Cinq situations où argent et émotions un cocktail explosif

Cinq situations où argent et émotions un cocktail explosif

Le mélange d’argent et les émotions est rarement une bonne idée. Elle se termine presque jamais bien.

Mais il y a certains moments clés dans la vie où cela est particulièrement vrai, comme lorsque vous passez par un divorce, l’achat d’une maison, ou après avoir perdu un être cher et hériter d’une somme d’argent substantielle.

Il est facile en ces temps de laisser les émotions jugement de nuages ​​et à faire des choix financiers regrettables qui vous hantent pendant des années à venir. Dans cet esprit, voici cinq moments clés dans la vie quand il est préférable de vérifier vos émotions à la porte que vous prenez des décisions d’argent.

Et la vente achat d’une maison

Les transactions immobilières sont généralement parmi les décisions financières les plus importantes que les gens font dans la vie, et avec qui vient des montagnes russes d’émotions.

« Quand les enjeux sont ce grand, il est encore plus important d’éliminer les émotions du processus de prise de décision », a déclaré Leon Goldfeld, co-fondateur du site de courtage immobilier Yoreevo.

Pour aider à faire, Goldfeld recommande une période tampon de 48 heures. Si vous trouvez une maison que vous aimez, appuyez sur la touche pause. Passez quelques jours y penser avant de prendre une décision d’achat. Pendant ce temps, vous poser quelques questions clés.

« Achetez-vous parce qu’il est votre « maison de rêve » ou parce qu’il est à un prix attractif? » Dit Goldfeld. « Idéalement, la réponse est à la fois. Mais celui-ci devrait être une exigence. Ne pas séparer vos émotions peut vous faire payer trop cher pour une maison et une période tampon peut atténuer ce risque « .

Lors de l’examen de ces deux questions, être pratique et considérer la situation dans son ensemble, ajoute Tonya Lockamy, un agent immobilier en Floride.

« Tant les acheteurs à prendre des décisions sur les maisons en fonction de décorations et de couleurs de peinture, ils se connectent avec, » at-elle expliqué. « Une maison bien décorée se vendra plus vite que une maison vide à chaque fois. Les acheteurs doivent être plus intelligents. Deux choses qui sont très importantes lors de l’achat d’une maison est l’emplacement et la structure de la maison. Le reste est facile à personnaliser à votre goût « .

À ne pas négliger, le processus de vente d’une maison peut aussi être rempli d’émotion. Après tout, d’innombrables souvenirs sont créés dans sa maison, fêtes célébrées, les enfants élevés et plus, qui peuvent tous tirer sur votre cœur en disant au revoir.

« Cela ajoute une autre dimension de stress lorsque les négociations commencent », a déclaré Lockamy. « Je l’ai vu les vendeurs à pied des offres à plein prix sur l’émotion pure à cause du stress des négociations. Il est important que le vendeur se concentre sur les termes de l’accord lors de l’examen d’une offre. Le juste prix? Quelles sont les conditions de la période d’inspection? Y a-t-il des risques? Combien de temps devront-ils fermer? »

Le mariage et le divorce

De se lancer dans un nouveau mariage est un moment heureux rempli de planification, les parties, et la coloration dans les détails de vos espoirs et vos rêves pour l’avenir.

Sans mettre un frein à cette fois-ci, il est toujours important de prendre des décisions intelligentes d’argent et, surtout, pour obtenir sur la même page financièrement. Fixer une date d’argent régulière avec votre partenaire pour parler ouvertement, de façon réaliste, et assez sur votre situation financière et ses objectifs.

Commencez par penser rationnellement si vous avez vraiment besoin d’un mariage complexe, coûteux. Autant que vous pourriez pin pour une cérémonie de conte de fées, la recherche a montré que les couples qui passent moins sur leurs mariages sont moins susceptibles de divorcer.

En parlant de cette possibilité, vous pourriez aussi envisager de mettre un accord prénuptial en place pour fournir un plan financier clair si la fin du mariage, dit Lisa Zeiderman, partenaire fondateur de New York droit matrimonial et de la famille Miller cabinet Zeiderman et Wiederkehr. « Personne ne veut penser à l’idée d’un jour une demande de divorce, mais il est un résultat tout à fait possible », dit-elle.

Même si vous êtes déjà marié, un accord post-nuptial peut être établi pour diviser correctement vos actifs. De plus, si vous avez eu des enfants depuis le mariage, vous pouvez créer un accord post-nuptial qui inclut l’avenir financier de vos enfants.

Pré-nups côté, le divorce est un moment difficile pour les couples, quand les émotions font même le plus sain parmi nous agir un peu détraqué. La clé est de ne pas laisser ces émotions conduire le processus, dit Steven Weil, président et directeur d’impôt pour RMS comptable à Fort Lauderdale, en Floride.

« Dans un effort pour punir les uns des autres, il est facile de passer beaucoup trop sur la lutte que vous pouvez toujours espérer récupérer », dit Weil. « Les couples qui viennent à une décision à l’amiable non seulement peuvent s’attendre à garder plus d’argent sur la table pour partager entre eux, mais ils peuvent également obtenir la procédure de la route et de passer leur vie. »

Héritage

Dans les jours et semaines après avoir perdu un être cher, il peut être difficile de penser droit. Traiter les questions financières pendant les périodes de changement significatif peut être presque impossible.

« A la suite de tout événement très émotif, obtenir votre tête autour des écrous et des boulons de la prise de décision financière peut être un obstacle menaçant », a déclaré Michael Kay, auteur et planificateur de la vie financière chez Focus Life Financial New Jersey. Kay suggère votre premier accent devrait être mis sur la liquidité: Avez-vous assez d’argent pour couvrir vos besoins?

En ce qui concerne la détermination de la façon de traiter toute sorte de chablis ou d’héritage résultant du décès d’un membre de la famille, l’approche dépend de vos espoirs à long terme et les objectifs.

Cependant, Mark Painter, CFA et fondateur de New Jersey basé EverGuide Financial Group dit que la première étape devrait être de déterminer le montant du revenu peut être généré à partir d’un héritage.

« Quand les gens sont émotifs, ils ont tendance à faire quelque chose qu’ils pensent fera se sentir mieux. A Hollywood, il est dépeint comme quelqu’un qui mange un gallon de crème glacée dans leurs sueurs tout en regardant un film, mais dans la vraie vie cela signifie généralement faire un achat que vous avez toujours voulu, mais pourrait peut-être pas justifier les dépenses « , a dit peintre. « Avec la manne, la raison d’être des dépenses va par la fenêtre parce que vous avez de l’argent et vos émotions toute nouvelle vous dire de faire des folies et parce que vous devez vous chercher. »

En se concentrant sur le revenu l’héritage peut gagner est important car il prend une partie de l’émotion de votre décision. Par exemple, si vous héritez 500 000 $, la réaction initiale peut être de penser que c’est beaucoup d’argent et va durer longtemps.

« Quand vous vous rendez compte que cet argent produira environ 20 000 $ par année en revenu, il ne se sent pas comme tout autant que d’abord pensé. Cette étape simple permet à quelqu’un de réévaluer ce qu’il faut faire avec l’argent et de comprendre les meilleures alternatives « , dit peintre.

Une autre considération, en particulier quand héritant d’un portefeuille d’investissement, est de savoir comment gérer ce portefeuille à l’avenir, explique David Edwards, président de basé à New York Heron richesse.

« Un écueil courant est la réticence du bénéficiaire de changer la stratégie d’investissement d’un portefeuille d’investissement hérité », a expliqué Edwards. « Si ces stocks étaient assez bons pour papa, ils sont assez bons pour moi! »

En fait, le moment de l’héritage est un moment idéal pour recommencer. Souvent, le bienfaiteur n’a pas été en mesure de vendre les actions en raison de considérations relatives aux gains en capital profondes, mais pas à en base sur le rapport coût-base des actions du portefeuille à la mort, il n’y a pas de pénalité fiscale de vendre, a déclaré Edwards.

Les négociations salariales nouvelles

Il y a beaucoup de fierté enveloppé dans une carrière de salaire et, ce qui peut avoir un impact comment vous gérez la tâche de demander ce que vous valez.

Les négociations salariales peuvent être d’ordre émotionnel car ils impliquent l’anxiété ou la peur liée à des préoccupations d’avoir un revenu suffisant pour prendre soin de vous. Il peut aussi être l’anxiété associée à l’asymétrie d’information inhérente à ces négociations, a expliqué Melissa Donohue, auteur de « Nutrition financière pour les jeunes femmes: Comment (et pourquoi) pour enseigner aux filles de l’argent. »

« Autrement dit, votre employeur a généralement plus de connaissances que vous sur ce qui peut ou sera payé pour votre position, ce qui est un déséquilibre », at-elle expliqué.

Négociations d’argent exigent également que vous parlez à votre valeur et votre valeur, qui peut être émotionnellement difficile.
« Votre revenu sera probablement une grande partie de votre sécurité financière à la retraite. Négociations salariales efficaces vous aideront à maximiser la richesse de ce constructeur crucial « , a déclaré Donohue.

investisseur

Last but not least, ce n’est pas rare que les émotions pour prendre des décisions d’investissement. Presque tous les conseillers financiers sont d’accord que les émotions et l’investissement doivent être conservés dans des coins opposés.

« Les gens sont « mariés » à un stock ou souvent tenir sur un investissement parce qu’il a un lien personnel à un membre de la famille ou un investissement d’intuition », a déclaré Meredith Briggs, un planificateur financier agréé avec basée à New York Taconic Advisors. « Investir n’est pas un concours de popularité ou un test de loyauté. En ce qui concerne vos finances personnelles que vous avez à gérer soigneusement les risques et cela signifie souvent ignorer ce que votre coeur dit et d’écouter votre tête « .

Aaron Klein, PDG et fondateur de Riskalyze, une plate-forme d’alignement de risque pour les investisseurs, met également en garde contre l’émotion entraînée et la peur liée à investir, ce qui comprend se fâcher quand vous n’êtes pas assez d’argent sur un portefeuille et en rejetant simplement un achat d’actions parce qu’il peut être sous-performants.

« L’émotion va nous conduire à rejeter ce qui est une bonne affaire pour nos comptes d’investissement », a déclaré Klein. « Il y a quelques années, quand Apple a été en baisse, un tas de gens d’Apple a acheté à son plus bas et ils ont fait très bien depuis. La grande majorité d’entre nous a réagi avec émotion et dit: «C’est mauvais, » et les gens qui ont fait de l’argent, a dit: «Voilà une bonne affaire. »

« En tant qu’êtres humains, nous avons cette capacité remarquable de saboter notre investissement en laissant l’émotion être le conducteur », a ajouté Klein.

Cela ne veut pas dire que tous les stocks de bonnes affaires à prix ou à la baisse sont un achat judicieux. Mais le prix d’un stock a peu à voir avec le fait que l’achat est une bonne ou une mauvaise décision.

La morale de l’histoire? Comme beaucoup d’autres moments dans la vie, garder vos émotions à distance lors de l’investissement et vous y serez probablement beaucoup mieux.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Ai-je besoin d’épargne de la Banque Si j’ai investissements?

Ai-je besoin d'épargne de la Banque Si j'ai investissements?

La vie a une façon de jeter cher surprend notre façon, si elle implique des véhicules décomposition ou de climatisation fonctionne mal à la maison. Lorsque ces factures imprévues surgissent, l’importance de l’épargne devient évidente. Voilà pourquoi il est essentiel d’avoir un fonds d’urgence pour les dépenses imprévues.

Idéalement, ce fonds d’urgence devrait contenir suffisamment d’argent pour couvrir de trois à six mois d’une valeur de frais de subsistance. Certaines personnes vont même jusqu’à engranger la valeur des factures d’un an. De toute façon, le point est d’avoir une source de liquidités disponibles immédiatement afin que lorsque les grèves imprévues, vous n’êtes pas obligé d’avoir recours à la dette pour couvrir ces dépenses imprévues.

Le problème avec le maintien de votre argent enfermé dans un compte d’épargne, cependant, est que ce faisant va sûrement retarder sa croissance. Ces jours-ci, vous aurez la chance de marquer un taux d’intérêt annuel de 1% sur un compte d’épargne traditionnel, alors que si vous deviez investir cet argent dans le marché boursier, vous pouvez facilement voir un rendement annuel moyen de 7% ou plus.

À court terme, cette différence ne peut pas d’importance. Mais imaginons que vous êtes en mesure d’économiser jusqu’à 20 000 $ et vous conservez-le dans la banque au cours d’une période de 30 ans, tout en gagnant des intérêts de 1% sur cette somme. Au bout de trois décennies, que 20 000 $ passera à environ 27.000 $. Maintenant, au lieu de garder cet argent dans la banque, disons que vous investissez et que nous venons de Snag a parlé de rendement annuel moyen de 7%. Au bout de 30 ans, vous seriez assis sur 152000 $ – tout à fait la différence.

De toute évidence, il y a beaucoup à perdre en gardant l’argent à la banque. On peut se poser donc la question: Avez-vous vraiment besoin de ce fonds d’urgence si vous avez un portefeuille d’investissement pour exploiter?

Protéger votre principale

Il y a deux raisons pour lesquelles il est judicieux de garder vos économies d’urgence à la banque. Tout d’abord, les comptes d’épargne sont facilement accessibles. Vous ne devez pas attendre de liquider des actifs pour obtenir des liquidités, mais plutôt, vous pouvez généralement récupérer votre argent sur place si le besoin se fait sentir.

L’autre avantage de garder votre fonds d’urgence à la banque est que vous ne risquez pas de perdre principale – que vous avez fourni dépassons pas la limite de la FDIC. En d’autres termes, si vous tenez 20 000 $ à la banque, cette somme ne peut pas aller vers le bas – il ne peut que remonter.

Lorsque vous investissez, d’autre part, il y a toujours le risque que vous perdez sur une partie du capital. Mais un risque encore plus grand est d’avoir à prendre un retrait à un moment où le marché est en baisse.

Imaginez que vous arrive de rencontrer une situation de réparation à domicile au cours d’une semaine où le marché prend une grande dégringolade. Si vous devez payer votre entrepreneur tout de suite et vous êtes obligé de vendre des placements à perte pour obtenir cet argent immédiatement, c’est l’argent que vous aurez un baiser d’adieu.

Vous pourriez arguer que la prise de la perte occasionnelle est utile en raison du potentiel de rendement supérieur. Et dans certains scénarios, vous avez raison. Mais est-ce vraiment un risque que vous êtes prêt à prendre?

Cela dit, ayant un compte d’investissement solide et aucun fonds d’urgence n’est pas la pire situation que vous pouvez vous mettre en. Imaginez que vous passez 5 000 $ par mois, auquel cas votre fonds d’urgence devrait tomber quelque part dans le 15 000 $ à 30 000 $. Si vous avez 5000 $ à la banque , mais 80 000 $ en investissements, avouons – le – vous êtes encore en assez bonne forme. Et si vous ne liquidez prendre une perte, non seulement avez-vous un coussin agréable, mais vous aurez probablement récupérer à un moment donné. Mais si vous êtes assis sur 15 000 $ au total , vous êtes mieux d’ avoir cet argent dans la banque, puis mettre tout fonds supplémentaire que vous accumulez dans un compte d’investissement.

Enfin, alors qu’il est sage d’avoir un fonds d’urgence dédié, vous ne voulez pas aller trop loin non plus . Il est une chose que d’ avoir trop d’ argent en espèces, donc une fois que vous avez ce filet de sécurité mis en place, assurez – vous de commencer à investir le reste de votre épargne pour un meilleur rendement à long terme.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Qu’est-ce Distressed investissement dans la dette et comment ça marche?

Qu'est-ce Distressed investissement dans la dette et comment ça marche?

Lorsque les entreprises sont en difficulté financière, nous entendons souvent parler des investisseurs repartir avec de grosses sommes d’argent. Cela semble contre-intuitif, mais il découle du fait que les investisseurs ont acheté la dette de l’entreprise, plutôt que ses actions.

Ceci est souvent fait référence à l’investissement de la dette en détresse, et il est une pratique courante parmi les fonds de couverture et de nombreux investisseurs institutionnels.

Avec l’investissement de la dette en difficulté, un investisseur achète consciemment la dette d’une entreprise en difficulté souvent à un escompte et cherche à tirer profit si la société tourne autour.

Dans de nombreux cas, les investisseurs marchent encore loin des paiements, même si une entreprise fait faillite, et dans certains cas, les investisseurs de la dette en difficulté finissent par en tant que propriétaires de l’entreprise en difficulté.

Obtenir la dette sur le bon marché

Il n’y a pas de règle stricte pour le moment de classer une dette « en détresse », mais cela signifie généralement que la dette se négocie à un escompte significatif à sa valeur nominale. Ainsi, par exemple, vous pourrez peut-être acheter un emprunt obligataire de 500 $ pour 200 $. Dans ce cas, la remise est parce que l’emprunteur est à risque de défaut de paiement. Et en effet, les investisseurs peuvent perdre de l’argent si l’entreprise fait faillite. Mais si les investisseurs croient qu’il peut y avoir un revirement et sont finalement donné raison, ils peuvent voir monter de façon spectaculaire la valeur de la dette.

Un investisseur qui achète des actions de participation d’une société au lieu de la dette pourrait faire plus d’argent que les investisseurs de la dette si une entreprise se tourne autour. Mais, les actions pourraient perdre toute leur valeur si une entreprise fait faillite.

La dette, d’autre part, conserve encore une certaine valeur, même si un redressement ne se produit pas.

la prise de contrôle

Lorsqu’un investisseur achète la dette d’une entreprise en difficulté, ils sont non seulement faire un achat, mais finissent souvent avec un certain contrôle de l’entreprise. Les entités comme les fonds spéculatifs qui achètent de grandes quantités de la dette en difficulté souvent négocier des conditions qui leur permettent de jouer un rôle actif dans l’entreprise en difficulté.

En outre, les investisseurs de la dette en difficulté peuvent obtenir le statut de priorité étant remboursé si une entreprise fait faillite.

Lorsqu’une entreprise déclare faillite du chapitre 11, un tribunal déterminera généralement l’ordre de priorité des créanciers qui doit de l’argent. Les personnes impliquées dans la dette en détresse sont souvent une des premières personnes reversées, devant des actionnaires et même des employés. Parfois, cela peut entraîner les créanciers de prendre effectivement la propriété d’une entreprise. Lorsque cela se produit, les investisseurs de la dette en difficulté peuvent faire une fortune si elles réussissent à transformer l’entreprise autour.

Gestion des risques

Chaque fois que l’achat des investisseurs dette, comme sous la forme d’un gouvernement ou d’obligations de sociétés, ils courent le risque de défaillance de l’emprunteur. Voilà pourquoi la plupart des investisseurs sont invités à étudier la solvabilité d’un emprunteur afin de déterminer la probabilité d’obtenir leur argent. Le risque de défaillance est également la raison pour laquelle la dette des organisations moins solvables générera un rendement plus élevé pour l’investisseur.

Avec l’investissement de la dette en détresse, il y a un risque très réel de l’investisseur marche loin avec rien si l’entreprise fait faillite.

Les investisseurs qui se livrent à l’investissement de la dette en difficulté, en particulier les fonds spéculatifs plus importants, effectuent souvent des analyses très robustes de risque, en utilisant des modèles avancés et des scénarios de test.

En outre, ces fonds sont souvent très habiles à la diffusion des risques et, lorsque cela est possible, en partenariat avec d’autres entreprises afin qu’ils ne sont pas surexposés si l’on défaut d’investissement.

Plus important encore, les gestionnaires de fonds de couverture qualifiés comprennent la valeur de la diversification dans l’investissement. Il est peu probable que la dette en détresse comprendrait un pourcentage important de plein portefeuille d’un fonds de couverture.

Dette en difficulté pour l’investisseur moyen

D’une manière générale, la moyenne Joe ne va pas être impliqué dans l’investissement de la dette en détresse. La plupart des gens sont mieux investir dans des actions et des obligations standard, car il est simple et beaucoup moins risqué. Mais il est possible pour un individu d’accéder à ce marché si elles choisissent. Certaines entreprises offrent des fonds communs de placement qui investissent dans la dette en détresse ou en difficulté incluent la dette dans le cadre d’un portefeuille.

Le fonds commun de placement Franklin Quête de Franklin Templeton Investments [NYSE: MQIFX], par exemple, comprend la dette en détresse dans ses avoirs ainsi que des entreprises et des liquidités sous-évalués. Oaktree Capital est une société qui offre aux investisseurs individuels un accès à la dette en détresse par des véhicules privés.

Il est utile pour les investisseurs de comprendre les possibilités qui opprimèrent offre de la dette, mais il est rarement de sens dans un portefeuille de retraite typique. Actions, tenir à des fonds communs de placement et des obligations de qualité investment grade est un chemin plus sûr et plus sensible à la richesse pour la plupart des gens.

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10 choses que vous devez faire avant de commencer à investir

10 choses que vous devez faire avant de commencer à investir

Au fil des ans, j’ai répondu littéralement des milliers de questions des lecteurs dans les articles hebdomadaires Mailbag Reader sur le dollar (Simple ces grandes questions et réponses apparaissent tous les lundis matin), et beaucoup de ces questions ont à voir avec des investissements. Les lecteurs se passionnent pour la possibilité d’obtenir un bon retour sur leur argent en investissant, de façon dès qu’ils ont un peu d’argent à la main, ils sont prêts à investir. Ils veulent faire de leur argent travailler pour eux, et c’est tout à fait compréhensible.

Cependant, pas tout le monde est dans une situation financière où il est logique d’investir dans quelque chose de plus risqué qu’un compte d’épargne ou un régime de retraite prêt à l’emploi. Les gens voient simplement les chiffres qu’un marché boursier en hausse est en train de mettre dehors et veulent jeter tout leur argent, ou bien ils entendent un gourou wannabe apocalyptique en leur disant d’investir dans l’ or et ils sont prêts à commencer à mettre leur argent vers le bas. Souvent, ce sont des gens qui ne sont pas financièrement prêts à investir et n’ont pas l’état d’ esprit ou les connaissances nécessaires pour le faire fonctionner.

Ne vous y trompez pas, si: Les bases nécessaires à l’ investissement est quelque chose que tout le monde peut réaliser avec un peu de temps et d’ efforts. Il faut juste un peu de temps, un peu d’ apprentissage, et un peu d’auto-évaluation.

Voici 10 choses que vous devriez vraiment faire avant même d’envisager d’investir dans quoi que ce soit au-delà de votre compte d’épargne ou de votre régime de retraite.

1. Votre valeur nette doit devenir Personal Finance primaire Nombre que vous aimez

Tout d’abord, ce qui est exactement « valeur nette »? La valeur nette signifie simplement la valeur totale de tout ce que vous possédez – votre maison, votre voiture, les objets de valeur qui pourrait facilement être revendu, et les soldes de votre compte-chèques, comptes d’épargne et les investissements que vous avez – moins le total de toute les dettes que vous avez – hypothécaires, cartes de crédit, prêts étudiants, et ainsi de suite. Donc, si je possède une maison qui vaut 100 000 $ et une voiture que je pourrais vendre pour 10 000 $, mais j’avais 50 000 $ en prêts étudiants (et pas d’autres dettes), ma valeur nette serait 60 000 $.

Plus que toute autre chose, votre objectif financier devrait être sur ce numéro et comment vous pouvez le rendre plus grand. Il y a beaucoup de façons de le rendre plus: rembourser les dettes, pas dépenser de l’ argent sur des choses folles ou de gaspillage, d’ améliorer vos revenus, et, oui, investir.

Cela peut sembler une chose évidente, mais ce n’est pas. A un stade plus tôt dans ma vie financière, mon objectif principal était sur le solde de mon compte courant . Ai – je assez pour joindre les deux bouts du mois? Combien d’ argent me reste plus à passer un peu sur tout ce qui vient à l’ esprit?

La meilleure façon de résumer la transition est que se concentrer sur votre compte est une perspective très court terme, tout en se concentrant sur votre valeur nette est décidément une perspective à long terme. Si vous ne disposez pas d’une perspective à long terme sur les choses, vous ne devriez pas investir, et si vous trouvez le solde de votre compte de chèques pour être plus important et convaincant que votre valeur nette, vous n’avez pas encore une perspective à long terme .

2. Vous devez payer toutes vos cartes de crédit et autres dettes à intérêt élevé

Si vous avez des dettes à intérêt élevé – tout ce qui précède, disons, un taux d’intérêt de 8% – il n’y a absolument rien de mieux que vous pouvez faire avec votre argent que de payer cette dette. Il n’y a pas d’investissement qui offre quelque chose d’approchant un rendement stable à long terme qui bat ce que vous allez économiser de payer vos cartes de crédit.

Pensez-y de cette façon: Faire un paiement supplémentaire sur une carte de crédit avec un taux d’intérêt de 15% est fonctionnellement le même que faire un investissement qui retourne 15% par an après impôts . Si vous payez 100 $ de ce solde, qui est de 15 $ en frais d’intérêt que vous n’avez pas à payer chaque année jusqu’à ce que la carte est payante. Il n’y a pas d’ investissement là – bas qui peut même se rapprocher de ce que toute cohérence.

Non seulement cela, le remboursement de votre carte de crédit aura un impact positif immédiat sur votre valeur nette et il fera de votre valeur nette pour commencer à grimper régulièrement parce qu’il est pas retenue par les paiements d’intérêts et des frais financiers.

Non seulement que , se débarrasser de vos dettes signifie moins factures mensuelles, ce qui signifie que vous aurez immédiatement plus d’ argent à investir avec que jamais.

Il est simple: Si vous avez des dettes à intérêt élevé, vous devez payer les REDUCTIONS votre plus haute priorité, bien au- dessus toute sorte de réflexions sur l’ investissement. Non seulement ils vous offrent un meilleur rendement que tout investissement, les payer améliorera rapidement votre valeur nette et il permettra d’ améliorer votre flux de trésorerie mensuels. Ceci est votre première étape. Prendre en charge de celui – ci.

3. Vous devez éliminer la plupart de vos pires habitudes de dépenses personnelles

Quand je regarde mes finances chaque mois, je tends à regarder comme un tas de revenus dont je les dépenses qui soustraient de ce revenu. Ce qui reste est un tas beaucoup plus petit. Je l’appelle « l’écart » – la différence entre mes revenus et mes dépenses. Ce « gap » est l’argent que je peux utiliser pour investir. Bien sûr, je veux que « l’écart » pour devenir plus grand pour que j’ai plus à investir, ce qui signifie que je serai en mesure d’atteindre mes objectifs plus tôt que jamais!

Quand il revient à lui, il y a vraiment deux façons d’augmenter efficacement votre « écart ». Vous pouvez dépenser moins d’ argent ou de gagner plus d’ argent. Je pourrais écrire sans cesse sur les méthodes de gagner plus d’ argent – obtenir un meilleur emploi, obtenir une augmentation, le démarrage d’ une entreprise – mais je vais en fait de se concentrer sur la partie des dépenses de l’équation parce que c’est quelque chose que vous pouvez agir directement à droite maintenant et voir les résultats presque immédiatement.

La chose est, la plupart des gens un mauvais goût immédiat dans leur bouche quand ils envisager de réduire leurs dépenses. Et ils ne devraient pas . Si les gens obtiennent cette réaction négative est parce qu’ils pensent d’ abord des dépenses qu’ils se soucient le plus sur et ils ne veulent pas le couper. Ils pensent à l’ argent dépensé pour les repas un peu extravagantes avec de bons amis. Ils pensent du dernier élément de passe – temps , ils ont acheté qu’ils ont vraiment apprécié. L’idée de couper ces choses semble terribles.

Et c’est horrible. Ce ne sont pas les choses que vous devriez coupe.

Ce que vous devez couper les choses sont oubliables, les achats que vous ne me souviendrai plus dans une journée, les choses qui sont tranquillement achetés et vite oublié. Un verre au dépanneur. Un élément supplémentaire jeté dans le panier à l’épicerie. L’élément numérique acheté sur un coup de tête, apprécié une fois, puis oublié. Le café au lait consommé sans pensée ou un réel plaisir dans la matinée. Ce sont les choses que vous devriez coupe, les choses que vous ne me souviendrai plus d’un jour après que vous les dépenser.

Surveillez ces choses. Soyez sur vos gardes pour eux. Lorsque vous vous voyez sur le point de dépenser inconsidérément l’argent sur quelque chose qui ne compte pas vraiment, arrêtez-vous. Ne pas dépenser cet argent. Coupez cet achat de votre vie. Mettre l’accent sur l’élimination de tout routine qui vous a amené au point de faire cet achat irréfléchi.

Faites cela tout au long de votre vie et vous vous trouverez dépenser beaucoup moins d’argent sur des choses sans importance, ce qui libère beaucoup plus d’argent pour investir.

4. Vous devez établir un fonds de trésorerie d’urgence

Qu’on le veuille ou non, la vie intervient parfois dans les meilleurs plans. Vous pourriez avoir un grand plan d’investissement, mais qu’advient-il si vous perdez votre emploi? Que faire si vous tombez malade? Que faire si votre voiture tombe en panne?

Dans ces situations, beaucoup de gens se tournent vers les cartes de crédit, mais les cartes de crédit ne sont pas la meilleure solution. Ils ne vous aident pas à des problèmes de vol d’identité du tout. Si vous êtes en difficulté financière, les banques peuvent parfois annuler les cartes. Non seulement cela, même si tout va bien, vous avez encore une nouvelle dette à face qui peut encore bouleverser vos plans.

Voilà pourquoi je vous encourage tous ceux qui investit à un fonds d’urgence en bonne santé en espèces casé dans un compte d’épargne quelque part. Il est uniquement là pour faire en sorte que les urgences de la vie ne bouleversent pas vos plans financiers plus importants.

Je suis un défenseur de ce que j’appelle le fonds d’urgence « perpétuelle ». Mettre en place un compte d’épargne en ligne quelque part avec une banque en ligne de votre choix (j’aime Ally et Capital One 360), puis mis en place un transfert automatique hebdomadaire de votre contrôle primaire dans ce compte pour une petite quantité qui ne sera pas tuer votre budget, mais va construire assez rapidement.

Puis oublier. Laissez l’accumulation de l’argent au fil du temps. Ensuite, chaque fois que vous avez besoin d’un peu d’argent pour une urgence – une perte d’emploi ou de quelque chose d’autre – transférer l’argent dans votre contrôle. Je ne recommande jamais d’éteindre le transfert; si vous trouvez que l’équilibre est trop élevé pour vos goûts, prendre un peu d’argent sur le compte et investir.

C’est le système que j’utilise personnellement et il fonctionne comme un charme.

5. Vous devez déterminer quels sont vos objectifs de vie sont grands

L’ un des principes clés de l’ investissement est d’investir jamais sans but. Il y a plusieurs raisons pour cela, mais le grand est que sans un but précis à l’ esprit, vous ne pouvez pas vraiment évaluer votre calendrier d’investissement et du risque que vous êtes prêt à prendre, toutes deux sont vitales des questions quand il vient d’investir.

Prenez le marché boursier, par exemple. Il est très volatile, ce qui signifie qu’il existe un risque significatif à court terme un investissement dans le marché boursier. Cependant, sur le long terme – des décennies, autrement dit – le marché boursier a tendance à graviter vers un assez stable rendement annuel moyen de 7%. Il vous suffit d’être pour le long terme pour la stabilité.

Ainsi, si vous avez un objectif à court terme, investir dans le marché boursier a peu de sens. Toutefois, si vous investissez à long terme, il peut être une grande avenue pour vous.

Tout cela devrait commencer par penser à vos propres objectifs personnels. Pourquoi investissez-vous? Qu’espérez-vous faire avec cet argent? Espérez-vous de devenir financièrement indépendant et vivre les retours? C’est un objectif à long terme, donc l’investissement boursier pourrait donner un sens. D’autre part, peut-être vous investir pour acheter ou construire une maison dans quelques années. Dans ce cas, investir dans des actions est probablement pas la meilleure idée, puisque vous aurez besoin de l’argent raisonnablement bientôt.

Quel est ton but? Pourquoi fais-tu ça? Avant que la figure d’investir un sou.

6. Vous avez besoin de votre conjoint à être à bord avec vos plans

Si vous êtes marié, un plan d’investissement que vous prenez devrait être discuté en plein avec votre conjoint. Cette discussion doit couvrir au moins trois points clés.

Tout d’ abord, quel est l’objectif? Pourquoi exactement ce plan d’investissement va se passer? Qu’allons-nous espérons atteindre?

Deuxièmement, quel est le plan? Comment nous investissons exactement pour atteindre cet objectif? Est – ce que les choix d’investissement du sens? Où sont les comptes et dont le nom est sur eux?

Enfin, est – ce quelque chose que nous sommes d’ accord à la fois sur? Est -ce quelque chose que nous avons tous deux objectif de valeur? Est -ce quelque chose de plan qui correspond à nos valeurs tout en réalisant l’objectif?

Si vous ne disposez pas de cette conversation avec votre conjoint avant de commencer à investir, vous mendier des ennuis sur la route, des problèmes qui peuvent commencer dès que votre conjoint remarque l’argent disparaissant dans un compte de placement.

7. Vous avez besoin d’une compréhension saine de vos options d’investissement

Une autre étape importante avant d’investir est de savoir ce que les différentes options d’investissement sont disponibles pour vous et comment les interpréter. Connaissez-vous les bases de ce que les actions et les obligations et les fonds communs de placement et les ETF et les fonds indiciels et les métaux précieux et les biens immobiliers sont? Savez-vous comment comparer deux investissements semblables les uns aux autres? Vous avez besoin de ces compétences avant de commencer à investir.

Si cela est quelque chose que vous n’êtes pas sûr, je recommande fortement ramasser un livre d’investissement et de lui donner une translecture complète avant tout placement se déplace du tout. Ma recommandation personnelle pour un très bon livre d’investissement tout-en-un est Guide Les Bogleheads à investir par Larimore, Lindauer et LeBoeuf. Il est un livre un volume spectaculaire sur l’ investissement dans la façon dont il relie les préoccupations et les objectifs de la vie réelle des options d’investissement et explique comment les différentes options de travail et répondre à ces différentes préoccupations et objectifs.

Même si vous envisagez d’avoir un conseiller en placement gérer votre investissement, vous devez toujours prendre le temps de comprendre les choses que votre argent va être investi. Il suffit de faire confiance à quelqu’un d’autre pour le manipuler est généralement un mauvais mouvement.

8. Vous devez avoir une banque qui gère des banques en ligne et les transferts automatiques avec facilité

Cela devrait être une donnée pour la plupart des gens aujourd’hui, mais il doit être mentionné. Avant de commencer à investir, votre banque doit être équipé pour le rendre facile à faire et la banque en ligne pour mettre en place des transferts automatiques à la fois et de la banque assez facilement. Si votre banque ne propose pas ces services, regardez une autre banque.

La réalité est que la plupart des banques offrent aujourd’hui ces choses. Robuste services bancaires en ligne est presque une norme aujourd’hui, tout comme les transferts automatiques et de vérification des comptes. Les banques qui ne proposent pas ces caractéristiques se font volontairement obsolète.

Pourquoi ces caractéristiques si importantes? Pour commencer, vous allez devoir effectuer des virements automatiques si vous souhaitez mettre en place un plan d’investissement régulier de toute nature. L’automatisation est une grande clé pour investir succès – vous voulez que votre plan pour exécuter essentiellement sur le pilote automatique. Vous allez aussi vouloir être en mesure de vérifier régulièrement et assurez-vous que l’argent est transféré hors de vos comptes, vous aurez besoin pour la banque en ligne afin de le rendre pratique.

Si votre banque fait tout cela difficile, commencer à magasiner pour une autre banque.

9. Vous avez besoin d’un cercle social est plus favorable Smart Financial Moves que les dépenses excessives

Alors qu’il est absolument vital que vous passez à un état d’esprit qui est axé sur la valeur nette et positive vers mouvements financiers intelligents, vous devez également garder à l’esprit que vous êtes fortement influencés par votre cercle social immédiat aussi bien. Si elles ne sont pas engagés à ces choses, ça va être sensiblement plus difficile pour vous de faire ce genre d’engagements.

Regardez votre cercle social. Qui sont les gens que vous voyez le plus souvent, en particulier en dehors du travail lorsque vous avez la liberté de faire ces choix? Ces gens sont financièrement esprit? Ont-ils faire des choix intelligents en matière de dépenses? Ou sont-ils achètent constamment de nouvelles choses et de parler de leurs derniers achats?

Si vous vous trouvez dans un cercle social qui ne considère jamais la finance à puce personnelle et parle constamment des dernières choses et se vantant de leurs dernières dépenses, vous devriez fortement envisager de déplacer votre cercle social. Passez un peu de votre temps libre à des rassemblements de personnes avec une perspective financière plus forte. Cherchez un club d’investissement sur Meetup, ou simplement explorer d’ autres amitiés avec des gens que vous pourriez ne pas avoir jamais fréquentais avant. Vous allez construire de nouvelles relations au fil du temps, ceux qui soutiennent les progrès financiers positifs.

10. Vous avez besoin d’une relation saine avec vos désirs et Desires

Telle est la stratégie finale pour se préparer à investir et il est un grand. Vous devez avoir une forte emprise sur vos besoins et désirs. Vous avez besoin de les gouverner; ils ne devraient pas être vous pouvoir.

Il est inévitable de vouloir les choses parfois. C’est la nature humaine. Nous voyons des aliments savoureux, des vins délicieux, des articles liés à nos hobbies et intérêts, et nous les voulons.

La question est, que faisons-nous alors? Est-ce que nous allons de l’avant et acheter cet article dès que cela est raisonnablement possible? Est-ce que nous avons mis en place la façade de penser pendant un certain temps avant d’acheter? Ou sommes-nous des patients avec ce désir, en donnant l’abondance impulsion de temps à disparaître avant de décider que cela vaut la peine de prêter attention à?

le contrôle des impulsions est l’un des outils les plus puissants que l’investisseur peut avoir dans leur boîte à outils, et l’un des moyens les plus évidents que vous pouvez voir si vous avez ou non lorsque vous envisagez des achats que vous désirez. Avez-vous la maîtrise de soi nécessaire pour éviter de céder à tous les besoins et le désir momentané? Si oui, vous ne trouverez pas seulement, il est facile d’avoir les ressources nécessaires pour investir, vous trouverez également plus facile d’avoir la maîtrise de soi nécessaire pour tolérer les hauts et les bas du marché.

Dernières pensées

Je suis souvent étonné de voir combien les gens veulent plonger dans l’investissement sans avoir les choses sur cette liste bien en main. Ils font une erreur, qu’ils veulent entendre ou non.

Bien sûr, je comprends pourquoi les gens veulent commencer à investir. Ils entendent tous les retombées positives sur l’ investissement sur les chaînes comme le Fox Business Network et CNBC. Ils se passionnent pour la possibilité d’obtenir un grand retour sur leur argent. Ils entendent constamment sur la façon dont le marché boursier a augmenté de 1% aujourd’hui et veulent vraiment obtenir à bord avec ce genre de gains.

Il y a toujours un hic, cependant, et la prise est que si vous n’avez pas votre fond de teint pour tout bâtiment vous assemblez va juste s’effondrer jusqu’au sol.

Obtenez votre fond de teint pour. Suivez ces dix étapes et être prêt à investir. Commencez sur le pied droit et vous ne serez jamais trébuchez.

Bonne chance.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Si vous investissez votre épargne à court terme?

Si vous investissez votre épargne à court terme?

Beaucoup de gens détestent l’idée de garder l’argent dans un compte d’épargne. Ils se sentent comme il est juste assis là, gagner à côté de rien, et qu’ils manquer à obtenir de meilleurs rendements ailleurs.

Avez-vous déjà senti comme ça?

C’est un sentiment qui fait beaucoup de sens. Après tout, il n’y a vraiment aucune raison de se contenter de pire quand les retours que vous pourriez faire mieux ailleurs. Un meilleur rendement signifie que vous atteignez vos objectifs plus rapidement, et n’est pas que tout le point de économiser de l’argent?

Bien sûr, il est. Mais il y a toujours un compromis.

Investir fait une tonne de sens pour les objectifs à long terme comme l’indépendance financière parce que la baisse est minime et la hausse est importante. Si vous faites le travail de coller avec votre plan à travers les hauts et les bas, vous êtes susceptible de sortir avant.

Mais il est beaucoup plus trouble quand on regarde les objectifs financiers à court terme, comme le paiement de la maison vers le bas que vous souhaitez faire dans quelques années ou les économies d’urgence que vous pourriez avoir besoin à tout moment. Est-ce que l’investissement sens dans ces situations? Comment pouvez-vous obtenir un rendement raisonnable sans sacrifier les objectifs que vous souhaitez atteindre?

Voici mon.

Trois raisons de ne pas investir l’épargne à court terme

Dans la plupart des cas, un simple compte d’épargne ou CD est le meilleur investissement à court terme pour l’argent dont vous aurez besoin au cours des trois prochaines années.

Je sais je sais. Ce n’est pas excitant, ce n’est pas sexy, et il ne sera certainement pas vous rendre riche. Il y a trois bonnes raisons pour lesquelles les placements à court terme ne sont tout simplement pas la peine lorsque votre ligne de temps est si court.

1. Il y a trop d’incertitude

Le gros compromis avec l’investissement est l’incertitude. Bien sûr, vous pouvez vous retrouver 10% pour l’année, mais vous pouvez tout aussi facilement vous retrouver en baisse de 20% ou plus. Et puisque vous avez aucun contrôle sur ce calendrier, il est très difficile de faire des plans à court terme définitif. Que faire si le marché boursier dégringole quelques mois avant que vous voulez acheter votre maison? Que faites-vous alors?

Avec un compte d’épargne, vous savez exactement combien vous devez enregistrer et quand vous atteignez votre objectif. Vous savez aussi que l’argent sera certainement là quand vous en avez besoin. Il rend la planification de votre vie facile et certaine.

2. La différence est pas aussi grand que vous pensez

Au cours de courtes périodes, le montant que vous enregistrez des questions beaucoup plus que le rendement que vous obtenez. Même des différences grandes en retour ne sera probablement pas question tant que ça.

Disons que vous voulez 24 000 $ pour un acompte sur une maison que vous souhaitez acheter en deux ans. Si vous économisez 1 000 $ par mois et gagnez 1% dans un compte d’épargne par rapport à 8% dans un compte de placement, vous après deux ans aurez:

  • 24,231.41 $ dans le compte d’épargne
  • 25,933.19 $ dans le compte d’investissement

C’est une différence d’environ 1 700 $. Ou regarder une autre façon, vous pourriez économiser 65 $ de moins par mois et toujours atteindre votre objectif si vous obtenez un rendement de 8% au lieu d’un rendement de 1%. Mais il y a quelques mots de prudence:

  1. Si vous avez vraiment besoin supplémentaire de 1700 $, vous pouvez garantir cela en contribuant un montant supplémentaire de 70 $ par mois pour le compte d’épargne.
  2. Si vous enregistrez moins chaque mois et / ou épargner pour une période de temps plus courte, la différence entre les deux rendements sera plus petite.
  3. Ce rendement de 8% est pas garantie. Vous pourriez finir réellement avec moins d’argent à investir si le marché prend un droit linge lorsque vous avez besoin de retirer ces fonds.

La ligne de fond est la suivante: Oui, l’investissement vous donne la chance d’avoir plus d’argent à la fin de celui-ci. Mais nous ne parlons pas d’être riches contre être pauvre. Nous parlons des différences assez faible par rapport à vos objectifs financiers.

3. Vous pouvez éviter le Roller Coaster émotionnel

Il est une chose de regarder les chiffres et de penser à vous – même que la baisse est la peine la hausse, mais en fait l’ expérience des hauts et des bas de l’ investissement est une toute autre chose.

Comment allez – vous sentir si les réservoirs du marché boursier et que vous voyez votre bas fonds de paiement réduit de moitié – potentiel remettre à plus tard votre rêve d’ accession à la propriété depuis des années? Que faire si votre fonds d’urgence perd soudainement 4 000 $ à un moment où vous vous sentez incertain au sujet de la stabilité de votre emploi actuel?

Rappelez-vous, un meilleur retour est pas le but. Les vrais objectifs sont les choses que vous voulez faire avec votre vie, et l’investissement signifie que vous constamment être inquiétant de savoir si oui ou non vous serez en mesure de les faire.

Lorsque les investissements à court terme Make Sense

Avec tout cela dit, ce n’est pas comme l’investissement est mauvais. L’investissement est un outil fantastique dans les bonnes situations, et voici deux cas où il peut faire beaucoup de sens d’investir vos économies à court terme.

1. Votre calendrier est flexible

Peut – être que vous souhaitez souhaitez acheter une maison en deux ans – mais ce n’est pas un gros problème si vous devez attendre trois ans. Si votre calendrier est flexible et vous êtes d’ accord avec la possibilité d’avoir à attendre plus longtemps pour atteindre votre objectif, le potentiel de hausse de l’ investissement peut être utile.

2. Vous avez plus d’économies que vous avez besoin

Disons que vous avez besoin $ 30.000 à égaler un fonds d’urgence de six mois, et vous avez 60 000 $ économisés. Dans ce cas, vous pouvez investir l’argent, l’espoir d’un meilleur rendement, et probablement encore assez d’argent dans votre compte, même si le marché boursier tanké à droite quand vous en avez besoin.

En d’autres termes, si vous pouvez vous permettre de perdre une quantité importante de votre épargne et toujours sur la bonne voie pour atteindre vos objectifs, puis la hausse de l’investissement peut valoir la peine.

Que Épargnez-vous pour?

Chaque fois que vous prenez une décision comme ça, il est utile de prendre du recul et de vous rappeler le résultat spécifique que vous êtes en train de espériez.

Dans ce cas, vous enregistrez pour un objectif personnel spécifique parce que vous sentez que cela va améliorer votre vie en quelque sorte. Ce sont les résultats que vous recherchez. Le retour que vous obtenez est seulement pertinente dans la mesure où il vous aide à atteindre cet objectif.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Cinq bonnes raisons d’envisager d’investir votre fonds d’urgence

Cinq bonnes raisons d'envisager d'investir votre fonds d'urgence

Vous savez probablement déjà qu’il est important d’avoir un fonds d’urgence. Vous savez, l’argent qui vous permet de rester hors de la dette et sur la bonne voie, même quand la vie vous jette une balle courbe.

Vous avez probablement entendu dire que vous êtes censé garder cet argent dans un compte d’épargne, sains et saufs, de sorte que vous pouvez être sûr qu’il est là quand vous en avez besoin.

Et pendant que vous voulez vraiment cet argent pour être sûr, il probablement bugs que vous au moins un peu que votre compte d’épargne gagne à côté de rien. Après tout, vous avez travaillé dur pour économiser cet argent, et ce serait bien si cela a fonctionné pour vous.

Alors la grande question est la suivante: Est – il judicieux d’investir votre fonds d’urgence?

La réponse par défaut devrait être presque toujours pas. Votre fonction principale de fonds d’urgence est d’être là quand vous en avez besoin, et l’investir vous expose en soi au moins un certain niveau de risque. De plus, vous pouvez le garder dans un compte d’épargne en ligne au moins vous obtient un rendement de 1%, ce qui est certainement mieux que rien.

Alors, surtout si vous êtes dans les premières étapes de la construction de votre fonds d’urgence, vous devriez le mettre dans un compte d’épargne régulier vieux et cessez de vous inquiéter à ce sujet.

Mais il y a des arguments forts en faveur d’investir votre fonds d’urgence, et dans ce post, nous allons explorer pourquoi vous voudrez peut-être considérer.

Raison n ° 1: Il est toujours accessible

À tout le moins, vous devez être en mesure d’accéder à votre fonds d’urgence rapidement si le besoin se fait sentir.

Et pendant que vous pouvez généralement penser à investir dans le cadre des comptes de retraite et toutes les restrictions qui s’y rattachent, la vérité est qu’il ya beaucoup de façons d’investir d’une manière qui maintient votre argent accessible.

Le plus simple est d’utiliser un compte de courtage régulier. Vous pouvez investir comme vous le feriez dans un compte de retraite, avec le bonus que vous pouvez retirer une partie ou la totalité de votre argent à tout moment si une situation d’urgence est en place.

Vous pouvez même garder votre fonds d’urgence dans un Roth IRA, qui vous permet de retirer jusqu’à le montant que vous avez contribué à tout moment et pour une raison quelconque.

L’essentiel est que l’investissement ne se verrouille pas automatiquement votre argent à long terme. Il y a plusieurs façons d’investir qui vous permettent encore d’accéder à l’argent rapidement en cas de besoin.

Raison n ° 2: Un meilleur rendement

Bien que rien ne soit garanti, l’investissement vous donne la chance de gagner beaucoup de meilleurs rendements que vous pouvez obtenir à partir d’un compte d’épargne.

J’ai couru quelques chiffres pour voir à quel point une grande différence cela ferait. Je suppose que vous avez versé 200 $ à votre fonds d’urgence chaque mois jusqu’à ce que vous aviez économisé 24 000 $, assez pour couvrir 6 mois des dépenses à 4 000 $ par mois. Ensuite, je suppose que vous gagnez 1% par an dans un compte d’épargne et de 6% dans un compte d’investissement. J’ignorai impôts.

Ce que je trouve est que, après 10 ans, vous auriez 5628 $ de plus d’investir. Après 20 ans, il serait plus 27481 $. Et après 30 ans, la différence serait 68438 $.

Maintenant, il y a beaucoup d’hypothèses ici, et rien est garanti. Mais de toute évidence l’investissement vous donne la chance de se retrouver avec beaucoup plus d’argent que de le garder dans un compte d’épargne.

Raison n ° 3: les meilleures chances de succès

L’ une des raisons souvent invoquées contre l’ investissement de votre fonds d’urgence est le risque d’un grand droit de krach quand vous avez besoin de l’argent. Et c’est certainement un risque.

Mais des recherches récentes suggèrent que l’ investissement de votre fonds d’urgence effectivement augmente la probabilité d’avoir assez d’ argent sur place pour couvrir une situation d’urgence. Ils ont beaucoup de chiffres et de graphiques pour étayer leurs conclusions, mais l’essentiel de c’est que les véritables situations d’ urgence sont relativement rares et que les rendements plus élevés que vous obtenez de investir votre argent dans l’intervalle , il est plus probable que vous aurez assez de couvrir ces situations d’ urgence quand ils se produisent.

Ceci est probablement moins applicable pour les clients qui gagnent moins d’ argent, et ont donc moins de marge de manœuvre pour faire des ajustements dans le cas des plus petites dépenses imprévues. Mais au moins en termes de planification pour les grandes urgences, comme la perte emploi ou d’ invalidité, il est au moins possible que l’ investissement de votre fonds d’urgence vous donne une plus grande sécurité.

Raison n ° 4: Vous avez d’autres l’argent

Étant donné que les grandes urgences sont relativement rares, vous devez tenir compte du fait que d’autres comptes que vous préféreriez ne pas toucher pourrait servir de plan de sauvegarde si jamais vous vous trouviez dans la tempête parfaite d’avoir besoin d’argent en plein milieu d’une crise du marché appauvri votre fonds d’urgence dédié.

Par exemple, dans un monde idéal , vous ne toucherais pas votre 401 (k) jusqu’à la retraite. Mais si vous avez fait face à une grande urgence financière, il y a des dispositions sur les difficultés et les dispositions de prêt qui vous permettra d’accéder à cet argent si vous en avez besoin.

En d’autres termes, la baisse de l’investissement de votre fonds d’urgence pourrait ne pas être une absence totale de fonds lorsque vous en avez besoin. Il pourrait juste être d’avoir à accéder à des fonds que vous préférez laisser intacte.

Et si la hausse est un meilleur rendement et plus d’argent, ce risque peut valoir la peine.

Raison n ° 5: Vous avez plus que vous avez besoin

Disons que vous avez besoin 24 000 $ pour un fonds d’urgence de six mois. Et disons que vous avez 50 000 $ enregistrée en dehors des comptes de retraite.

Une règle raisonnable de base est d’attendre que vous pourriez perdre 50% de l’argent que vous avez investi dans le marché boursier dans une année donnée. Ce serait une mauvaise année particulièrement – comme, 2008-2009 mauvais – mais cela pourrait arriver.

En utilisant cette règle générale, vous pouvez mettre votre entière 50 000 $ sur le marché boursier et être encore assez certain d’avoir une valeur de six mois de dépenses à portée de main, même lors d’un accident de marché.

Donc, si vous avez beaucoup plus d’argent à portée de main que vous prévoyez avoir besoin en cas d’urgence, vous pourriez être en mesure d’investir sans risquer quoi que ce soit en réalité beaucoup de.

Pour investir ou ne pas investir?

Avec tout cela dit, il y a beaucoup de bons arguments pour garder votre fonds d’urgence dans un compte d’épargne régulier. Il est sûr, il est pratique, et vous pouvez obtenir au moins un taux d’intérêt raisonnable avec un compte d’épargne en ligne.

Il y a même des recherches montrant que d’ avoir l’ encaisse est en corrélation avec le bonheur et la satisfaction globale de la vie , et qui n’aime pas ça!

Mais si vous êtes prêt à être un peu aventureux, et si vous pouvez couvrir les dépenses plus petites irrégulières comme les réparations de voiture et à la maison avec d’autres fonds, vous pourriez être en mesure de sortir avant à court terme et à long terme en investissant votre fonds d’urgence.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Comment commencer à investir sur un budget serré

Comment commencer à investir sur un budget serré

Si vous vivez chèque de paie à salaire, sans beaucoup de marge de manœuvre dans votre budget, vous pourriez supposer que l’investissement est tout simplement pas quelque chose que vous pouvez faire maintenant.

Et dans certains cas, vous pouvez avoir raison. Parfois, vous avez vraiment besoin juste de se concentrer sur payer vos factures, garder la nourriture sur la table, et obtenir votre budget pour.

Mais vous n’avez pas besoin d’avoir beaucoup d’argent pour commencer à investir. Il y a un certain nombre de façons de commencer sur un budget serré, et chaque petit peu, vous pouvez épargner et investir va maintenant faciliter les choses sur vous la ligne.

Voici quelques façons de commencer.

Mettre l’accent sur ce qui importe

La plupart des nouvelles que vous entendez sur l’investissement se concentre sur les hauts et les bas du marché boursier. Et tout cela peut certainement être divertissant, la vérité est que ces hauts et les bas sont en grande partie hors de propos lorsque vous êtes débutant.

Il y a deux choses qui ne comptent cependant, et à la fois votre porte-monnaie et votre niveau d’anxiété vous remercier de se concentrer sur leur place:

  1. Votre taux d’épargne : Aucun autre facteur est important , même à distance que votre taux d’épargne. Investir maintenant encore un peu vous aidera, et trouver des moyens d’augmenter les petites que les économies au fil du temps vont beaucoup plus loin que d’ essayer d’étudier ou de temps le marché boursier.
  2. Coûts : Le coût est le meilleur prédicteur des rendements futurs des placements, avec des coûts inférieurs conduisant à de meilleurs rendements. Et en minimisant vos coûts est particulièrement important lorsque vous êtes sur un budget serré, puisque même les petits frais peuvent prendre une bouchée énorme de votre épargne.

Construire un fonds d’urgence

Un fonds d’urgence est tout simplement l’argent que vous gardez dans un compte d’épargne pour les dépenses imprévues vie semble toujours jeter votre chemin.

Et tout cela est techniquement un investissement dans le sens que vous n’êtes pas mettre de l’argent dans les fonds communs de placement, des actions ou des obligations, il y a quelques raisons pour lesquelles il est une première étape:

  1. C’est un investissement dans votre sécurité financière et une solide base financière rend plus facile d’investir dans votre avenir financier.
  2. Les bons comptes d’épargne sont sans solde minimum ou exigences contribution, de sorte que vous pouvez commencer avec tout montant en dollars.
  3. Étant donné que votre taux d’épargne est beaucoup plus important que votre retour d’investissement, vous n’êtes pas sacrifier autant que vous pourriez penser en gardant votre argent sur le marché.
  4. Les compétences nécessaires pour créer un fonds d’urgence – à savoir faire des contributions régulières et de laisser l’argent se développer sans le toucher – sont des compétences qui seront également vous aider à construire vos investissements. Aiguisant leur va maintenant vous aider plus tard.

Investir dans votre 401 (k)

Voici où nous entrons dans les investissements traditionnels à long terme.

Votre 401 (k) – ou votre 403 (b) ou 457 dans certains cas – est un régime de retraite offert par votre employeur. Vous contribuez généralement un certain pourcentage de chaque chèque de paie et de choisir parmi une collection de fonds communs de placement dans lesquels vous pouvez investir. Vos contributions sont généralement déductibles du revenu imposable et l’argent fructifie en franchise d’impôt jusqu’à ce que vous retiriez à la retraite.

Il y a quelques raisons pour lesquelles votre 401 (k) est un excellent endroit pour commencer à investir lorsque vous êtes sur un budget serré:

  • Il est facile à installer. Tout ce que vous avez à faire est de choisir combien vous souhaitez contribuer et vous êtes bon pour aller.
  • Il n’y a pas d’exigences minimales de cotisation. Vous pouvez commencer en contribuant aussi peu que vous le souhaitez.
  • Vous pouvez obtenir un match de l’employeur, ce qui pourrait autant que doubler l’impact de chaque dollar que vous cotisez.
  • Vos cotisations sont déductibles d’impôt, ce qui signifie que le succès de votre salaire à la maison est plus petite que votre contribution réelle. Vous pouvez même être admissible au crédit de l’épargnant, ce qui mettrait encore plus d’argent dans votre portefeuille.

Contribuer à votre 401 (k) jusqu’au point où vous plafonnait votre match de l’employeur est une évidence comme point de départ. Surtout quand vous êtes sur un budget serré, ces dollars supplémentaires peuvent faire une grande différence.

Au-delà de cela, il est intéressant de noter que certains régimes 401 (k) s sont accablés par des options d’investissement à coût élevé, ce qui pourrait rendre d’autres comptes plus attractifs comme étape suivante. Ce qui nous amène à …

Démarrer une IRA

Si vous ne disposez pas d’un régime de retraite au travail, ou si votre employeur ne correspond pas à contribution, vous pourriez envisager de commencer par un IRA à la place.

L’IRA est tout simplement un compte de retraite que vous ouvrez sur votre lieu de passer par un employeur. Et il se décline en deux saveurs différentes:

  • IRA traditionnelle:  Vos cotisations sont déductibles du revenu imposable et votre argent fructifie en franchise d’ impôt, mais vos retraits à la retraite sont imposés.
  • Roth IRA:  Vos cotisations ne sont pas déductibles du revenu imposable, mais votre argent fructifie en franchise d’ impôt et vous pouvez le retirer en franchise d’ impôt à la retraite.

Bien qu’il existe souvent des raisons de préférer l’un ou l’autre, pour nos besoins ici tout ce qui compte est qu’ils sont les deux grandes façons d’économiser et d’investir. L’astuce est de trouver celui que l’on ne charge pas beaucoup de frais et qui n’a pas solde minimum ou exigences contribution.

Betterment pourrait être un bon choix si vous cherchez un moyen simple et peu coûteux d’ouvrir un IRA sans minimum de compte.

Rembourser la dette

Comme la construction d’un fonds d’urgence, le remboursement de la dette ne constitue pas un investissement dans la façon dont nous pensons généralement sur les investissements.

Mais si votre objectif est simplement de tirer le meilleur parti des quelques dollars que vous avez à sauver, rembourser la dette pourrait être votre meilleure option.

Pensez-y de cette façon: Les experts semblent convenir que 7% à 7,5% est une estimation raisonnable des rendements des marchés boursiers à long terme. Mais ces déclarations ne sont pas garantis, il y aura beaucoup de hauts et des bas le long du chemin, et un portefeuille plus équilibré qui comprend des obligations peut réduire cette estimation à 6% à 6,5%.

D’autre part, chaque dollar supplémentaire que vous mettez vers la dette , vous gagnez une garantie retour au taux de vos frais d’intérêt. Mettre un dollar supplémentaire vers votre carte de crédit qui vous facture 15% d’intérêt , vous gagnez un rendement de 15%. Un dollar supplémentaire pour votre prêt étudiant avec intérêt de 6% , vous gagnez un rendement de 6%.

Plus simplement, le remboursement de la dette à intérêt élevé vous permet souvent d’obtenir les rendements des actions comme le marché sans que toutes les incertitudes. Si ce n’est pas un bon investissement, je ne sais pas ce qui est.

Investir en vous-même

Apprenez de nouvelles compétences. Négocier une augmentation au travail. Trouvez des façons de gagner un revenu sur le côté.

Ces investissements en vous coûtent généralement seulement une partie de votre temps, mais ils peuvent payer sous la forme de plus de revenus – ce qui signifie que vous aurez plus d’argent disponible pour épargner et investir.

Et étant donné que votre taux d’épargne est la partie la plus importante de votre plan d’investissement, cela peut être le meilleur mouvement simple que vous pouvez faire.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

La stratégie d’investissement parfait

La stratégie d'investissement parfait

Avec toutes les émissions de télévision, livres, blogs, études universitaires, et tout le reste dédié au sujet de l’investissement, il serait raisonnable de penser que, avec assez de recherche, vous pouvez créer la stratégie d’investissement parfait qui maximise vos chances d’obtenir le meilleur rendement possible.

La bonne combinaison exacte des actions, des obligations et des fonds communs de placement, dans les pourcentages exacts à droite, placé exactement dans les bons comptes.

Dans ma profession, je vois beaucoup de gens sont pris dans cette recherche de l’investissement parfait, et aussi bien intentionné qu’il soit, il conduit généralement à l’un des deux résultats indésirables:

  1. Paralysie de l’ analyse:  L’incertitude constante autour de laquelle les décisions sont « mieux » vous empêcher de jamais prendre des décisions tout.
  2. Constant bricoler:  la recherche Interminable conduit à des découvertes constantes de nouvelles stratégies d’investissement, ce qui conduit à des changements de bricoler et constants constants dans votre plan d’investissement qui empêchent tout progrès à long terme.

La vérité sur l’investissement est, à certains égards, beaucoup moins satisfaisant que l’idée de la stratégie parfaite. Mais il peut aussi soulager beaucoup de stress et de l’anxiété, et, si on le comprend bien, peut conduire à des résultats bien meilleurs (si imparfaite).

L’investissement parfait Elusive

La vérité est qu’il n’y a, absolument, un investissement parfait là-bas. Il y a quelque chose qui fournira de meilleurs rendements que tout le reste sur votre calendrier d’investissement personnel.

Le problème est qu’il est impossible de savoir ce qu’il est. L’avenir est imprévisible avec un degré de précision, ce qui signifie qu’il n’y a personne qui peut vous dire à l’avance quelle stratégie d’investissement surclasse tous les autres.

Pour le dire d’une autre manière, peu importe ce que vous faites, il est une quasi-certitude que vous serez en mesure de regarder en arrière et trouver d’autres stratégies d’investissement qui aurait obtenu de meilleurs résultats.

Il est préférable d’accepter que maintenant et d’ oublier l’idée de parfait. Parce que le revers de la médaille est que vous n’avez pas besoin de l’investissement parfait pour réussir.

Tout ce que vous avez besoin est quelque chose qui est assez bon pour vous aider à atteindre vos objectifs.

Création d’un plan d’investissement « assez bon »

Les bonnes nouvelles sont que si la perfection est impossible, « assez bon » est assez simple. Il y a une poignée de principes d’investissement qui ont été présentés au travail et sont relativement faciles à mettre en œuvre.

Les étapes suivantes, bien qu’imparfait, sont la vraie façon de maximiser vos chances de succès de l’investissement.

1. Économisez de l’argent

Finalement, vos choix d’investissement et le rendement qu’ils fournissent commenceront à la matière. Mais pour la première décennie, plus de votre vie d’investissement, l’importance des rendements est éclipsée par l’importance de votre taux d’épargne.

Même si vous ne savez pas ce que vous faites et arrive à choisir des investissements terribles, vous êtes vous-même pour le succès à long terme en économisant tôt et souvent. Ces contributions s’additionnent, éventuellement fournir une base sur laquelle les rendements réels peuvent être gagnés.

2. Utiliser des comptes fiscalisés

Bien sûr, vous ne voulez que l’argent que vous enregistrez être mis à profit, et la meilleure façon de le faire est en maximisant les comptes fiscalisés à votre disposition.

Comptes comme 401 s et IRA (k) permettent à votre argent pour se développer sans être accablés par les impôts, ce qui signifie qu’il peut croître plus vite que ce serait dans d’autres comptes.

3. Réduction des coûts

Le coût est le meilleur prédicteur des rendements futurs, à moindre coût et les frais d’offrir de meilleurs rendements. Moins vous payez, plus vous obtenez.

Et les bonnes nouvelles sont que le coût est un facteur qui est directement sous votre contrôle.

4. atteindre un équilibre

Une bonne stratégie d’investissement a un mélange de risque plus élevé, les investissements plus rentables comme les actions, et à faible risque, les investissements à faible rendement, comme les obligations de sorte que vous pouvez à la fois développer et protéger votre argent en même temps.

Ceci est l’un des endroits où les gens se trébuché: la recherche de l’équilibre parfait. Laissez-moi être celui de vous dire qu’il n’existe pas, vous pouvez oublier cela.

Mais vous ne pouvez absolument trouver un équilibre qui est bien dans la gamme « assez bon ».

5. Utilisation des fonds indiciels

Les fonds indiciels ont été démontré à maintes reprises de surperformer les fonds gérés activement, et ils le font à moindre coût. Ils font également incroyablement facile de diversifier vos investissements et de trouver le juste équilibre entre risque et rendement.

Rien n’est garanti, mais la preuve montre que l’utilisation des fonds indiciels augmente vos chances de succès.

6. Rester cohérent

Quel que soit les investissements que vous choisissez, il y aura beaucoup de hauts et des bas le long du chemin. Vous entendrez aussi d’autres stratégies d’investissement attrayant homophones, et certains qui se sentent comme « ne peut pas manquer » opportunités.

Votre travail consiste à ignorer le bruit et le bâton à votre plan. Tant que vous suivez les principes ci-dessus pour mettre en œuvre un plan d’investissement « assez bon », il ne devrait pas être beaucoup plus besoin de changement à moins qu’il ya un changement important dans vos objectifs ou circonstances.

Comme Warren Buffett a dit: « Léthargie en bordure de la paresse reste la pierre angulaire de notre style d’investissement. »

Lorsque vous avez le courage de se contenter de « assez bon », vous pouvez vous asseoir et laisser vos investissements faire le travail. Il ne peut pas être parfait, mais il est beaucoup mieux que l’alternative.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Intérêt Gestion du risque de taux

Intérêt Gestion du risque de taux

Le risque de taux d’intérêt existe dans un actif portant intérêt, comme un prêt ou une obligation, en raison de la possibilité d’un changement de la valeur de l’actif résultant de la variabilité des taux d’intérêt. Taux d’intérêt la gestion des risques est devenue très importante et ont été mis au point des instruments assortis pour faire face à un risque de taux d’intérêt.

Cet article examine plusieurs façons que les entreprises et les consommateurs gèrent le risque de taux d’intérêt en utilisant divers taux d’intérêt des instruments dérivés.

Quels types d’investisseurs sont sensibles à des taux d’intérêt risque?

Le risque de taux d’intérêt est le risque qui survient lorsque le niveau absolu des taux d’intérêt fluctuent. Le risque de taux d’intérêt affecte directement les valeurs des titres à revenu fixe. Étant donné que les taux d’intérêt et les prix des obligations sont inversement proportionnels, le risque associé à une hausse des taux d’intérêt entraîne les prix des obligations à l’automne, et vice versa. Les investisseurs obligataires, en particulier ceux qui investissent dans des obligations à taux fixe à long terme, sont plus directement sensibles au risque de taux d’intérêt.

Supposons qu’un individu achète un 3% à taux fixe à 30 ans pour 10 000 $. Cette obligation paie 300 $ par année par la maturité. Si, pendant cette période, les taux d’intérêt augmentent à 3,5%, de nouvelles obligations émises paient 350 $ par année par la maturité, en supposant un investissement 10 000 $. Si 3% continue de tenir porteur d’obligations son lien par la maturité, il perd sur la possibilité de gagner un taux d’intérêt plus élevé. Sinon, il pourrait vendre son lien de 3% sur le marché et acheter le lien avec le taux d’intérêt plus élevé. Cependant, cela se traduit donc dans l’investisseur d’obtenir un prix plus bas sur sa vente d’obligations de 3% car ils ne sont plus aussi attrayant pour les investisseurs puisque les obligations 3,5% nouvellement émises sont également disponibles.

En revanche, les variations des taux d’intérêt affectent également les investisseurs en actions, mais moins directement que les investisseurs obligataires. En effet, par exemple, lorsque les taux d’intérêt augmentent, le coût d’emprunt de la société augmente également. Cela pourrait donner lieu à la société remettre à plus tard l’emprunt, ce qui peut entraîner une diminution des dépenses. Cette diminution des dépenses peut ralentir la croissance des entreprises et entraîner des bénéfices a diminué et, finalement, la baisse du cours des actions pour les investisseurs.

Risque de taux d’intérêt ne devrait pas être ignorée

Comme pour toute évaluation de gestion des risques, il y a toujours l’option de ne rien faire, et qui est ce que beaucoup de gens. Cependant, dans des circonstances de caractère imprévisible, parfois pas de couverture est désastreux. Oui, il y a un coût de couverture, mais quel est le coût d’un grand pas dans la mauvaise direction?

Il suffit de regarder Orange County, en Californie, en 1994, pour voir des preuves des pièges d’ignorer la menace du risque de taux d’intérêt. En un mot, Orange County trésorier Robert Citron emprunté de l’argent à la baisse des taux à court terme et prêté de l’argent à des taux plus élevés à long terme. La stratégie a d’abord été grande que les taux à court terme ont chuté et la courbe de rendement normale a été maintenue. Mais quand la courbe a commencé à tourner et l’état approche de la courbe des taux inversée, les choses ont changé. Les pertes à Orange County, et les près de 200 entités publiques pour lesquelles l’argent géré Cédrat, ont été estimés à 1,6 milliard $ et ont donné lieu à la faillite de la municipalité. C’est un prix très lourd à payer pour ignorer le risque de taux d’intérêt.

Heureusement, ceux qui veulent couvrir leurs investissements contre le risque de taux d’intérêt ont beaucoup de produits à choisir.

Produits d’investissement

Attaquants:  Un contrat à terme est le produit de la gestion des taux d’intérêt les plus élémentaires. L’idée est simple, et bien d’ autres produits mentionnés dans cet article sont basés sur cette idée d’un accord aujourd’hui pour un échange de quelque chose à une date ultérieure précise.

Des contrats de change (FRA):  Une FRA est basée sur l’idée d’un contrat à terme, où le déterminant du gain ou de la perte est un taux d’intérêt. En vertu de cet accord, une partie paie un taux d’intérêt fixe et reçoit un taux d’intérêt variable correspondant à un taux de référence. Les paiements réels sont calculés sur la base d’ un montant nominal et versé à des intervalles déterminés par les parties. Seul un paiement net est fait – le perdant paie le gagnant, pour ainsi dire. ERF sont toujours réglés en espèces.

les utilisateurs FRA sont généralement les emprunteurs ou les prêteurs avec une seule date ultérieure sur laquelle ils sont exposés au risque de taux d’intérêt. Une série de FRAs est similaire à un échange (discuté ci-dessous); Cependant, dans un échange tous les paiements sont au même rythme. Chaque FRA dans une série est un prix à un rythme différent, à moins que la structure à long terme est plat.

Futures:  Un contrat à terme est semblable à un avant, mais il fournit les contreparties avec moins de risque qu’un contrat à terme – à savoir une diminution de défaut et le risque de liquidité en raison de l’inclusion d’un intermédiaire.

Swaps:  Tout comme il semble, un swap est un échange. Plus précisément, un swap de taux d’intérêt ressemble beaucoup à une combinaison de CTT et implique un accord entre les contreparties d’échanger des ensembles de flux de trésorerie futurs. Le type le plus commun de swap de taux d’intérêt est un plain vanilla swap, ce qui implique une partie de payer un taux d’intérêt fixe et la réception d’ un taux variable, et l’autre partie à payer un taux variable et recevoir un taux fixe.

Options:  options de gestion des taux d’intérêt sont des contrats d’options pour lesquels la sécurité sous – jacente est une obligation de la dette. Ces instruments sont utiles pour protéger les parties impliquées dans un prêt à taux variable, tels que les prêts hypothécaires à taux ajustables (ARM). Un groupe d’options d’achat de taux d’intérêt est considéré comme un plafond de taux d’intérêt; une combinaison de taux d’ intérêt des options de vente est appelé un plancher de taux d’intérêt. En général, un plafond est comme un appel et un plancher est comme une vente.

Swaptions:  A swaptions, ou option d’échange, est tout simplement une option pour entrer dans un swap.

Les options intégrées:  De nombreux investisseurs rencontrent des instruments dérivés de gestion d’intérêt via des options intégrées. Si vous avez déjà acheté un lien avec une disposition d’appel, vous êtes trop dans le club. L’émetteur de votre obligation remboursable par anticipation est l’ assurance que si les taux d’intérêt baissent, ils peuvent faire appel à vos obligations et émettre de nouvelles obligations avec un coupon inférieur.

Casquettes:  Un bouchon, également appelé un plafond, est une option d’achat sur un taux d’intérêt. Un exemple de son application serait un emprunteur va longtemps ou payer une prime pour acheter un chapeau et recevoir des paiements en espèces du vendeur de bouchon (court) lorsque le taux d’intérêt de référence dépasse le taux de grève du plafond. Les paiements sont conçus pour compenser les hausses de taux d’intérêt sur un prêt à taux variable.

Si le taux d’intérêt réel est supérieur au taux de grève, le vendeur paie la différence entre la grève et le taux d’intérêt multiplié par le capital nominal. Cette option « plafond », ou placer une limite supérieure, sur les intérêts débiteurs du titulaire.

Le plafond de taux d’intérêt est en fait une série d’options de composants, ou « caplets », pour chaque période, l’accord de plafonnement existe. Un caplet est conçu pour fournir une couverture contre une hausse du taux d’intérêt de référence, comme le London Interbank Offered Rate (LIBOR), pour une période déterminée.

Étages:  Tout comme une option de vente est considéré comme l’image miroir d’une option d’achat, le sol est l’image miroir du bouchon. Le plancher de taux d’intérêt, comme le chapeau, est en fait une série d’options composant, sauf qu’ils sont des options de vente et les composants de la série sont appelés « floorlets ». Celui qui est long, le sol est payé à l’ échéance des floorlets si le taux de référence est inférieur au prix d’exercice de l’étage. Un prêteur utilise pour se protéger contre la baisse des taux sur un prêt à taux variable en circulation.

Colliers:  Un collier de protection peut également aider à gérer le risque de taux d’intérêt. Est accompli en la pose de colliers en achetant simultanément un plafond et un plancher de vente (ou vice versa), comme un collier protège un investisseur qui est long sur un stock. Un collier à coût zéro peut également être mis en place pour réduire le coût de couverture, mais cela réduit le bénéfice potentiel qui serait apprécié par un mouvement de taux d’intérêt en votre faveur, comme vous l’ avez placé un plafond sur votre profit potentiel.

The Bottom Line

Chacun de ces produits constitue un moyen de couverture du risque de taux d’intérêt, avec des produits plus appropriés pour différents scénarios. Il y a, cependant, pas de repas gratuit. Avec l’une de ces alternatives, on donne quelque chose – soit l’argent, comme les primes payées pour les options, ou coût d’opportunité, qui est le profit qu’on aurait fait sans couverture.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Comprendre les taux d’intérêt, l’inflation et les obligations

Taux d'intérêt, l'inflation et les obligations

La possession d’une liaison est essentiellement comme possédant un flux de paiements futurs en espèces. Ces paiements en espèces sont généralement réalisés sous la forme de paiements d’intérêts périodiques et le rendement du capital lorsque l’échéance des obligations.

En l’absence de risque de crédit (le risque de défaut), la valeur de ce flux de paiements futurs en espèces est tout simplement une fonction de votre rendement requis en fonction de vos attentes d’inflation. Si cela semble un peu confus et technique, ne vous inquiétez pas, cet article se décomposera prix des obligations, définir le terme « rendement des obligations » et démontrer comment les anticipations d’inflation et les taux d’intérêt déterminent la valeur d’une obligation.

Mesures de risque

Il existe deux principaux risques qui doivent être évalués lors de l’investissement dans des obligations: le risque de taux d’intérêt et le risque de crédit. Bien que nous mettons l’accent sur la façon dont les taux d’intérêt affectent les prix des obligations (autrement connu comme le risque de taux d’intérêt), un investisseur obligataire doit également être conscient du risque de crédit.

Risque de taux d’intérêt est le risque de variation des prix d’une obligation en raison de l’évolution des taux d’intérêt en vigueur. Les changements à court terme par rapport aux taux d’intérêt à long terme peuvent affecter diverses obligations de différentes façons, dont nous parlerons ci-dessous. Le risque de crédit, quant à lui, est le risque que l’émetteur d’une obligation ne fera pas l’intérêt ou du principal prévu. La probabilité d’un événement de crédit négatif ou défaut affecte le prix d’une obligation – plus le risque d’un événement de crédit négatif se produit, plus les investisseurs de taux d’intérêt exigeront pour assumer ce risque.

Les obligations émises par les Etats-Unis du Trésor pour financer le fonctionnement du gouvernement américain sont connus comme les obligations du Trésor américain. En fonction du temps jusqu’à l’échéance, ils sont appelés factures, notes ou obligations.

Les investisseurs considèrent les obligations du Trésor américain comme sans risque par défaut. En d’autres termes, les investisseurs estiment qu’il n’y a aucune chance que le gouvernement américain par défaut sur les intérêts et les paiements de capital sur les obligations qu’elle émet. Pour le reste de cet article, nous allons utiliser des bons du Trésor des États-Unis dans nos exemples, éliminant ainsi le risque de crédit de la discussion.

Calcul du rendement et le prix d’une obligation

Pour comprendre comment les taux d’intérêt affectent le prix d’une obligation, vous devez comprendre le concept de rendement. Bien qu’il existe plusieurs types de calculs de rendement, aux fins de cet article, nous allons utiliser le calcul de rendement à l’échéance (YTM). La YTM d’une obligation est tout simplement le taux d’actualisation qui peut être utilisé pour faire des flux de la valeur actuelle de l’ensemble de la trésorerie d’une obligation égale à son prix.

En d’autres termes, le prix d’une obligation est la somme de la valeur actuelle de chaque flux de trésorerie, dans laquelle la valeur de chaque flux de trésorerie est calculé en utilisant le même facteur d’actualisation. Ce facteur d’actualisation est le rendement. Lorsque le rendement d’une obligation augmente, par définition, son prix baisse, et lorsque le rendement d’une obligation tombe, par définition, ses hausses de prix.

Rendement relatif d’une obligation

L’échéance ou terme d’un emprunt obligataire affecte en grande partie son rendement. Pour comprendre cette déclaration, vous devez comprendre ce que l’on appelle la courbe de rendement. La courbe de rendement représente la YTM d’une classe d’obligations (dans ce cas, les bons du Trésor des États-Unis).

Dans la plupart des environnements de taux d’intérêt, plus la durée jusqu’à l’échéance, plus le rendement sera. Cela est logique intuitive parce que plus la période de temps avant un flux de trésorerie est reçue, plus la chance est que le taux d’actualisation requis (ou rendement) se redresseront.

Les attentes d’inflation Déterminer les exigences de rendement de l’investisseur

L’inflation est le pire ennemi d’une obligation. L’inflation érode le pouvoir d’achat des flux de trésorerie futurs d’une obligation. Mettez simplement, plus le taux actuel de l’inflation et les taux futurs (les attendus) d’inflation plus élevés, plus les rendements vont augmenter dans la courbe des rendements, les investisseurs exigeront ce rendement plus élevé pour compenser le risque d’inflation.

À court terme, d’intérêt à long terme Les taux et les attentes d’inflation

L’inflation – ainsi que les anticipations d’inflation – sont fonction de la dynamique entre court terme et les taux d’intérêt à long terme. Dans le monde, les taux d’intérêt à court terme sont administrés par les banques centrales des nations. Aux États-Unis, Open Market Committee de la Réserve fédérale (FOMC) fixe le taux des fonds fédéraux. Dans le passé, d’autres intérêts à court terme libellée en dollars, tel que le LIBOR, a été fortement corrélé avec le taux des fonds fédéraux.

Le FOMC administre le taux des fonds fédéraux pour remplir son double mandat de promouvoir la croissance économique tout en maintenant la stabilité des prix. Ce n’est pas une tâche facile pour le FOMC; il y a toujours un débat sur le niveau des fonds fédéraux appropriés, et le marché fait ses propres opinions sur la façon dont le FOMC est en train de faire.

Les banques centrales ne contrôlent pas les taux d’intérêt à long terme. Les forces du marché (offre et demande) déterminent le prix d’équilibre pour les obligations à long terme, qui fixent les taux d’intérêt à long terme. Si le marché obligataire estime que le FOMC a fixé le taux des fonds fédéraux trop faible, les attentes d’augmentation future de l’inflation, ce qui signifie que les taux d’intérêt à long terme augmentent par rapport aux taux d’intérêt à court terme – la courbe des taux raidit.

Si le marché estime que le FOMC a fixé le taux des fonds fédéraux trop élevé, l’inverse se produit, et les taux d’intérêt à long terme diminuent par rapport aux taux d’intérêt à court terme – la courbe de rendement aplatit.

Le moment des flux de trésorerie et les taux d’intérêt d’une obligation

Le calendrier des flux de trésorerie d’une obligation est importante. Cela inclut la durée jusqu’à l’échéance de l’obligation. Si les participants du marché estiment qu’il ya une inflation plus élevée à l’horizon, les taux d’intérêt et les rendements obligataires vont augmenter (et les prix diminueront) pour compenser la perte du pouvoir d’achat des flux de trésorerie futurs. Les liens avec les plus longs flux de trésorerie verront leurs rendements augmentent et les prix baissent le plus.

Cela devrait être intuitive si vous pensez à un calcul de la valeur – lorsque vous modifiez le taux d’actualisation utilisé sur un flux de flux de trésorerie futurs, plus jusqu’à ce qu’un flux de trésorerie est reçue, plus sa valeur actuelle est affectée. Le marché obligataire a une mesure de variation des prix par rapport aux variations des taux d’intérêt; cette importante mesure de liaison est connu comme la durée.

The Bottom Line

Les taux d’intérêt, les rendements obligataires (prix) et les anticipations d’inflation sont en corrélation les uns aux autres. Les fluctuations des taux d’intérêt à court terme, comme dicté par la banque centrale d’une nation, aura une incidence sur les différents liens avec des termes différents à l’échéance différemment, en fonction des attentes des niveaux d’inflation futurs du marché.

Par exemple, une variation des taux d’intérêt à court terme qui ne touche pas les taux d’intérêt à long terme aura peu d’effet sur un prix d’une obligation à long terme et le rendement. Cependant, un changement (ou pas de changement lorsque le marché perçoit que l’on est nécessaire) des taux d’intérêt à court terme qui affecte les taux d’intérêt à long terme peut grandement influer sur le prix d’une obligation à long terme et le rendement. En d’autres termes, les variations des taux d’intérêt à court terme ont plus d’effet sur les obligations à court terme que les obligations à long terme, et les variations des taux d’intérêt à long terme ont un effet sur les obligations à long terme, mais pas sur des obligations à court terme .

La clé pour comprendre comment un changement des taux d’intérêt aura une incidence sur un certain prix d’une obligation et le rendement est de reconnaître où sur la courbe de rendement qui se situe obligataires (court de fin ou la partie longue), et de comprendre la dynamique entre court et à long terme terme des taux d’intérêt.

Avec cette connaissance, vous pouvez utiliser différentes mesures de durée et de convexité pour devenir un investisseur aguerri marché obligataire.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.