hvis du vil låne penge til at rejse, er det bedste, du kan gøre indstille nogle grundregler og forskning de bedste lån valgmuligheder til rådighed.

Problemet med at låne penge til en rejse

Fælles visdom siger, at du skal kun låne penge til at værdsætte aktiver som et hjem eller en virksomhed. er værre end det modsatte af det, en afskrivning aktiv Travel. Det er ikke noget håndgribeligt du kan se eller føle, og det er noget værd for andre end dig.

Men, hvor meget er dine minder virkelig værd? Hvis du vil låne penge til at rejse, de har brug for at være meget værd.

Det er fordi, afhængigt af hvor meget du låne, du kan tilbagebetale dit lån eller kreditkort balance i årevis.

Husk også, at det ikke bare det, man låner du bliver nødt til at betale tilbage. Du vil også være på krogen for renter og eventuelle gebyrer.

Da den gennemsnitlige kreditkort nu har i rente på 17 procent, kan disse gebyrer tilføje op hurtigt.

Hvis du låne $ 5.000 for en måned-lang tur til Thailand eller en rejse i hele Europa og tage ti år at betale det tilbage ved denne hastighed, for eksempel, ville du nødt til at betale $ 90 per måned for 120 måneder til en samlet udgift på $ 10.811.

Den rigtige måde at låne penge til en rejse

Før du låne penge til at rejse, det betaler sig at spørge dig selv, hvis de langsigtede omkostninger, der faktisk vil være det værd. Vil du virkelig ønsker at foretage betalinger på din middelhavskrydstogt fem år fra nu, når du kan spare op til et hjem eller forsøger at starte en familie? Sikkert ikke.

Men, hvis du kommer til at få en rejse lån, du kan lige så godt gøre det på den rigtige måde fra starten. Her er nogle tips, der kan hjælpe dig med at holde på sporet:

Udnyt Rewards til dækning af udgifter

Hvis du har god kredit og evnen til at planlægge tidligt, kan du også læne sig op ad belønninger punkter til at dække dele af din rejse. Det er muligt at tjene nok point og miles at få hoteller og flybillet dækket, hvis du har en strategi og holde sig til det. Udforsk belønninger kort og deres muligheder, og du kan spare penge på enhver tur rundt om i verden.

Indstil budget du kan holde til

Selvom du måske ikke ved præcis, hvor meget du skal bruge på diverse udgifter under dine rejser, kan du og skal indstille et budget.

Start med dine hoteller og flybillet og regne ud, hvor meget de vil koste. Derfra gøre nogle forskning for at finde ud af gennemsnit levnedsmidler og aktivitet omkostninger til din destination.

Når du ved, hvordan om, hvor meget din rejse vil sætte dig tilbage, kan du arbejde på at sikre de penge, du faktisk har brug for. Det er slemt nok at låne penge til en tur i første omgang, så du ikke ønsker at låne mere end krævet.

Sammenligne personlige lån og kreditkort

De to mest populære finansieringsmetoder til rejser er personlige lån og kreditkort. Mens et personligt lån tilbyder en fast rente, fast tilbagebetaling tidsplan, og fast månedlig betaling, vil et kreditkort lad du oplade din rejse som du går og tilbagebetale kun det beløb, du låner. Kreditkort tendens til at have højere renter end personlige lån, men både finansielle produkter er nemme at ansøge om online.

En af fordelene ved at rejse kreditkort specifikt er, at du kan få værdifulde rejse fordele som tur annullering / afbrydelse forsikring, bagageforsinkelse forsikring, og ingen gebyrer udenlandsk transaktionsomkostninger. Du kan også optjene rejse belønninger eller cash-back på dine rejseudgifter, som du kan bruge til at afholde dine omkostninger eller spare op til en anden eventyr.

Men, rejser kreditkort kommer med høje renter, der kan gøre omkostningerne ved din rejse stige dramatisk. Af denne grund, kan du være bedre stillet med en lav rente kreditkort eller en, der tilbyder 0 procent apr om køb i en begrænset tid.

Uanset om du beslutter dig på et kreditkort eller personlige lån, skal du sørge for at sammenligne alle dine muligheder, og hvordan de klarer sig i forhold til belønninger, frynsegoder, rentesatser og belønninger. Verdens venter, men den bedste tur er en, der ikke ødelægger din økonomi.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Skulle New College gradienter Pay Down studerende lån, eller begynde at investere?

Skulle New College gradienter Pay Down studerende lån, eller begynde at investere?

Læs enhver personlig finansiere websted, og du kommer til at finde den samme råd igen og igen: Begynd at spare og investere så tidligt og ofte som muligt. 

Det er godt råd. Du skal blot spare penge er det fælles bedste investering, du nogensinde vil gøre, og jo før du kommer i gang, jo bedre.

Men det er ikke altid let råd at følge, især hvis du er en nylig college grad med studielån og en entry-level indkomst.

Jeg har talt med en masse mennesker i at nøjagtige situation, der forståeligt nok stresset. De ønsker at være at spare og investere, men denne forpligtelse studerende lån står i vejen, og de føle, at de sakker bagud.

Så hvad laver du? Hvordan afbalancere behovet for at investere med behovet for at betale ned din studielån? Hvordan skal du prioritere disse to store mål?

Lad os gå igennem det trin-for-trin sammen.

Trin 1: Kend dine investeringsmuligheder

Før du kan gøre nogen form for beslutning, du skal vide, hvad dine muligheder er. Lad os starte på investeringen side af tingene.

Det første sted at kigge er din arbejdsgiver. Har din virksomhed tilbyder en pensionsordning? Er der en arbejdsgiver match på dine bidrag? Er der god, billige investeringsmuligheder? Du kan bede din HR rep for at få svar på disse spørgsmål, og du kan også anmode om en oversigt plan beskrivelse til at grave ned i detaljerne.

Ligegyldigt hvad din arbejdsgiver tilbyder, du sandsynligvis har adgang til nogle andre skat stillede investeringer konti samt:

  • IRAS og Roth IRAS : Individuelle pensionering konti er som en 401 (k), bortset fra at du åbner dem selv.
  • Sundhed Savings Account : Muligvis den bedste pensionering konto til rådighed, hvis du opfylder betingelserne for en.
  • Selvstændige konti:  Hvis du tjener nogen penge på den side, kan du være i stand til at åbne din egen pension konto for ekstra bidrag.

Trin 2: Organiser dine studerende lån

Der er tre kritiske stykker af oplysninger, du bør vide om hver af dine studielån:

  1. Din udestående saldo (hvor meget du skylder)
  2. Din mindste månedlige betaling
  3. Din rente

For føderale studerende lån, kan du få alle disse oplysninger gennem National Student Loan Data System. Dette vil også give dig oplysninger om den type af studielån du har, som vil være vigtigt senere, som du ser i tilbagebetaling og konsolidering muligheder.

For private studielån, kan du få denne information ved at trække en gratis kopi af din kredit rapport på annualcreditreport.com.

Trin 3: Betal Minimum på alle Studielånssystem

Uanset hvad, mindst betale minimum på alle dine studielån. Dette holder din kredit historie i god form, holder dig ud af misligholdelse, og vedligeholder din berettigelse til potentielle lån tilgivelse.

Automatiser dine minimum betalinger, så det sker hver måned uden at du selv tænke over det.

Hurtig note: Dette ville være et godt tidspunkt at se ind i din berettigelse til indkomst-drevne tilbagebetaling. Selv hvis du har råd til at betale mere hver måned, indskrive i en af disse tilbagebetaling planer kan give dig ekstra fleksibilitet, som kan være værdifulde nede ad vejen.

Trin 4: Maksimer din arbejdsgiver match

Hvis din arbejdsgiver tilbyder en kamp for bidrag til din virksomheds pensionsordning, vil du ønsker at bidrage nok til at få det fulde kamp.

Lad os sige din arbejdsgiver matcher 50% af dit bidrag på op til 6% af din løn (temmelig typisk). Det betyder, at hvis du bidrager 6% af hver lønseddel til din 401 (k), vil din arbejdsgiver bidrage yderligere 3%.

Det er en 50% øjeblikkelig og garanteret afkast af din investering , hver gang du foretager et bidrag. Du vil ikke finde den slags tilbagevenden andre steder, så det er noget, man bør benytte sig af, mens du kan.

Hurtig note: Din arbejdsgiver match kan være genstand for noget, der hedder optjeningsperiode, i hvilket tilfælde der vender tilbage ville ikke være 100% garanteret, medmindre du opfylder visse krav – for eksempel arbejder i virksomheden i mindst fem år. Du kan finde ud af, om din virksomhed gør dette ved at spørge din HR rep eller læse planens resumé planen beskrivelse.

Trin 5: Prioriter High-interesse gæld

De første fire trin her er temmelig cut-and-tør. Men det er her det begynder at blive lidt mindre sikker.

Der er ikke en entydig rigtige vej fra dette punkt fremad, så det bedste du kan gøre, er at forstå de afvejninger mellem dine forskellige muligheder og gøre den bedste beslutning for dine specifikke mål og behov.

Et godt sted at starte er ved at målrette eventuelle højtforrentede studielån først. Der er ingen definitiv skæringspunkt, der definerer ”høj interesse”, men 7% er en god benchmark.

Her er ræsonnementet:

  • På lang sigt, har aktiemarkedet producerede et gennemsnitligt afkast på omkring 9,5%. Det har været lidt lavere nylig selv om, og mange eksperter forventer langsigtet afkast til at være i 7% -8% interval fremadrettet.
  • Selvom aktiemarkedet altid er gået op på lang sigt, er det stadig ikke en garanti og der vil være mange bump på vejen.
  • Enhver ekstra betaling mod gæld med en rente på 7% repræsenterer en garanteret 7% afkast af investeringen .
  • At garanti, og det faktum, at det er sammenligneligt med, hvad man kunne forvente fra aktiemarkedet alligevel, gør det svært at gå op.

En anden mulighed, du har for at behandle højt forrentede lån er refinansiering, men du skal være forsigtig. Refinansiering et privat lån til en lavere rente kan gøre en god mening, men refinansiering en føderal lån betyder at opgive en række værdifulde beskyttelser. Bare sørg for at du forstår alle de afvejninger før undertegnelsen på den stiplede linje.

Trin 6: Mix og match

Fra dette punkt på, i stedet for at tænke på denne beslutning som enten / eller, hvorfor ikke prøve både / og?

Tag nogen ekstra penge du har, og sætte 50% mod dine investeringer og 50% mod dine studielån. På den måde, du gør stadig fremskridt i retning af at være gældfri og udnytter aktiemarkedet.

Selvfølgelig betyder det ikke at være 50/50. Det kan være en hvilken som helst del, du ønsker, og jeg vil opfordre dig til at tænke på den følelsesmæssige konsekvenser af din beslutning i tillæg til matematik. Hvis en rute ville føre til mere lykke eller mindre stress i dit liv, skal du ikke være bange for at vippe ting i den retning.

Enhver Fremskridt er gode fremskridt

Det er stressende at skulle betale ned din studielån, når du føler at du skal spare og investere. Jeg kender en masse mennesker, der føler sig som deres gæld gør dem falde længere og længere bagud.

Det vigtigste at huske er, at investere og betale ned gæld er to sider af samme sag . Begge indsats får dig tættere på økonomisk uafhængighed, så ethvert fremskridt du gør på begge front er gode fremskridt.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Hvilken type af bankkonto er bedst for dine penge?

Hvilken type af bankkonto er bedst for dine penge?

Mens de fleste af os til at forstå vigtigheden af at spare penge, betyder det ikke, at vi ved, hvor det skal gemmes. Desværre, finde ud af, hvilken type opsparingskonti vil fungere bedst er ofte den sværeste del af at komme i gang.

Den gode nyhed er, at der er mindst fire forskellige typer opsparingskonti, der kunne passe regningen. De mest populære typer af konti for dine penge omfatte kontrol af regnskaber, bankbog, indlånsbeviser (cd’er) og pengemarkedet konti.

Mens hver af disse konti normalt tilbyde FDIC forsikring på indskud op til $ 250.000, den rigtige type opsparingskonto for dig, afhænger af din opsparing stil og personlige mål.

Fire typer af bankbog at overveje

Hvis du er lystfiskeri at spare flere penge i år end sidste, eller bare på udkig efter det bedste sted at sikkert stash dine kortsigtede besparelser, her er fire typer af bankkonti til at overveje:

Checkkonto

Hvis du leder efter nem og hyppig adgang til dine penge, kan en checkkonto være din bedste satsning. Med en checkkonto, kan du skrive checks mod din saldo til at betale for varer eller tjenesteydelser. Forudsat din bank tilbyder online account management, kan du også betale regninger og sende penge online. Nogle lønkonti tilbyder også betalingskort, der gør brug af din konto midler til indkøb en leg.

De bedste lønkonti på markedet tilbyde minimal gebyrer, et bredt netværk af pengeautomater, hvor du kan få adgang kontanter hurtigt, og en lav minimumskrav balance.

Mens fordelene ved kontrol af regnskaber er brede nok til at hjælpe næsten nogens finansielle billede, der er en bemærkelsesværdig ulempe at overveje: De fleste lønkonti næppe betale renter på dine indlån. Så hvis du ønsker at tjene renter og vokse dine penge over tid, vil du være bedre stillet deponere dine penge andetsteds.

Opsparingskonto

Mens opsparingskonti arbejder på samme måde som lønkonti, de ikke tilbyde en kontrol komponent, når det kommer til at få adgang til dine penge. Generelt kan du få adgang til midler i din opsparingskonto forholdsvis let gennem en online account management-system, ved banken selv, eller ved en ATM – selvom føderale lovgivning begrænser dig til seks hævninger eller overførsler per måned, i modsætning til en checkkonto.

De bedste opsparingskonti tilbyder lave gebyrer og en lav minimumskrav depositum. Yderligere, der næsten altid gøre det nemt for dig at få adgang til dig penge. Den bedste del om opsparingskonti, er imidlertid, at de normalt tilbyde højere renter end lønkonti. Med en online opsparingskonto specifikt, kan du normalt tjene en anstændig forrentning og vokse dine penge over tid.

Certificate of Deposit (CD)

Hvor tjekker og opsparingskonti gør det nemt at få adgang dine penge, når du har brug for det, et certifikat for deponering, eller CD, binder dine penge for lange strækninger af tid. Med en cd, du starter med at vælge et tidsrum for dine penge til at vokse – som regel et sted mellem tre måneder og 10 år. I løbet af denne tid, vil dit depositum generere en fast forrentning. Generelt får du en højere sats jo længere du låse i dine kontanter.

Det er klart, der er ulemper at overveje, når det kommer til at investere i en cd. Først og fremmest, behøver indskudsbeviser ikke lade dig få adgang til dine penge nemt – du kan forvente at betale en bøde, hvis du indløser din cd tidligt (selvom du nogle gange kan låne mod penge ved hjælp af en CD lån). Også, de fleste banker kræver, at du indbetale mindst $ 1.000 for at åbne en cd, som skaber en barriere for indrejse, at de fleste nye sparere ikke kan overvinde det samme.

På den positive side, cd’er tendens til at tilbyde højere renter end næsten enhver anden form for lav-risiko investering eller opsparingskonto.

Pengemarkedet konto

I mange måder, tilbyder en pengemarkedet konto en kombination af de fordele, der findes i andre opsparingskonti. Med en pengemarkedet konto, du generelt har brug for at indsætte $ 1.000 eller mere, men du har tendens til at tjene mere interesse, end du ville gøre med en traditionel opsparing eller checkkonto. I modsætning til cd’er, men en pengemarkedet konto vil ikke binde dine penge for enhver forudbestemt tidsrum.

Mange pengemarkedet konti også give dig checks eller et debetkort, der gør det nemt at få adgang dine kontanter hurtigt og uden besvær. Hvis du vil have mulighed for at hæve penge i en nødsituation, vil en pengemarkedet konto ikke forhindre dig i at gøre det.

Baseret på landsdækkende bestemmelser, der begrænser ”convenience hævninger,” dog kan din evne til at få adgang til kontanter være begrænset til seks gange om måneden, som med en opsparingskonto. Sørg for at du ved, hvor ofte du kan få adgang til kontanter i din pengemarkedet konto, og om der er gebyrer involveret.

Hvilken type af bankkonto Bør du overveje?

Når det kommer til typer opsparingskonti, har du masser af faktorer at overveje. For at finde den bedste type konto til dit behov, bør du starte med at spørge dig selv et par vigtige spørgsmål:

Hvor mange penge kan du indbetale det samme? Hvor ofte vil du have adgang til dine penge? Ønsker du evnen til at skrive checks mod din saldo? Også, hvor vigtigt er din rente?

Spørge dig selv disse spørgsmål og andre vil hjælpe dig med at indsnævre dit valg til kun det bedste type konto til dit behov. Når du forstår dine muligheder, kan du hovedet til en traditionel, mursten og mørtel bank eller hop online for at åbne din konto virtuelt.

Med den rigtige type konto, vil spare for din fremtid blive meget nemmere.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Personal Finance 101: Hvad er en Cash Advance?

Personal Finance 101: Hvad er en Cash Advance?

Så du har brug for nogle kontanter, og du har brug for det hurtigt. Bør du tage et kontant forskud fra dit kreditkort?

Processen synes let nok, men der kan være en del af problemet. Kom hurtige kontanter med et kontant forskud kan virke tiltrækkende, men du vil betale ud næsen, hvis du bruger denne mulighed hver gang du er i en knivspids. Hvis du spekulerer hvorfor kontant forskud er sjældent en god idé, holde læsning for at lære mere.

Hvad er en Cash Advance?

Lad os starte med at definere begrebet ”kontant forskud,” skal vi? Kort sagt, et kontant forskud er et lån, der tilbydes gennem dit kreditkort. Med de fleste kreditkort, du er i stand til at låne penge op til en vis grænse. Disse grænser varierer med kort, men de vil som regel være meget lavere end dit kreditmaksimum. Du kan få de penge nemt: i banken, fra en pengeautomat, eller ved at udfylde en af ​​disse convenience kontrollerer, at din kortudsteder sender med jævne mellemrum.

3 grunde til at undgå at tage et kontant forskud på dit kreditkort

  • Kontant forskud kommer med stejle gebyrer, du kan undgå, hvis du planlægger din likviditet bedre.
  • Ud over stejle gebyrer, vil du også betale en højere rente på kontant forskud.
  • Du mister også din afdragsfri periode, når du tager et kontant forskud, hvilket betyder at du vil begynde reoler op renteudgifter fra dag ét.

At tage ud et kontant forskud sikkert lyder praktisk, og det er! Men den pris, du vil betale for den bekvemmelighed af denne nemme penge er ekstremt høj. Her er grunden:

Årsagen # 1: Stejle cash-advance gebyrer

Desværre, et kreditkort kontant forskud er en meget dyr måde at få penge. Dit kreditkort selskab afgifter en heftig gebyr for tjenesten: For eksempel kan du betale enten 5% af transaktionen eller $ 10, der er størst. Og hvis du bruger en out-of-netværk ATM for din kontante forskud, betaler du ATM gebyrer, også.

Årsag # 2: Høje renter

Når du får over mærkat stød fra upfront gebyr på kontant forskud, du er ikke færdig betale. Langt de fleste af kreditkort opkræve en højere end normalt rente for et kontant forskud. Så selv om du kun betaler en 12% eller 15% apr på dit køb, kan du betale et gennemsnit på næsten 24% på din kontant forskud.

Årsagen # 3: Ingen afdragsfri periode

Når du foretager et køb med dit kreditkort, du normalt har omkring en måned til at betale pengene tilbage uden at betale nogen interesse. Denne afdragsfri periode tillader ansvarlige låntagere at drage fordel af kreditkort bekvemmelighed og opbygge deres kredit score uden at glide ind i gyngende finansielle område. Men når du får et kontant forskud, har du ingen afdragsfri periode. Du vil begynde at betale, at høj rente med det samme.

De faktiske omkostninger ved en Cash Advance

Lad os se på et eksempel på, hvor dyrt et kontant forskud kan være.

Måske har du brug $ 800 i en knivspids til en kontant-kun køb – måske til at købe noget fra Craigslist eller til at betale en ven for Slutspil billetter. For at få dine hænder på at kontanter, skal du først nødt til at pony op $ 40 (5% af transaktionsbeløbet) til upfront gebyr. Så, så snart du har pengene, begynder uret tikker på en 24,9% kontant forskud april

Hvad hvis du kun har råd til omkring $ 50 om måneden til at betale tilbage regningen? Mellem både hovedstol og renter, vil du i sidste ende betale omkring $ 1.000 over 20 måneder for din kontant forskud. Tilføj de gebyrer, og du har betalt omkring $ 1.040 for at få dine hænder på kun $ 800.

Cash Advance Alternativer til Prøv

I dette afsnit vil vi antage, at du har brug for penge til noget, som du ikke kan oplade ved hjælp af dit kreditkort. Hvis det er ikke tilfældet, med alle midler, bruge dit kreditkort. Du vil ikke betale en upfront gebyr, vil din apr være lavere, og du vil have din normale afdragsfri periode til at give dig en chance for at betale tilbage den rentefri balance.

Mulighed # 1: Din nødfond

Hvis din checkkonto er løbet tør, skal du trykke din nødfond, før du tager ud et kontant forskud. Har du ikke en nødfond? Nu er det tid til at begynde at spare op. Til formål at holde mindst $ 1.000 i et sted, der er nemt at få adgang til, såsom en opsparingskonto. Når du har ramt dette mål, så prøv at bygge op til seks måneders leveomkostninger, forudsat du ikke også forsøger at afbetale en masse høj rente.

Mulighed # 2: Et lån fra venner eller familiemedlemmer

Det kan skade din stolthed at spørge, men hvis du er virkelig i en marmelade, måske en, du kender og stoler på kan låne dig penge. Men husk, at dit forhold til denne person kunne gå syd hurtigt, hvis du ikke kan gøre godt på dit løfte om at betale lånet tilbage i en hurtig måde. For nogle, måske at være for stor en risiko at tage.

Mulighed # 3: et forskud på din lønseddel

Hvis du har et godt forhold til din arbejdsgiver, kan de være i stand til at hjælpe dig ved at give dig et forskud på din næste lønseddel. Du skal blot betale tilbage forhånd med din næste lønseddel, eller sprede det over flere af dine næste lønsedler.

I en lille virksomhed, kan du skylder noget, men tak for din arbejdsgivers generøsitet. Større arbejdsgivere kan have en etableret proces på plads til denne forespørgsel, og kan opkræve et gebyr. Hvorom alting er, ligesom at bede om penge fra venner og familie, passe på ikke at gøre en vane.

Mulighed # 4: En personlig lån fra en bank, kreditforening, eller online långiver

Personlige lån kommer i en masse formularer, men de personlige lån, vi anbefaler er usikrede (hvilket betyder at de kræver ingen sikkerhed for at opnå) med en fast rente og en fast betaling. De kan typisk anvendes til ethvert formål, i modsætning til realkreditlån, billån og lignende.

Vigtigste Ulempen? Du vil som regel nødt til at have over gennemsnittet kredit at kvalificere sig til en usikrede lån med en rimelig rente fra en velrenommeret långiver.

Mange banker og kreditforeninger gøre personlige lån, som gør online långivere, herunder peer-to-peer-giganter som Prosper og Udlån Club. Credit fagforeninger er særligt værd at se, fordi de ofte har mere spillerum med deres udlån kriterier.

3 skridt til at undgå andre Aggressiv lån

Der er et par andre måder at få hurtige kontanter, men tro det eller ej, disse finansielle synder er som regel endnu værre end at tage et kontant forskud fra dit kreditkort. Selv om disse muligheder kan synes som oplagte valg for at undgå, vi ønskede at fremhæve dem alligevel. Uanset hvad du gør, bør du undgå disse kontante forskud alternativer som pesten.

Trin 1: Undgå payday lån

Uanset hvad du gør, styre fri af payday lån. Disse små, kortfristede lån er nemt for alle med bevis for indkomst for at få uanset kredit score. Skriv en check på lånet beløb plus renter, og den payday långiver holder det indtil efter din næste lønningsdag. Let, ikke? Ja, men bekvemmelighed faktor er, hvor fordelene ved payday lån ender.

Hvis du tror, ​​kontant forskud er dyre, holde på din hat: Du kunne betale $ 10 til $ 30 for at låne bare $ 100 med en typisk to-ugers payday lån ifølge Consumer Finance Protection Bureau. Faktisk er den gennemsnitlige ÅOP er bare genert på 340%.

Men vent: Den payday långiver vil lade dig bare betale renter og roll over dine lån, så du kan få flere penge. Lyder rart, men mange låntagere bliver afhængige af payday lån, rulle den på ubestemt tid, da de ikke har råd til at betale tilbage hovedstolen. En fjerdedel af låntagere skylder payday långivere for 80% af det år har CFPB fundet.

Trin 2: Hold dig væk fra auto titel lån

Auto titel lån også bytte om låntagere, der har brug for penge i en snæver vending, men ikke har kredit score for en mere velrenommeret lån. Disse kortfristede lån kræver, at du løfte din bil som sikkerhed for at få lånet, men du er som regel kun i stand til at låne langt mindre end din bil er faktisk værd. Brug din bil som sikkerhed også betyder, at du kan miste din bil, hvis du ikke betaler lånet tilbage til tiden.

Ligesom payday lån, kan auto titel lån har ekstremt høje årlige omkostninger i procent på op til eller over 300%, i henhold til Center for Responsible Lending. Disse långivere også lade låntagere løbende forny lånet ved at betale kun interesse, fældefangst dem i en cyklus af gæld.

Trin 3: Aldrig låne fra din pension konto

Hvis du har penge socked væk i en 401 (k), kan din plan tilbyde dig en mulighed for at låne op til halvdelen af ​​din konto saldo på en lav rente og tilbagebetale det inden for fem år. Lyder tiltalende, men der er to store spørgsmål: 1) Dine penge ikke kan vokse, hvis det ikke er på din konto, og 2) du sandsynligvis holde gør det, hvilke forbindelser det første problem.

Hvis dine midler er i en IRA, du kan teknisk set ikke få en kortfristet lån. Du kan tage penge uden at betale afgifter og bøder på det i tilfælde af væltning, men pengene skal være tilbage i en IRA inden for 60 dage. Nye regler dikterer også, at du kun kan gøre dette en gang om året, uanset hvor mange IRAs du har.

Lån fra en pensionering konto kan give mening som en sidste udvej for større nødsituationer, eller for en-gang livsbegivenheder såsom at købe et hus. Men det er nok bedst at undgå at gå ned denne kaninhullet til mindre cash-flow problemer, et kontant forskud ville løse.

Brug kontante forskud Sparsomt – og ansvarligt

Hvis du har brug for hurtige kontanter for en virkelig væsentlig årsag, har du vejet dine muligheder, og et kontant forskud stadig virker som den bedste rute, du kan minimere skaderne ved at tage de følgende trin:

  • Sørg for at du kender de gebyrer, ÅOP, og begrænse til din kontant forskud.
  • Kun få et kontant forskud for, hvad du absolut har brug for – det er ikke den måde, du ønsker at få ekstra ”play money”.
  • Må ikke få et kontant forskud med et kreditkort, der allerede har en høj balance. Brug for meget af din tilgængelige kredit kan have en negativ indvirkning på din kredit score.
  • Betale tilbage forskud, så snart du kan. Husk, du har ingen rentefri afdragsfri periode.
  • Gør ikke kontant forskud en vane. Begynd at spare, hvad du kan for at sikre, at du har en nødfond til at trykke på næste gang du har brug for kontanter.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

8 enkle regler til brug af dit betalingskort i Europa

Regler for Brug af betalingskort i Europa

 8 enkle regler til brug af dit betalingskort i Europa

Hvis du er en amerikansk statsborger planlægger en tur til Europa i den nærmeste fremtid, er det vigtigt at kende reglerne for at bruge dit betalingskort i Europa. Du ønsker at være sikker på at du kan fortsætte med at få adgang til dine midler, mens du er på turen og undgå, at din konto markeret som bedrageri.

Check netværket, før du rejser .

Hvis du har et betalingskort med et Visa eller MasterCard-logoet, bør du have en temmelig let tid ved hjælp af dit betalingskort i Europa.

Dit betalingskort vil også have et symbol på et betalingskort netværk som PLUS, Cirrus, eller Maestro. Når du bruger dit betalingskort på en pengeautomat-som er den bedste måde at få kontanter, når du er på farten i Europa-check til disse symboler for at være sikker dit kort er kompatible.

Lad din bank, at du er ude at rejse .

Før du hovedet ud, give din bank et hurtigt opkald til at lade dem vide, at du skal rejse ud af landet. Giv dem datoen for din afrejse og dit afkast, så din bank ikke vil sætte et hold på dit betalingskort. Ellers kan din bank automatisk flag dine internationale transaktioner som svigagtig, som kunne være besværligt at håndtere. Husk, at der kan være en tidsforskel på op til 10 timer mellem landene i Østeuropa og det vestlige USA, som kan gøre det vanskeligt at kontakte din bank i åbningstiden.

Bekræft internationale transaktionsgebyrer du vil betale .

Mens du har din bank på telefonen, er det nyttigt at finde ud af de gebyrer, du vil blive opkrævet for at bruge dit betalingskort i Europa både for køb og for at hæve kontanter fra ATM.

De fleste banker opkræver et gebyr for at konvertere din transaktion til en anden valuta. Euroen er mest udbredt i hele Europa, men et par andre lande har deres egen valuta ligesom det britiske pund eller den schweiziske franc. Du kan betale et fast gebyr eller en procentdel af transaktionen. Du skal faktor i disse udenlandske transaktionsgebyrer ind i dit budget, så du ikke løber tør for midler.

Ved hjælp af et betalingskort, der er fantastisk til internationale rejser kan hjælpe dig med at spare på gebyrer.

Tjek din daglige kontanter tilbagetrækning grænse .

Du ønsker at bære en vis mængde af kontanter med dig bare i tilfælde af du rejser på steder, der ikke accepterer betalingskort eller du ønsker at undgå at betale valutaveksling gebyrer for hver transaktion. Tjek din nuværende grænse daglige kontante tilbagetrækning for at bekræfte det er højt nok til det beløb, du kan trække hver dag. Hvis ikke, så spørg din bank for at hæve din tilbagetrækning grænse, mens du er på turen. Du kan sænke grænsen igen, når du er hjemme igen.

Sørg for at du har en fire-cifret PIN .

Pengeautomater i Europa vil ikke acceptere en PIN-kode længere eller kortere end fire cifre, så sørg for at have din PIN-kode indstillet korrekt, før du tager på din rejse. Mens du kan hæve kontanter fra en pengeautomat ved hjælp af et kreditkort, er det bedre at bruge dit betalingskort, da et kreditkort kontant forskud er dyrere.

Betal for indkøb i lokal valuta .

Nogle handlende kan spørge, om du ønsker at betale for dit køb i US Dollars. Selv om det kan være lettere for dig at gøre det math denne måde, er det typisk dyrere. Købmændene væsentlige oplade deres egen kurs, som kan være meget højere end hvad din bank debiterer dig.

Du kan downloade en valutakurs regnemaskine app til din telefon, så du hurtigt kan konvertere valuta.

Medbring en sikkerhedskopi kredit- eller betalingskort .

Du ønsker ikke at blive hængende i Europa uden en anden finansieringskilde. Medbring en anden kredit- eller betalingskort med dig. Sørg for at kalde denne bank, før de rejser så godt og tjek de gebyrer og daglige tilbagetrækning grænser. Må ikke bære de to kort med dig på samme tid. Efterlad en hvor du bor, så hvis dit primære betalingskort er tabt eller stjålet, vil du ikke være uden en betaling. Hvis du er ubehageligt at forlade dit andet kort på dit hotel eller Airbnb, bære det på din person, men adskilt fra din primære kreditkort. For eksempel kan du bære et kort i din pung og en anden i din sko.

Vær opmærksom på lovgivning om bedrageri betalingskort .

Mens du bruger dit betalingskort betyder, at du ikke opretter et kreditkort balance, kan det være mere risikable. Hvis dit betalingskort er tabt eller stjålet, har du to arbejdsdage at rapportere det til banken. Dette begrænser dit ansvar for eventuelle svigagtige afgifter til kun $ 50. Efter dette, kan du være ansvarlig for $ 500 eller hele din saldo, hvis det tager dig 60 dage eller mere for at rapportere din manglende kort. En manglende betalingskort sætter hele din saldo i fare-de penge du har tjent, og indsat på din checkkonto.

Med et kreditkort, er du kun ansvarlig for et maksimum på $ 50 i svigagtig afgifter, når dit kort forsvinder. Og det er dit kreditmaksimum, der er i fare, ikke din bankkonto balance. Det betyder ikke, du kan ikke bruge dit betalingskort; bare være ekstra beskyttende da dine penge er i fare, hvis du mister dit kort.

Heldigvis banksystemet i Europa er ikke voldsomt anderledes end i USA. Øve disse enkle regler for at bruge dit betalingskort i Europa vil holde dit betalingskort brugbare og beskytte midler på din bankkonto.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.