Пять ситуаций, где деньги и эмоции Не смешивать

Пять ситуаций, где деньги и эмоции Не смешивать

Смешение деньги и эмоции редко является хорошей идеей. Он почти никогда не заканчивается хорошо.

Но есть некоторые ключевые моменты в жизни, когда это особенно верно, например, при переходе через развод, покупку дома, или после потери близкого человека и наследуя значительную сумму денег.

Это легко в эти времена, чтобы эмоции облако суждения и сделать досадные финансовые решения, которые будут преследовать вас на долгие годы. Имея это в виду, вот пять ключевых раз в жизни, когда это лучше, чтобы проверить свои эмоции в дверь, как вы делаете деньги решений.

Homebuying и продажа

Операции с недвижимостью, как правило, среди наиболее важных финансовых решений, которые люди делают в жизни, и вместе с этим приходят горки эмоций.

«Когда ставки это большие, это даже более важно, чтобы удалить эмоции от процесса принятия решений,» сказал Леон Голдфельд, соучредитель брокерского сайта недвижимости Yoreevo.

Чтобы сделать это, Голдфельд рекомендует буферный период 48 часов. Если вы нашли дом, вы любите, нажмите кнопку паузы. Проведите несколько дней думали об этом, прежде чем принять решение о покупке. В течение этого времени, задайте себе несколько ключевых вопросов.

«Вы покупаете его, потому что это„дом мечты“вашего или потому, что это по привлекательной цене?» Сказал Голдфельд. «В идеале ответ оба. Но последний должен быть обязательным требованием. Не отделяя ваши эмоции могут причинить вам переплачивать за дом и период буфера может снизить этот риск «.

При рассмотрении этих двух вопросов, быть практичными и рассмотреть большую картину, добавляет Тоня Lockamy, расположенная во Флориде агент по недвижимости.

«Так что многие покупатели принимают решения о домах на основе украшений и цветов краски они связывают с», пояснила она. «Хорошо оформленный дом будет продавать быстрее, чем пустой дом каждый раз. Покупатели должны быть умнее. Две вещи, которые очень важны при покупке дома является расположение и структура дома. Остальное легко настроить по своему вкусу «.

Не следует упускать из виду, процесс продажи дома также может быть наполнен эмоциями. В конце концов, бесчисленные воспоминания, созданные в одном доме, праздники отмечали, дети подняли, и многое другое, все из которых может буксир на сердце, когда прощались.

«Это добавляет еще одно измерение напряжения, когда начинают переговоры», сказал Lockamy. «Я видел продавцов уйти от полного ценовых предложений на чистой эмоции из-за стресса переговоров. Важно, что продавец фокусируется на условиях соглашения при рассмотрении предложения. Является ли цена справедливая? Каковы условия периода инспекции? Существуют ли какие-либо непредвиденные обстоятельства? Как долго они будут иметь к закрытию?»

Брак и развод

Вступая на новый брак счастливое время заполнены планирования, партий, и окраска в деталях ваших надежд и мечты о будущем.

Без сдачи демпфер на этот раз, он по-прежнему важно, чтобы сделать умные деньги решений и, что очень важно, чтобы получить на той же странице в финансовом отношении. График регулярных дат денег с вашим партнером, чтобы открыто говорить, реально, и честно о вашем финансовом положении и целях.

Начните думать рационально о том, действительно ли вам нужен сложный, дорогой свадьбы. Столько, сколько вы можете тосковать церемонии сказки, исследования показали, что пары, которые проводят меньше на свадьбах, реже разводиться.

Говоря о такой возможности, вы можете также рассмотреть вопрос о создании брачного договора в целях обеспечения четкого финансового плана следует конец брака, говорит Лиза Zeiderman, партнер-основатель Нью-Йорк супружеские и семейные юридической фирмы Miller Zeiderman и Видеркер. «Никто не хочет думать об идее один день подачи на развод, но это вполне возможный результат,» говорит она.

Даже если вы уже женаты, пост-Брачный договор может быть составлен правильно разделить свои активы. Кроме того, если у вас были дети, так как свадьбы, вы можете создать пост-брачное соглашение, которое включает в себя финансовое будущее ваших детей.

Предварительно nups в стороне, развод является сложным временем для пары, когда эмоции делают даже здравомыслящие у нас действует несколько расстроенными. Ключ не допустить, чтобы эти эмоции управлять процессом, говорит Стивен Вейл, президент и налоговый менеджер по RMS бухгалтерского учета в Форт-Лодердейл, штат Флорида.

«В стремлении наказать друг друга, это легко потратить слишком много на бой, чем вы можете когда-либо надеяться восстановить», говорит Вейл. «Пары, которые приходят к хорошему решению не только можно ожидать, чтобы сохранить больше денег на стол, чтобы разделить между ними, но они могут также получить исходя из пути и двигаться дальше со своей жизнью.»

наследование

В последующие дни и недели после потери любимого человека, это может быть трудно думать прямо. Решение финансовых проблем в периоды существенных изменений может быть почти невозможным.

«После любого весьма эмоционального возникновения, получая вокруг головы гаек и болтов финансовых решений может быть грозным препятствием,» сказал Майкл Кей, автор и жизнь планировщик финансового в Нью-Джерси финансовой жизни Focus. Кей предлагает ваш первый фокус должен быть на ликвидности: Есть ли у вас достаточно наличных средств, чтобы покрыть свои потребности?

Что касается определения того, как обрабатывать какой-либо непредвиденные или наследования в результате прохождения одного из членов семьи, подход зависит от ваших долгосрочных надежд и целей.

Тем не менее, Марк Живописец, CFA и основатель Нью-Джерси EverGuide Financial Group говорит, что первый шаг должен определить, какой доход может быть получен из наследства.

«Когда люди эмоциональны, они склонны делать то, что они думают, что заставит их чувствовать себя лучше. В Голливуде он изображен как кто-то ест галлон мороженого в их потеют во время просмотра фильма, но в реальной жизни это обычно означает, что делает большую покупку, что вы всегда хотели, но, возможно, не могли бы оправдать расходы «, сказал художник. «С непредвиденного, расходами обоснование выходит из окна, потому что вы обретенные денег и ваши эмоции скажут вам тратиться, а потому, что вам нужно выбрать себе.»

Ориентируясь на доходе наследство может быть заработано важно, поскольку она принимает некоторые эмоции из вашего решения. Например, если вы унаследовали $ 500000, первоначальная реакция может быть, чтобы думать, что это много денег, и будет длиться долго.

«Когда вы понимаете, что эти деньги будут производить около $ 20000 в год дохода, он не чувствует себя совершенно так же, как первоначально предполагалось. Этот простой шаг позволяет кому-то переосмыслить, что делать с деньгами, и выяснить, лучшие альтернативы,»сказал Живописец.

Еще одно соображение, в частности, при наследовании инвестиционный портфель, как справиться с этим портфелем идти вперед, говорит Дэвид Эдвардс, президент нью-йоркской компании Heron богатства.

«Типичной ошибкой является нежелание получателя изменить инвестиционную стратегию унаследованный инвестиционный портфель,» объяснил Эдвардс. «Если бы эти запасы были достаточно хороши для папы, они достаточно хороши для меня!»

В самом деле, момент наследования является идеальным моментом, чтобы начать все сначала. Часто благодетель не смогло продать акции из-за глубокие соображения прироста капитала, но с повышающим в основе на экономической основе акций в портфеле после смерти, нет налога штрафа продать, сказал Эдвардс.

Новые переговоры Зарплатные

Там очень много гордости, завернутые в своей карьере и заработной плате, которые могут повлиять, как вы справиться с задачей просить за то, что вы стоите.

Зарплатный переговоры могут быть эмоциональными, поскольку они включают беспокойство или страх связаны с проблемами о наличии достаточного дохода, чтобы заботиться о себе. Там также может быть тревога, связанная с информационной асимметрией, присущей такими переговорами, пояснила Мелисса Донохья, автор «финансового питание для молодых женщин: Как (и почему), чтобы научить девочка о деньгах.»

«Проще говоря, работодатель, как правило, имеет больше знаний, чем вы о том, что может или будет оплачена вашей позиции, что дисбаланс,» объяснила она.

Деньги переговоры также требуют , чтобы вы говорите с вашей ценности и вашей ценности, которые могут быть эмоционально сложным.
«Ваш доход, скорее всего , будет огромной частью вашей финансовой безопасности путем выхода на пенсии. Эффективные переговоры о зарплате помогут вам максимизировать этот важный строитель богатства» , сказал Донахью.

инвестирование

И последнее, но не в последнюю очередь, это не редкость для эмоций, чтобы ездить на инвестиционные решения. Почти все финансовые консультанты считают, что эмоции и инвестиции должны быть в противоположных углах.

«Люди часто получают„замуж“в запасе или удержать инвестиции, потому что он имеет какую-то личную связь с членом семьи или инвестиционного догадка,» сказал Meredith Бриггс, сертифицированный специалист по финансовому планированию с Нью-Йорке Таконик Advisors. «Инвестиция не конкурс популярности или тест на верность. Когда речь заходит о ваших личных финансах, вы должны тщательно управлять рисками, и что часто означает, игнорируя то, что говорит ваше сердце и слушать к голове «.

Аарон Клейн, генеральный директор и основатель Riskalyze, платформы риски выравнивания для инвесторов, а также предостерегает от эмоций ведомых и страх связаны инвестиций, которая включает в себя получение расстроено, когда вы не делаете достаточно денег на портфель и отвергая покупки акций просто потому, что может быть недостаточно эффективно.

«Emotion отвезет нас отказаться от того, что это хорошая сделка для наших инвестиционных счетов,» сказал Клейн. «Несколько лет назад, когда Apple, падало, куча людей купили Apple, в его низкой, и они сделали очень хорошо с тех пор. Подавляющее большинство из нас реагирует с волнением и сказал: «Это плохо», и люди, которые сделали деньги, сказал: “Это сделка.»

«Как люди, мы имеем эту замечательную возможность саботировать наши инвестиции, позволяя эмоцию быть водителем,» добавил Клейн.

Это не означает, что все выгодные цену или снижающиеся запасы мудрой покупка. Но цена акции имеет мало общего с того, является ли хорошим или плохим решением покупке.

Мораль этой истории? Как и многие другие раз в жизни, держать свои эмоции в узде при инвестировании, и вы, скорее всего, плата за проезд намного лучше.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Нужно ли мне сбережения в банке, если у меня инвестиции?

Нужно ли мне сбережения в банке, если у меня инвестиции?

Жизни есть способ бросить дорогой сюрпризы нашего пути, предполагает ли это автомобили ломка или кондиционеры со сбоями дома. Когда эти незапланированные счета всплывают, важность экономии становится очевидной. Вот почему это важно иметь резервный фонд для тех непредвиденных расходов.

В идеале, что резервный фонд должен содержать достаточно денег, чтобы покрыть где-нибудь от стоимости трех до шести месяцев расходов на проживание. Некоторые люди даже пойти так далеко, чтобы носок прочь стоит год законопроектов. В любом случае, дело в том, чтобы иметь источник немедленно имеющихся наличных средств, так что, когда непредвиденные удары, вы не вынуждены прибегать к задолженности, чтобы покрыть эти внезапные расходы.

Проблема с сохранения денег взаперти в сберегательном счете, однако, заключается в том, что делать это, несомненно, каскадер его рост. В эти дни, вы будете удачливы, чтобы выиграть 1% годовых на традиционной сберегательный счет, в то время как если бы вы были вкладывать деньги на фондовом рынке, вы легко можете увидеть средний годовой возврат 7% или более.

В краткосрочной перспективе эта разница не имеет значения. Но давайте представим, что вы сможете сэкономить до $ 20000, и вы держите его в банке в течение 30 лет, все время зарабатывая 1% годовых на эту сумму. После трех десятилетий, что $ 20000 будет расти примерно до $ 27000. Теперь, вместо того чтобы держать эти деньги в банке, скажем, вы инвестировать и загвоздка, что 7% средний годовой доход мы только что говорили. После 30 лет, вы бы сидели на $ 152000 – довольно разницу.

Очевидно, что есть много, чтобы быть потеряны, держа деньги в банке. Поэтому возникает вопрос: Вам действительно нужно, что резервный фонд, если у вас есть инвестиционный портфель к водопроводной?

Защита вашей основной

Есть две причины, почему это умно, чтобы сохранить свои чрезвычайные сбережения в банке. Во-первых, сберегательные счета легко доступны. Вам не придется ждать, чтобы ликвидировать активы, чтобы получить наличные деньги, а, как правило, вы можете захватить ваши деньги на месте, если возникнет такая необходимость.

Еще одно преимущество поддержания вашего чрезвычайного фонда в банке является то, что вы не рискуете потерять основной – при условии, что вы не превышая предел FDIC. Другими словами, если вы будете придерживаться $ 20000 в банке, эта сумма не может идти вниз – он может идти только вверх.

Когда вы инвестируете, с другой стороны, всегда есть риск, что вы потеряете на некоторых принципала. Но еще больший риск того, чтобы взять вывод денег в то время, когда рынок вниз.

Представьте себе, вы случайно столкнулись с ремонтом квартир, ситуация в течение недели, когда рынок занимает значительное падение. Если вам нужно оплатить подрядчику сразу, и вы вынуждены продавать инвестиций в убыток, чтобы получить эти деньги сразу, что деньги, которые вы будете целоваться до свидания.

Можно возразить, что принимая случайные потери стоит из-за потенциал для более высокой доходности. А в некоторых случаях, возможно, вы правы. Но в том, что на самом деле риск вы готовы принять?

Тем не менее, имея надежный инвестиционный счет и не резервный фонд не является худшим ситуации вы можете поставить себя в. Представьте , что вы тратите $ 5000 в месяц, в этом случае ваш резервный фонд должен упасть где – то в $ 15000 до $ 30000 диапазона. Если у вас есть $ 5000 в банке , но $ 80000 инвестиций, давайте посмотрим правде в глаза – вы все еще в очень хорошей форме. И если вы действительно ветер с потерей, не только у вас есть хорошая подушка, но вы , вероятно , восстановить в какой – то момент. Но если вы сидите на $ 15,000 всего , вы лучше иметь деньги в банке, а затем положить любые дополнительные средства , вы набираете в инвестиционный счет.

Наконец, в то время как это разумно иметь специальный резервный фонд, вы не хотите идти за борт, либо. Там является такой вещью , как и слишком много денег в наличных деньгах, так как только вы , что сеть безопасности установлены, убедитесь , чтобы начать инвестировать остальную часть своих сбережений для улучшения долгосрочных доходов.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Что такое Проблемные задолженности Инвестиции и как это работает?

Что такое Проблемные задолженности Инвестиции и как это работает?

Когда компании находятся в трудном финансовом положении, мы часто слышим о инвесторах уходить с здоровенными суммами денег. Это кажется парадоксальным, но это связано с тем, что инвесторы приобрели долг компании, а не ее акций.

Это часто называют проблемной задолженности инвестиций, и это обычная практика среди хедж-фондов и многих институциональных инвесторов.

С проблемной задолженностью инвестированием, инвестор сознательно покупает долги проблемной компании, часто со скидкой-и стремится получить прибыль, если компания оборачивается.

Во многих случаях, инвесторы по-прежнему уходят с платежами, даже если компания обанкротится, а в некоторых случаях, проблемные долги инвесторы на самом деле в конечном итоге, как владельцы проблемной компании.

Получение задолженности по дешевке

Там нет строгого правила для того, когда классифицировать долг как «проблемный», но это обычно означает, что долг торгуется со значительным дисконтом к номинальной стоимости. Так, например, вы можете быть в состоянии купить $ 500 облигацию за $ 200. В этом случае, скидка приходит потому, что заемщик находится под угрозой дефолта. И действительно, инвесторы могут потерять деньги, если компания обанкротится. Но если инвесторы полагают, что может быть поворот и в конечном итоге оказались правы, они могут увидеть стоимость долга резко пойдут вверх.

Инвестор, который покупает обыкновенные акции компании, а не долг может заработать больше денег, чем долговые инвесторы, если компания оказывается вокруг себя. Но, акции могут потерять всю свою ценность, если компания обанкротится.

Долга, с другой стороны, все еще сохраняет некоторое значение, даже если поворот не происходит.

Получение контроля

Когда инвестор покупает проблемные долги компании, они не только сделать покупку, но часто в конечном итоге с некоторыми управления бизнесом. Объекты, такие как хедж-фонды, которые покупают большое количество проблемных долгов часто переговоры об условиях, которые позволяют им играть активную роль с неспокойной компанией.

Кроме того, проблемные долговые инвесторы могут получить статус приоритетного в том, окупиться, если компания обанкротится.

Когда компания заявляет Глава 11 банкротства, суд, как правило, определяет порядок очередности кредиторов, которые причитаются деньгами. Те, кто участвует в проблемных долгах, часто некоторые из первых людей, оплаченных назад, перед акционерами и даже сотрудников. Иногда это может привести к кредиторам фактически берут на себя ответственность предприятия. Когда это происходит, проблемные долги инвесторы могут сделать состояние, если они успешны в превращении компании вокруг.

Управление рисками

В любое время инвестор покупки долга, например, в виде государственных или корпоративных облигаций, они рискуют заемщика нарушившим. Именно поэтому большинство инвесторов настоятельно рекомендуется изучить кредитоспособность заемщика, чтобы определить вероятность получить свои деньги обратно. Риск дефолта также, почему долг от менее платежеспособных организаций будет генерировать более высокую доходность для инвестора.

С проблемной задолженностью инвестициями, существует реальный риск инвестора, идущего ни с чем, если компания обанкротится.

Инвесторы, которые участвуют в проблемных долгах инвестиции, особенно крупные хедж-фонды, часто выполняют очень надежные анализы риска, с использованием современных моделей и сценариев тестирования.

Кроме того, эти средства часто очень умело разводя риск и, когда это возможно, в партнерстве с другими компаниями, чтобы они не переэкспонирования один инвестиционных дефолтов.

Самое главное, что опытные менеджеры хедж-фондов понимают ценность диверсификации инвестиций. Маловероятно, что огорчен долг будет содержать значительный процент полного портфеля хедж-фонда.

Проблемные задолженности для средних инвесторов

Вообще говоря, Average Joe не будет участвовать в проблемных долгах инвестирования. Большинство людей лучше инвестировать в акции и облигации стандартной, потому что это просто и гораздо менее рискованные. Но это возможно для человека, чтобы получить доступ к этому рынку, если они выбирают. Некоторые компании предлагают взаимные фонды, инвестирующие в проблемных долгах, или включают в себя проблемные долги в рамках портфеля.

Франклин Взаимный фонд Quest от Franklin Templeton Investments [NYSE: MQIFX], например, включает в себя проблемные долги в своих запасах вместе с недооцененных компаний и денежных средств. Oaktree Capital другая фирма предлагает частным инвесторам доступ к проблемной задолженности за счет частных средств.

Это полезно для инвесторов, чтобы понять возможности, что проблемные долги предложения, но это редко имеет смысл в типичном пенсионном портфеле. Вставлять с акциями, взаимными фондами и инвестиционный классом облигациями является более безопасным и более разумным путем к богатству для большинства людей.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

10 вещей, которые вам нужно сделать, прежде чем начать инвестировать

10 вещей, которые вам нужно сделать, прежде чем начать инвестировать

На протяжении многих лет, я ответил буквально тысячи вопросов от читателей в еженедельных чтения Mailbag статей здесь на простом долларе (эти большие вопросы и ответы появляются каждый понедельник утром), и многие из этих вопросов имеют отношение к инвестициям. Читатели получают возбуждены о возможности получить хорошую отдачу от своих денег через инвестицию, так как только они имеют немного наличные деньги в руке, они готовы вкладывать деньги. Они хотят, чтобы их деньги работать на них, и это вполне понятно.

Однако, не все в финансовом положении , где это имеет смысл инвестировать в чем – либо более рискованным , чем сберегательный счет или готовый план выхода на пенсию. Люди просто увидеть цифры , что рост фондового рынка Тушения и хотят , чтобы бросить все свои деньги в, или же они слышат какой – то апокалиптический подражатель гуру говорят им , чтобы инвестировать в золоте , и они готовы начать складывать свои деньги вниз. Часто это люди , которые не являются финансово готовы инвестировать и не имеющие мышления или знания , чтобы заставить его работать.

Не ошибитесь об этом, хотя: Задел необходимы для инвестирования является то , что любой человек может достичь с некоторого времени и усилий. Это займет немного времени, немного обучения, и немного самооценки.

Вот 10 вещей, которые вы действительно должны сделать, прежде чем вы даже рассмотреть вопрос об инвестировании в чем-либо, кроме вашего сберегательного счета или вашего пенсионного плана.

1. Ваш Net Worth должен стать первичный Личные финансы Номер Вы заботитесь о

Прежде всего, что именно «чистая стоимость»? Чистая стоимость просто означает общую стоимость всего, что вы владеете – ваш дом, ваш автомобиль, любые ценности, которые можно было бы легко перепроданы, а также остатки средств на текущий счет, сберегательные счета, и любые инвестиции, у вас есть – минус сумма любых долги у вас есть – ипотечные, кредитные карты, студенческие кредиты, и так далее. Таким образом, если бы я владел дом стоимостью $ 100000 и автомобиль, который я мог бы продать за $ 10 000, но у меня было $ 50000 в студенческих кредитов (и никаких других долгов), моя чистая стоимость составит $ 60 000.

Больше всего, ваше финансовое внимание должно быть сосредоточено на это число , и как вы можете сделать его больше. Есть много способов , чтобы сделать его больше: погашение долгов, а не тратить деньги на глупых или расточительных вещей, улучшая ваш доход, и, да, инвестиции.

Это может показаться очевидной вещью, но это не так . На более раннем этапе в моей финансовой жизни, мой основной акцент был сделан на моем балансе проверка счета . Имел ли я достаточно , чтобы свести концы с концами в течение месяца? Сколько денег я остался только потратить на то , что приходит на ум?

Лучший способ подвести итог перехода является то, что фокусировка на Ваш расчетный счет является очень краткосрочной перспективе, делая акцент на вашей чистой стоимости решительно долгосрочной перспективе. Если вы не имеете долгосрочную перспективу о вещах, вы не должны инвестировать, и если вы найдете свой баланс текущего счета, чтобы быть более важным и убедительным, чем ваш собственный капитал, вы не имеете долгосрочную перспективу еще ,

2. Вы должны погасить все свои кредитные карты и других высоких процентных долгов

Если у вас есть высокие проценты долги – ничего выше, скажем, процентная ставка 8% – нет абсолютно ничего лучше, вы можете делать с вашими деньгами, чем платить вниз, что долг. Там нет инвестиций, который предлагает ничего приближающегося стабильный долгосрочный доход, который бьет, что вы будете экономить от погашения вашей кредитной карты.

Подумайте об этом следующим образом: Создание дополнительной оплаты по кредитной карте с 15% процентной ставки функционально то же самое, что делает инвестиции, возвращающий 15% в год после уплаты налогов . Если вы платите за $ 100 из этого баланса, это $ 15 в процентах , которые вы не должны платить каждый год , пока карта не будет выплачена. Там нет инвестиций, что там может даже приблизиться к тому , что с любой последовательностью.

Мало того, что погашение вашей кредитной карты будет иметь непосредственное положительное влияние на чистую стоимость и это заставит Ваш собственный капитал , чтобы начать восхождение стабильно , потому что это не сдерживаются процентных платежей и финансовых расходов.

Мало того, что , избавившись от долгов означает меньше ежемесячных счетов, что означает , что вы будете немедленно иметь больше денег , чтобы инвестировать с чем когда – либо прежде.

Это просто: Если у вас есть высокие проценты долгов, вы должны платить те , от как вашего самого высокого приоритета, гораздо выше любого рода мысли о вложении. Мало того, что они предлагают вам большую отдачу , чем любые инвестиции, оплачивая их быстро улучшить свой собственный капитал , и это улучшит ваш ежемесячный денежный поток. Это ваш первый шаг. Позаботьтесь об этом.

3. Вы должны устранить большинство ваших худших личных покупательских привычек

Когда я смотрю на моих финансах каждый месяц, я, как правило, смотреть на него, как кучу доходов, из которых у меня есть расходы, которые вычитаются из этого дохода. То, что осталось гораздо меньше ворс. Я называю это «разрыв» – разница между моим доходом и моими расходами. Это «разрыв» это деньги, которые я могу использовать, чтобы инвестировать. Естественно, я хочу, что «разрыв», чтобы стать больше, так что я больше инвестировать, а это значит, что я смогу достичь своей цели быстрее, чем раньше!

Когда дело доходит до этого, на самом деле есть два способа , чтобы эффективно увеличить свой «пробел» . Вы можете либо тратить меньше денег или заработать больше денег. Я мог бы писать бесконечно о методах заработать больше денег – получить лучшую работу, получить повышение, начиная бизнес , – но на самом деле я собираюсь сосредоточиться на расходной части уравнения , потому что это то , что вы можете принять непосредственное действие на праве прямо сейчас и увидеть результаты практически сразу.

Дело в том, что большинство людей получают непосредственный неприятный привкус во рту , когда они считают , сокращают свои расходы. И они не должны . Причина , по которой люди получают , что негативная реакция, потому что они изначально думать о расходах , что они заботятся больше всего о , и они не хотят , чтобы сократить его. Они думают о деньгах , потраченных на несколько экстравагантных блюд с хорошими друзьями. Они думают , что последний пункт хобби , который они купили , что они действительно пользуются. Идея сокращения этих вещей кажется ужасной.

И это ужасно. Это не то , что вы должны быть резки.

То, что вы должны быть резки являются забывается вещи, покупки вы не будете помнить в день, вещи, которые просто спокойно купили и быстро забываются. Напиток в магазине. Дополнительный элемент бросил в корзину в продуктовом магазине. Цифровой элемент купил по наитию, пользовался один раз, а потом забыл о. Латте потребляться без мысли или истинное удовольствие утром. Те вещи, которые вы должны быть резки, вещи, которые вы не будете помнить день после того, как вы проводите их.

Часы для тех вещей. Будьте начеку для них. Когда вы видите себя о том, чтобы бездумно тратить деньги на то, что на самом деле не имеет значения, остановить себя. Не тратьте деньги. Вырезать, что покупка из вашей жизни. Сосредоточьтесь на устранение независимо процедуры, которая привела вас к точке принятия такой бездумной покупки.

Делайте это в течение всей жизни, и вы сможете найти себе тратить гораздо меньше денег на неважных вещах, которые высвобождают намного больше денег для инвестирования.

4. Необходимо создать фонд денежных средств Emergency

Как это или нет, жизнь иногда вмешивается в лучших планах. Вы можете иметь большой инвестиционный план, но то, что произойдет, если вы потеряете работу? Что делать, если вы заболели? Что делать, если ваш автомобиль ломается?

В таких ситуациях многие люди обращаются к кредитным картам, но кредитные карты не являются лучшим решением. Они не помогают в решении проблем кражи личных данных на всех. Если вы боретесь финансово, банки могут иногда отменить карты. Мало того, что, даже если все идет хорошо, вы все еще есть новый долг, чтобы бороться с которой еще может расстроить ваши планы.

Вот почему я призываю всех, кто инвестирует, чтобы иметь здоровый денежный фонд экстренной помощи откладывались в сберегательный счет где-то. Это там исключительно для того, чтобы чрезвычайные жизненные не расстроить ваши большие финансовые планы.

Я сторонник того, что я называю «вечный» резервный фонд. Установите учетную запись онлайн сбережения где-то с интернет-банком по вашему выбору (я люблю Алли и Capital One 360), а затем настроить автоматическую еженедельную передачу от основного проверки на этот счет какое-то небольшое количество, которое не будет убивать свой бюджет, но будет строить достаточно быстро.

Тогда забудьте об этом. Пусть денежный построить в течение долгого времени. Затем, когда вам нужны деньги для чрезвычайной ситуации – потеря работы или что-то еще – перевести деньги обратно в проверку. Я не рекомендую никогда не выключая передачу; если вы обнаружите, что баланс становится слишком высоким для ваших вкусов, взять деньги со счета и инвестировать.

Это система, которую я использую, и она работает как шарм.

5. Вы должны выяснить, что ваши большие цели жизни

Одним из основных принципов инвестирования : никогда не инвестировать без цели. Есть много причин для этого, но большой, что без определенной цели в виде, вы не можете реально оценить свой таймфрейм для инвестирования и сколько риски вы готовы взять на себя , оба из которых являются жизненно важными вопросами , когда его доходит до инвестирования.

Возьмите на фондовом рынке, например. Это очень изменчиво, а это означает , что существует значительный краткосрочный риск в инвестиции на фондовом рынке. Тем не менее, в течение длительного времени – десятилетия, другими словами – на фондовом рынке , как правило, тяготеют к достаточно стабильной 7% среднегодовой доходности. Вы просто должны быть в для долгосрочной стабильности.

Таким образом, если у вас есть краткосрочные цели, инвестирование на фондовом рынке имеет мало смысла. Тем не менее, если вы инвестируете в долгосрочной перспективе, это может быть большой путь для вас.

Все это мышление должны начинаться с вашими личными целями. Почему вы инвестировать? Что вы надеетесь сделать с этими деньгами? Вы надеетесь, чтобы стать финансово независимым и жить возвращается? Это долгосрочная цель, поэтому акция инвестирование может иметь смысл. С другой стороны, может быть, вы инвестируете, чтобы купить или построить дом в течение нескольких лет. В этом случае, инвестирование в акции, вероятно, не самая лучшая идея, так как вы будете нужны деньги, достаточно скоро.

Что ваша цель? Зачем ты это делаешь? Рисунок, что, прежде чем вкладывать ни копейки.

6. Вам нужен ваш супруг на борту с вашими планами

Если вы женаты, любой инвестиционный план, который вы взять на себя следует обсудить в полном объеме с вашим супругом. Это обсуждение должно охватывать по крайней мере три ключевых момента.

Во- первых, какова цель? Почему именно этот инвестиционный план будет? На что мы надеемся достичь?

Во- вторых, что такое план? Как именно мы инвестируя для достижения этой цели? Есть инвестиционные варианты имеют смысл? Где счета , и чье имя на них?

Наконец, это то , что мы оба согласны на? Является ли цель то , что мы оба значения? Является ли план то , что соответствует нашим ценностям , а также для достижения цели?

Если вы не имеете этот разговор с вашим супругом, прежде чем начать инвестировать, вы попрошайничеством на неприятности по дороге, неприятности, которые могут начаться, как только ваш супруг замечает деньги исчезающей в инвестиционный счет.

7. Вам нужно здоровое понимание ваших инвестиционных возможностей

Еще один важный шаг, прежде чем вкладывать деньги зная, что различные варианты инвестиций доступны и как их интерпретировать. Вы знаете основы того, что акции и облигации и взаимные фонды и ETFs и индексные фонды и драгоценные металлы и недвижимость являются? Вы знаете, как сравнивать два аналогичных инвестиций друг с другом? Вы нужны эти навыки, прежде чем начать инвестировать.

Если это то , что вы не уверены, я настоятельно рекомендую собирание инвестируя книгу и дать ему полную readthrough , прежде чем принимать какие – либо инвестиционные ходы на всех. Моя личная рекомендация для действительно хорошего все-в-одном инвестиционной книги Руководство The Bogleheads’ по инвестированию на Ларимор, Lindauer и LeBoeuf. Это эффектный один-томник об инвестировании в том , как он соединяет реальные проблемы и цели инвестиционных возможностей и объясняет , как различные варианты работы и удовлетворения этих различных проблем и задач.

Даже если вы планируете иметь инвестиционный консультант обрабатывать ваши инвестиции, вы все равно должны взять время, чтобы понять то, что ваши деньги собирается вложить в. Просто доверяя кому-то еще, чтобы справиться с этим, как правило, плохой ход.

8. Вам нужно иметь банковскую, который обрабатывает интернет-банк и автоматические переводы с легкостью

Это должно быть данностью для большинства людей сегодня, но это должно быть упомянуто. Перед тем, как начать инвестирование, ваш банк должен быть оборудован, чтобы сделать его легко сделать онлайн-банкинга и установить автоматические переводы как и из банка довольно легко. Если ваш банк не предлагает эти услуги, смотрите в другом банке.

Реальность такова, что большинство банков сегодня предлагают эти вещи. Надежный интернет-банк почти стандарт сегодня, как автоматические переводы и из текущих счетов. Банки, которые не предлагают эти функции намеренно делая себя устаревшими.

Почему эти функции так важны? Для начала, вы будете нуждаться, чтобы сделать автоматические переводы, если вы хотите создать регулярный план инвестирования любого рода. Автоматизация является большим ключом к инвестированию успеха – вы хотите, чтобы ваш план в основном работать на автопилоте. Вы также будете хотеть, чтобы иметь возможность регулярно проверять и убедиться, что деньги передаются из ваших учетных записей, которые вы будете нуждаться интернет-банк для того, чтобы сделать его удобным.

Если ваш банк делает все это трудно, начать ходить по магазинам вокруг для другого банка.

9. Вам нужен социальный круг Это больше Поддерживающая Смарт финансового Перемещения Чем чрезмерные расходы

Несмотря на то, что это абсолютно важно, чтобы вы переключиться на мышление, который сосредоточены на чистой стоимости и положительное влияние на умных финансовых шагов, вы должны также иметь в виду, что вы под сильным влиянием вашего непосредственного социального круга, а также. Если они не привержены к этим вещам, это будет существенно сложнее для вас, чтобы сделать эти виды обязательств.

Посмотрите на свой круг общения. Кто те люди, которые вы видите чаще всего, особенно за пределами работы, когда у вас есть свобода, чтобы сделать этот выбор? Являются ли эти люди финансово нравом? Они делают умный выбор расходов? Или они постоянно покупать новые вещи и говорить о своих последних покупках?

Если вы попадаете в круг общения, не всегда считают умные личные финансы и постоянно говорят о последних вещах и бахвальство о своих последних расходах, вы должны сильно рассмотреть сдвигая свой круг общения. Потратьте часть своего свободного времени на собраниях людей с более сильной финансовой точки зрения. Посмотрите на инвестирование клуб на Meetup, или просто исследовать другие дружеские отношения с людьми , которых Вы не могли бы когда – либо вывешенные раньше. Вы будете строить новые отношения с течением времени, те, которые поддерживают положительный финансовый прогресс.

10. Вам нужны здоровые отношения с желанием и потребностями

Это окончательная стратегия готовится инвестировать и это большой один. Вы должны иметь сильную власть над своими желаниями и желаниями. Вы должны управлять ими; они не должны быть господствующими вас.

Это неизбежно, чтобы хотеть вещи иногда. Такова человеческая природа. Мы видим, вкусные продукты, вкусные вина, предметы, связанные с нашим хобби и интересы, и мы хотим их.

Вопрос заключается в том, что же нам делать? Должны ли мы идти вперед и купить этот товар, как только это возможно? мы помещаем ли до фасада думать об этом на некоторое время, прежде чем покупать? Или мы не потерпим этого желания, давая импульс достаточно времени, чтобы исчезнуть, прежде чем решить, что это стоит обратить внимание?

Импульс управление является одним из самых мощных инструментов, которые инвестор может иметь в своем арсенале, и один из наиболее очевидных способов, которые вы можете видеть, есть ли у вас или нет, когда вы рассматриваете покупку, что вы хотите. У вас есть самоконтроль необходимое, чтобы не дать в каждой сиюминутной нужды и желания? Если да, то вы не только легко найти и иметь ресурсы, необходимые для инвестиций, вы также найдете ее легче иметь самоконтроль, необходимый для терпеть взлеты и падения рынка.

Последние мысли

Я часто удивлялся, как много людей хотят, чтобы погрузиться в инвестиции, не имея вещи в этом списке хорошо в руке. Они делают ошибку, хотят ли они услышать это или нет.

Конечно, я понимаю , почему люди хотят , чтобы начать инвестирование. Они слышат все положительного спина на инвестиции по каналам , как Fox Business Network и CNBC. Они взволнованы о возможности получить большую отдачу от своих денег. Они слышат постоянно о том , как фондовый рынок вырос на 1% сегодня , и на самом деле хотите , чтобы попасть на борт с теми видами доходов.

Там всегда есть улов, хотя, и улов в том, что если вы не имеете оснований для того, любое здание, вы собираете только собирается рушиться прямо на землю.

Получите ваш фундамент в порядке. Выполните следующие десять шагов и быть готовыми для инвестирования. Начните с правой ноги, и вы никогда не будете спотыкаться.

Удачи.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Если вы инвестируете свои краткосрочные сбережения?

Если вы инвестируете свои краткосрочные сбережения?

Многие люди ненавидят идею сохранения денег на сберегательный счет. Они чувствуют, что это просто сидит там, зарабатывая гроши, и что они не хватает на получение более высокой прибыли в другом месте.

Вы когда-нибудь чувствовали, как это?

Это чувство, что делает много смысла. В конце концов, на самом деле нет никаких оснований соглашаться на худшие возвращения, когда вы могли бы сделать лучше в другом месте. Лучше возвращение означает, что вы достигнете своих целей быстрее, и это не то, что весь смысл экономить деньги?

Конечно, это является. Но всегда есть компромисс.

Инвестиции делает тонну смысла для долгосрочных целей, таких как финансовая независимость, так как обратная сторона минимальна и вверх большой. Если вы делаете тяжелую работу наклеивания с вашим планом через взлеты и падения, вы, вероятно, выйти вперед.

Но это намного мрачнее, когда вы смотрите на краткосрочных финансовых целях, как дома авансовый платеж вы хотите, чтобы в течение нескольких лет или сбережений чрезвычайных вам могут понадобиться в любой момент. Имеет ли смысл в тех ситуациях, инвестируя? Как вы можете получить разумные возвращения без ущерба для целей, которые вы хотите достичь?

Вот мое взятие.

Три причин не инвестировать краткосрочные сбережения

В большинстве случаев, простые сберегательный счет или CD лучших краткосрочные вложения денег вам нужны в течение следующих трех лет.

Знаю, знаю. Это не возбуждает, это не сексуально, и это, конечно, не сделает вас богатым. Есть три веские причины, почему краткосрочные инвестиции просто не стоит, когда ваш график настолько короток.

1. Там слишком много неопределенности

Большой компромисс с инвестированием является неопределенность. Конечно, вы можете найти себя на 10% за год, но вы могли бы так же легко найти себе вниз 20% или более. А так как вы не имеете никакого контроля над тем, что сроки, это очень трудно сделать какие-либо определенные краткосрочные планы. Что делать, если фондовый рынок падает через несколько месяцев, прежде чем вы хотите купить дом? Что вы делаете тогда?

С сберегательного счета, вы точно знаете, сколько вам нужно, чтобы сохранить и, когда вы достигнете своей цели. Вы также знаете, что деньги, безусловно, будет там, когда вам это нужно. Это делает планирование вашей жизни легко и точно.

2. Разница не так велика, как вы думаете

В течение коротких периодов времени, сумма, которую вы сохраните вопросы гораздо больше, чем ответ вы получите. Даже большие различия в свою очередь, скорее всего, не имеет значения все, что много.

Давайте предположим, что вы хотите $ 24 000 для первоначального взноса на дом, который вы хотели бы купить в течение двух лет. Если вы экономите $ 1000 в месяц и заработать 1% в сберегательном счете против 8% в инвестиционном счете, после двух лет вы будете иметь:

  • $ 24,231.41 в сберегательном счете
  • $ 25,933.19 в инвестиционном счете

Это разница составляет около $ 1700. Или смотреть на это с другой стороны, вы можете сэкономить $ 65 в месяц меньше и по-прежнему достигают своей цели, если вы получите 8% прибыли вместо 1% возвращение. Но есть несколько слов предостережения:

  1. Если вам действительно нужно дополнительно $ 1700, вы могли бы гарантировать его вклад дополнительные $ 70 в месяц на сберегательный счет.
  2. Если вы сохраните меньше каждый месяц и / или сохранить в течение более короткого периода времени, разница между этими двумя возвращений будет меньше.
  3. Это 8% возврат не гарантируется. Вы могли бы на самом деле в конечном итоге с меньшим количеством денег от инвестиций, если рынок занимает сушильная право, когда вам необходимо вывести эти средства.

Суть заключается в следующем: Да, инвестирование дает возможность иметь больше денег в конце. Но мы не говорим о том, чтобы быть богатым против бедности. Мы говорим о довольно небольших различиях относительно ваших финансовых целей.

3. Вы можете избежать эмоциональных американских горках

Это одна вещь , чтобы посмотреть на цифры и думать о себе , что нижняя сторона стоит вверх, но на самом деле переживает взлеты и падения инвестиций совершенно другая вещь.

Как вы будете чувствовать себя , если фондовый рынок танки и вы видите , ваш фонд оплаты вниз разрезал пополам – потенциал откладывая свою мечту домовладения в течение многих лет? Что делать , если ваш резервный фонд внезапно теряет $ 4000 , в то время , когда вы чувствуете неуверенность текущей стабильности работы?

Помните, что лучше возвращение не цель. Реальные цели являются вещи, которые вы хотите сделать со своей жизнью, и инвестирование означает, что вы постоянно будете беспокоиться о том, будет ли или не вы будете в состоянии сделать их.

Когда Краткосрочные инвестиции Make Sense

Со всем, что сказал, что это не так, как инвестирование плохо. Инвестирование является фантастическим инструментом в правильных ситуациях, а вот два случая, когда это может сделать много смысла инвестировать свои краткосрочные сбережения.

1. Ваш Timeline гибок

Может быть , вы бы хотели , чтобы купить дом в течение двух лет – но это не имеет большого значения, если вы должны ждать три года. Если ваш график является гибким , и вы все в порядке с возможностью того , чтобы ждать дольше , чтобы достичь своей цели, то потенциал роста инвестирования может оказаться полезным.

2. У вас есть больше сбережений, чем нужно

Допустим, что вам нужно $ 30 000, составляют шесть месяцев чрезвычайного фонда, и у вас есть $ 60000 сохранены. В этом случае, вы могли бы вложить деньги, надежда на лучшее возвращение, и до сих пор, вероятно, иметь достаточно денег на вашем счете, даже если фондовый рынок рухнул прав, когда это было нужно.

Другими словами, если вы можете позволить себе потерять значительную сумму своих сбережений и по-прежнему на пути к вашей цели, то потенциал роста инвестиций может быть стоит.

Что вы Сохранение для?

Всякий раз, когда вы делаете решение, как это, это полезно сделать шаг назад и напомнить себе о конкретных результатах вы на самом деле надеялись.

В этом случае, вы сохраняете для конкретной личной цели, потому что вы чувствуете, как это улучшит вашу жизнь в некотором роде. Это результат вы ищете. Возвращение вы получаете значение только в той степени, что он помогает вам достичь этой цели.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Пять причин, чтобы рассмотреть вопрос об инвестировании Ваш чрезвычайный фонд

Пять причин, чтобы рассмотреть вопрос об инвестировании Ваш чрезвычайный фонд

Вы, наверное, уже знаете, что это важно иметь резервный фонд. Вы знаете, деньги, которые держат вас из долгов и на трассе, даже когда жизнь бросает вам Curveball.

Вы, наверное, слышал, что вы должны держать эти деньги на сберегательный счет, в целости и сохранности, так что вы можете быть уверены, что там, когда вам это нужно.

И в то время как вы определенно хотите эти деньги, чтобы быть в безопасности, это, вероятно, ошибки вы по крайней мере, немного, что ваш сберегательный счет заработка бесценок. В конце концов, вы упорно трудились, чтобы сэкономить деньги, и было бы хорошо, если бы он работал для вас.

Так что большой вопрос заключается в следующем: Есть ли смысл вкладывать резервный фонд?

Ответ по умолчанию должен почти всегда нет. Основная функция Вашего чрезвычайного фонда должен быть там, когда вам это нужно, и инвестировать его по сути подвергает вас, по крайней мере, некоторый уровень риска. Кроме того, вы можете сохранить его в онлайн-сберегательный счет, что, по крайней мере получает вас 1% прибыли, что, безусловно, лучше, чем ничего.

Таким образом, особенно если вы на ранних этапах строительства вашего чрезвычайного фонда, вы должны положить его в обычный старый сберегательный счет и перестать беспокоиться об этом.

Но есть некоторые сильные аргументы в пользу вкладывая резервный фонд, и в этом посте мы рассмотрим, почему вы могли бы хотеть рассмотреть его.

Причина № 1: Это по-прежнему доступны

По крайней мере, вы должны быть в состоянии получить доступ к вашему резервному фонду быстро, если возникнет необходимость.

И в то время как вы можете, как правило, думают о инвестировании в контексте пенсионных счетов и всех связанных с этим ограничений, правда заключается в том, что есть много способов инвестировать в пути, который держит свои деньги доступными.

Проще всего использовать обычный брокерский счет. Вы можете инвестировать так же, как вы бы в пенсионный счет, с бонус, который вы можете снять некоторые или все свои деньги в любое время, если аварийный придумывает.

Вы можете даже сохранить свой резервный фонд в Roth IRA, которая позволяет вывести на сумму, вы вклад в любое время и по любой причине.

Суть заключается в том, что инвестирование не будет автоматически блокировать ваши деньги в долгосрочной перспективе. Есть способы, чтобы инвестировать, которые все еще позволяют вам получить доступ деньги быстро, если это необходимо.

Причина № 2: Лучше Returns

Пока ничего не гарантировано, инвестирование дает возможность заработать гораздо более высокую прибыль, чем вы можете получить от сберегательного счета.

Я побежал некоторые цифры, чтобы понять, насколько велика разница он будет делать. Я предположил, что вы внесли $ 200 на свой резервный фонд каждый месяц, пока вы не скопили $ 24000, достаточно, чтобы покрыть 6 месяцев расходы на $ 4000 в месяц. Тогда я предположил, что вы получаете 1% годовых в сберегательный счет и 6% в инвестиционный счет. Я игнорировал налоги.

То, что я обнаружил, что после 10 лет вы бы $ 5628 больше от инвестиций. Через 20 лет это будет $ 27481 больше. И через 30 лет разница составит $ 68438.

Теперь, есть много предположений здесь, и ничего не гарантировано. Но ясно, что инвестирование дает возможность в конечном итоге с гораздо больше денег, чем держать его в сберегательный счет.

Причина № 3: Лучшие шансы на успех

Одной из часто упоминаемых причин против вкладывая чрезвычайный фонд является риском большого права аварии на рынке , когда вам нужны деньги. И это , конечно , риск.

Но последние исследования показывают , что вкладывая резервный фонд фактически увеличивает вероятность наличия достаточного количества денег на руках , чтобы покрыть аварийную ситуацию. Они имеют много цифр и диаграммы для резервного копирования своих выводов, но суть его в том , что настоящие чрезвычайных ситуации относительно редки и , что более высокий доход вы получаете от вкладывать деньги в то же время сделать его более вероятно , что вы будете иметь достаточно охватывают те чрезвычайные ситуации , когда они происходят.

Это, вероятно , менее применимо для клиентов , которые зарабатывают меньше денег, и , следовательно , имеют меньше простора для маневра , чтобы внести коррективы в случае небольших непредвиденных расходов. Но , по крайней мере , с точки зрения планирования крупных чрезвычайных ситуаций, как потеря работы или инвалидности, это по крайней мере возможно , что вкладывая резервный фонд дает большую безопасность.

Причина № 4: У вас есть другие деньги

Учитывая, что крупные чрезвычайные ситуации относительно редки, вы должны учитывать тот факт, что другие счета вы бы предпочли не трогать могут служить план резервного копирования, если вы когда-нибудь найти себя в идеальном шторме нуждающихся денег прямо в середине рынка спада, что обедненного ваш специальный резервный фонд.

Например, в идеальном мире вы бы не трогать 401 (к) до выхода на пенсию. Но если вы сделали столкнуться с большой финансовой чрезвычайной ситуацией, существует положения затруднений и резервы по кредитам , которые позволили бы получить доступ , что деньги , если вам нужно.

Другими слова, недостаток вкладывая резервный фонд не может быть полным отсутствием средств, когда вы нуждаетесь в них. Это может быть просто того, чтобы получить доступ к средствам, вы хотели бы оставить нетронутыми.

И если внешняя сторона более высокую прибыль и больше денег, что риск может быть стоит.

Причина № 5: У вас есть больше, чем нужно

Допустим, что вам нужно $ 24000 за шесть месяцев чрезвычайного фонда. И давайте скажем, что у вас есть $ 50000 накопил за пределами пенсионных счетов.

Разумное правило заключается в том, чтобы ожидать, что вы можете потерять 50% денег, которые вы вложили на фондовом рынке в любой год. Это было бы особенно плохой год – как, 2008-2009 плохо – но это может случиться.

Используя это правило, вы можете поместить весь ваш $ 50000 на фондовом рынке и по-прежнему быть достаточно уверены иметь ценность шести месяцев расходов на стороны, даже во время аварии на рынке.

Так что если у вас есть гораздо больше денег на руках, чем вы предполагаете, нуждающихся в чрезвычайной ситуации, вы можете быть в состоянии инвестировать фактически не рискуя больше ничего.

Для того, чтобы инвестировать или не инвестировать?

Со всем, что сказал, есть много хороших аргументы для поддержания вашего чрезвычайного фонда в обычном сберегательном счете. Это безопасно, удобно, и вы можете получить, по крайней мере, разумную процентную ставку с онлайн-сберегательным счетом.

Там даже исследование , показывающее , что наличие денежных средств в кассе коррелируют с общим счастьем и удовлетворенностью жизни , а кто не нравится!

Но если вы готовы быть немного приключений, и если вы можете покрыть меньше нерегулярные расходы, как автомобиль и ремонт дома с другими фондами, вы можете быть в состоянии выйти вперед, как в краткосрочной и долгосрочной перспективе, инвестируя ваш резервный фонд.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Как начать инвестировать на жесткий бюджет

Как начать инвестировать на жесткий бюджет

Если вы живете от зарплаты до зарплаты, без особого манёвра в вашем бюджете, вы могли бы предположить, что инвестиции только не то, что вы можете сделать прямо сейчас.

А в некоторых случаях, возможно, вы правы. Иногда вам действительно нужно просто сосредоточиться на оплату счетов, сохраняя еду на столе, и получить свой бюджет в порядке.

Но вам не нужно иметь много денег, чтобы начать инвестировать. Есть несколько способов, чтобы начать работу на жесткий бюджет, и каждый немного вы можете сэкономить и инвестировать теперь будет делать вещи проще на вас вниз по линии.

Вот несколько способов, чтобы начать работу.

Сосредоточьтесь на Важнее

Большинство новостей вы слышите об инвестировании фокусируется на взлеты и падения фондового рынка. И хотя это, безусловно, может быть интересен, правда заключается в том, что эти взлеты и падения, в основном не имеет значения, когда вы только начинаете.

Есть две вещи, которые имеют значение, хотя, и как ваш кошелек и ваш уровень тревоги будет благодарить вас за фокусирование на них вместо того, чтобы:

  1. Ваша норма сбережений : Ни один другой фактор не является даже отдаленно важно , как уровень сбережений. Инвестиции даже немного теперь поможет, и найти небольшие способы увеличения , что сбережения в течение долгого времени идти гораздо дальше , чем пытаться изучать или время на фондовом рынке.
  2. Расходы : Стоимость является лучшим предсказателем будущих инвестиционных доходов, с меньшими затратами , ведущими к более высокой прибыли. И свести к минимуму затраты на это особенно важно , когда вы находитесь на жесткий бюджет, так как даже небольшие сборы могут взять огромный кусок из своих сбережений.

Построить чрезвычайный фонд

Резервный фонд просто деньги, которые вы держите в сберегательном счете для тех, кто жизни непредвиденных расходов всегда кажется, чтобы бросить свой путь.

И хотя это не является технически инвестиции в том смысле, что вы не вкладывать деньги в паевые фонды, акции, или облигации, есть несколько причин, почему это отличный первый шаг:

  1. Это инвестиция в вашей финансовой безопасности, и безопасный финансовый фундамент облегчает инвестировать в вашем финансовом будущем.
  2. Хорошие сберегательные счета приходят без каких-либо минимальных требований баланса или взносов, так что вы можете начать с любой суммой в долларах.
  3. Учитывая, что ваша норма сбережений является гораздо более важным, чем ваш инвестиционный доход, вы не жертвуя столько, сколько вы могли бы подумать, сохраняя свои деньги из рынка.
  4. Навыки, необходимые для создания чрезвычайного фонда – а именно, делая регулярные взносы и давая деньги растут, не касаясь его, – это навыки, которые также помогут вам построить ваши инвестиции. Хонингование их теперь поможет вам позже.

Инвестиции в Ваших 401 (к)

Вот где мы получаем в традиционных долгосрочных инвестиций.

Ваши 401 (к) – или ваш 403 (б) или 457 в некоторых случаях – это пенсионный план, предлагаемый работодателем. Вы, как правило, вносят определенный процент от каждой зарплаты и выбрать из коллекции взаимных фондов, в которых вы можете инвестировать. Ваши взносы, как правило, облагаются налогом, а деньги растут облагаемый налогом, пока вы не снимать его в отставку.

Есть несколько причин, почему ваш 401 (к) является отличным местом, чтобы начать инвестировать, когда вы находитесь на жесткий бюджет:

  • Это легко установить. Все, что вам нужно сделать, это выбрать, сколько вы хотите внести свой вклад, и вы хорошо идти.
  • Там нет минимальных требований взносов. Вы можете начать, способствуя как мало, как вы хотите.
  • Вы можете получить матч работодателя, который мог бы так же, как двойное воздействие каждого доллара вы внести свой вклад.
  • Ваши взносы являются налогом, а это значит, что попадание в ваш забирать домой платить меньше, чем ваш вклад. Вы даже можете иметь право на получение кредита вкладчика, который положил бы еще больше денег обратно в вашем бумажнике.

Вклад в свои 401 (к) до точки, где вы Maxing своего матч работодателя не представляет никакой опасности в качестве отправной точки. Особенно, когда вы находитесь на жесткий бюджет, эти дополнительные доллары могут сделать большую разницу.

Кроме того, стоит отметить, что некоторые 401 (к) с обременены высокой стоимостью инвестиционных возможностей, которые могли бы сделать другие счета более привлекательными в качестве следующего шага. Что приводит нас к …

Начало ИРА

Если у вас нет пенсионного плана на работе, или если ваш работодатель не соответствует взносы, вы могли бы рассмотреть, начиная с IRA вместо этого.

IRA просто пенсионный счет, который вы открываете самостоятельно, а не через работодателя. И это происходит в двух различных вариантах:

  • Традиционная IRA:  Ваши взносы являются налогом , и ваши деньги растет не облагаемый налогом, но ваши водозабор на пенсии облагаются налогом.
  • Roth IRA:  Ваши взносы не являются налогом, но ваши деньги растут облагаемый налог , и вы можете отказаться от него облагаемого налога на пенсии.

В то время как часто есть причины, чтобы предпочесть один или другой, для наших целей здесь все, что имеет значение в том, что они оба отличные способы, чтобы сохранить и инвестировать. Хитрость заключается в поиске один, что тот, который не взимает много сборов и которые не имеют минимальные требования баланса счета или взносов.

Улучшение может быть хорошим выбором, если вы ищете простой и недорогой способ открыть ИР без каких-либо счетов минимумов.

Погасить задолженность

Как строить резервный фонд, погашение задолженности не инвестиции в способе, которым мы обычно думаем об инвестициях.

Но если ваша цель состоит в том, чтобы просто сделать большую часть из нескольких долларов вы имеете в наличии, чтобы сэкономить, погашение долга может быть вашим лучшим вариантом.

Подумайте об этом так: Эксперты , кажется, соглашаются , что 7% до 7,5% является разумной оценкой долгосрочных доходностью фондового рынка. Но эти доходы не гарантированы, там будет много взлетов и падений по пути, и более сбалансированный портфель , который включает в себя облигации могут снизить эту оценку до 6% до 6,5%.

С другой стороны, каждый дополнительный доллар вы положили в стороне долга зарабатывает вам гарантированный возврат в размере ваших процентных платежей. Собираем дополнительный доллар к вашей кредитной карты , которая заряжает вас 15% в проценты приносит вам 15% прибыли. Дополнительный доллар к вашей студенческой ссуды с 6% годовых принесет Вам 6% прибыли.

Проще говоря, платить высокие проценты долга часто позволяет получить акции на рынок, как возвращается без всех неопределенности. Если это не умные инвестиции, я не знаю, что это.

Инвестируйте в себя

Изучайте новые навыки. Договоритесь повышение на работе. Найдите способы, чтобы заработать какой-то доход на стороне.

Эти инвестиции в себя, как правило стоить часть вашего времени, но может окупиться в виде более высоких доходов – что означает, что вы будете иметь больше денег, которые можно сохранять и инвестировать.

И учитывая, что ваша норма сбережений является наиболее важной частью вашего инвестиционного плана, это может быть самым лучшим ходом вы можете сделать.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Инвестиционная стратегия Совершенная

Инвестиционная стратегия Совершенная

Со всем ТВ-шоу, книги, блог, научные исследования, и все остальное, посвященной тему инвестиций, было бы разумно думать, что, с достаточным количеством исследований, вы можете создать идеальную инвестиционную стратегию, которая максимизирует ваши шансы на получение лучшие возвращения возможно.

Точное правильное сочетание акций, облигаций и взаимных фонды, в точных правых процентах, размещенные в точно правильных счета.

В моей профессии я вижу много людей увязнуть в этом поисках идеальных инвестиций, а также благие намерениях, как это может быть, это, как правило, приводит к одному из двух нежелательных исходов:

  1. Анализ паралич:  постоянная неопределенность вокруг которой решения «лучше» помешать вам когда – либо делать какие – либо решения вообще.
  2. Постоянная возня:  Нескончаемый исследование приводит к постоянным открытиям новых инвестиционных стратегий, что приводит к постоянным лужения и постоянные изменения в вашем инвестиционном плане , которые мешают любой долгосрочный прогресс.

Правда о инвестировании является, в некотором смысле, намного меньше удовлетворения, чем идея идеальной стратегии. Но он может также облегчить много стресса и тревоги, и, если правильно понимать, может привести к гораздо лучше (хотя несовершенно) результатов.

Неуловимые Идеальный инвестиционный

Истина заключается в том, что есть, безусловно, идеальные инвестиции там. Существует что-то, что обеспечит более высокую прибыль, чем все остальное над вашей личной инвестиционной шкалой.

Проблема заключается в том, что невозможно знать, что это такое. Будущее непредсказуемо с любой степенью точности, что означает, что нет никого, кто может сказать вам загодя, которые инвестиционная стратегия будет превзойти все остальные.

Для того, чтобы сказать это по-другому, независимо от того, что вы делаете, это не является виртуальной уверенностью, что вы будете в состоянии оглянуться назад и найти другие инвестиционные стратегии, которые проводили бы лучше.

Лучше признать , что сейчас и забыть идею совершенства. Поскольку оборотная сторона является то , что вам не нужна идеальными инвестиции для достижения успеха.

Все, что вам нужно, это то, что это достаточно хорошо, чтобы помочь вам достичь ваших целей.

Создание «достаточно хорошо» инвестиционный план

Хорошая новость заключается в том, что в то время как совершенство невозможно, «достаточно хорошо» довольно просто. Есть несколько инвестиционных принципов, которые были показаны на работу и относительно легко реализовать.

Следующие шаги, в то время как несовершенны, являются реальным способом увеличить ваши шансы на успех инвестиций.

1. Экономьте деньги

В конце концов, ваши инвестиции выбор и прибыль, которую они предоставляют начнут значение. Но за первое десятилетие-плюс вашей инвестиционной жизни, важность возвращения затмевается важности вашей нормы сбережений.

Даже если вы понятия не имеете, что вы делаете, и случается, чтобы выбрать ужасные инвестиции, вы настраиваете себя для долгосрочного успеха путем сохранения рано и часто. Эти взносы складываются, в конечном счете, обеспечивает основу, на которой реальные доходы можно заработать.

2. С помощью Accounts Tax-Advantaged

Конечно, вы хотите, что деньги, вы экономите, чтобы быть хорошее применение, и самый простой способ сделать это путем максимизации налоговых благополучных счета доступны для вас.

Счета, как 401 (к) с и МРК позволяют ваши деньги расти, не будучи обременены налогами, что означает, что она может расти быстрее, чем это было бы в других счетах.

3. Минимизация затрат

Стоимость является лучшим предсказателем будущих доходов, с меньшими затратами и сборами, ведущих к более высокой прибыли. Чем меньше вы платите, тем больше вы получаете.

И хорошая новость заключается в том, что стоимость является одним из факторов, который непосредственно под вашим контролем.

4. Ударьте баланс

Хорошая инвестиционная стратегия имеет сочетание повышенного риска, более обратные инвестиции, такие как акции, и с меньшим риском, низким уровнем возврата инвестиций, как облигации, так что вы можете как вырастить и защитить свои деньги в то же время.

Это одна из тех мест, люди получают споткнулись: в поисках идеального баланса. Позвольте мне быть один, чтобы сказать вам, что он не существует, так что вы можете забыть об этом.

Но вы можете абсолютно баланс, что хорошо, в «достаточно хорошо» диапазоне.

5. Средства использования индекса

Индексные фонды были показаны снова и снова, чтобы опережать активно управляемые фонды, и они делают это с меньшими затратами. Они также делают его невероятно легко диверсифицировать свои инвестиции и правильный баланс между риском и доходностью.

Ничто не гарантируется, но практика показывает, что с помощью индексных фондов увеличивает ваши шансы на успех.

6. Пребывание Последовательная

Независимо от того, какие инвестиции вы выбираете, там будет много взлетов и падений по пути. Вы также будете слышать о других инвестиционных стратегиях, которые звучат привлекательно, а некоторые, которые чувствуют себя, как «не может пропустить» возможность.

Ваша задача игнорировать шум и придерживаться своего плана. До тех пор, пока вы будете следовать принципам выше для реализации «достаточно хорошего» инвестиционного плана, там не должна быть много необходимости перемен, если нет существенных изменений в ваших целях или обстоятельствах.

Как Уоррен Баффет однажды сказал: «Вялость, граничащей с ленью остается краеугольным камнем нашего инвестиционного стиля.»

Если у вас есть мужество, чтобы согласиться на «достаточно хорошо», вы можете сидеть сложа руки, и пусть ваши инвестиции делают работу. Это не может быть совершенным, но это намного лучше, чем альтернатива.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Управление процентным риском

Управление процентным риском

Риск изменения процентных ставок существует в приносящем проценты актива, такие как кредит или облигацию, в связи с возможностью изменения стоимости актива в результате изменчивости процентных ставок. Управление процентного риска становится очень важным, и различные инструменты были разработаны для борьбы с риском изменения процентных ставок.

В данной статье рассматривается несколько способов, которые как предприятия, так и потребители процентного риском управляют с использованием различных процентных ставок производных финансовых инструментов.

Какие типы инвесторов, восприимчивых к риску процентных ставок?

Процентный риск представляет собой риск, который возникает, когда абсолютный уровень процентных ставок колебаться. Процентный риск напрямую влияет на стоимость ценных бумаг с фиксированным доходом. Поскольку процентные ставки и цены облигаций находятся в обратной зависимости, риск, связанный с повышением процентных ставок приводит цены облигаций падать, и наоборот. Бонд инвесторы, в частности, те, кто инвестирует в долгосрочной с фиксированной процентной ставкой облигации, более непосредственно подвержены риску изменения процентных ставок.

Предположим, что индивидуум покупает 3% с фиксированной ставкой 30-летние облигации на $ 10000. Эта связь платит $ 300 в год за счет погашения. Если в течение этого времени, процентные ставки повышаются до 3,5%, новые облигации платить $ 350 в год за счет погашения, при условии, $ 10000 инвестиций в. Если 3% облигационер продолжает держать свою связь через зрелость, он теряет на возможность заработать более высокую процентную ставку. С другой стороны, он может продать свою 3% облигации на рынке и покупать облигации с более высокой процентной ставкой. Однако это приводит к инвестору получать более низкую цену на его продаже 3% облигаций, поскольку они больше не являются привлекательными для инвесторов, так как недавно выпущенные 3,5% облигации, также доступны.

В отличие от этого, изменения процентных ставок, также влияют на акционерный капитал инвесторов, но меньше, чем непосредственно инвесторов в облигации. Это происходит потому, что, например, когда процентные ставки растут, стоимость корпорации заимствования денег увеличивается. Это может привести к корпорации откладывая заимствования, что может привести к снижению расходов. Это снижение расходов может привести к замедлению корпоративного роста и привести к снижению прибыли и в конечном счете более низких цен на акции для инвесторов.

Риск процентной ставки не должен быть проигнорирован

Как и при любой оценке управления рисками, всегда есть возможность не делать ничего, и это то, что многие люди делают. Однако в условиях непредсказуемости, иногда не хеджирование катастрофическое. Да, есть стоимость хеджирования, но какова стоимость основного движения в неправильном направлении?

Достаточно лишь взглянуть на Orange County, штат Калифорния, в 1994 году, чтобы увидеть доказательство ловушек игнорируя угрозу риски изменения процентных ставок. В двух словах, казначей Orange County Роберт Цитрон заимствованные деньги по более низким ставкам краткосрочных и одолжил деньги на более высоких долгосрочных. Стратегия изначально была велика, как краткосрочные ставки упали и нормальная кривую доходности поддерживались. Но когда кривая закрутилось и статус подход перевернутой кривой доходности, все изменилось. Потери Оранж Каунти, и почти 200 государственные образования, для которых Citron управляемых денег, были оценены в $ 1,6 млрд, что привели к банкротству муниципалитета. Это здоровенная цена, чтобы заплатить за игнорирование риски изменения процентных ставок.

К счастью, те, кто хочет, чтобы хеджировать свои инвестиции от риска изменения процентных ставок есть много продуктов, чтобы выбрать из.

Инвестиционные продукты

Нападающие:  Форвардный контракт является самым основным продуктом для управления процентной ставки. Идея проста, и многие другие продукты , описанные в этой статье, основаны на идее соглашения сегодня для обмена чего – то на определенную дату в будущем.

Форвардные (ФПС):  FRA основана на идее форвардного контракта, где определитель прибыли или убытка является процентной ставкой. В соответствии с этим соглашением, одна сторона платит фиксированную процентную ставку и получает плавающую процентную ставку , равную базовой ставки. Фактические платежи рассчитываются на основе условной основной суммы и выплачиваются с периодичностью , установленной сторонами. Только чистая оплата производится – проигравший платит победитель, так сказать. ФПС всегда погашены денежными средствами.

пользователи FRA, как правило, заемщики или кредиторы с одной будущей датой, на которой они подвергаются риску изменения процентных ставок. Серия ОЛР похож на своп (обсуждается ниже); Однако, в своп все платежи по той же ставке. Каждая FRA в серии по цене с разной скоростью, если временная структура не является плоской.

Фьючерсы:  Фьючерсный контракт похож на форварда, но он предоставляет контрагентам с меньшим риском , чем форвардный контракт – а именно, уменьшение дефолта и риска ликвидности в связи с включением посредника.

Меняет:  Так же , как это звучит, своп представляет собой обмен. Более конкретно, процентный своп выглядит как сочетание ОЛР и включает в себя соглашение между контрагентами для обмена наборов будущих денежных потоков. Наиболее распространенный типом процентного свопа является простым процентным свопом, который включает в себя один участник платит фиксированную процентную ставку и получать плавающую ставку, а другая сторона платит плавающую ставку и получать фиксированную ставку.

Параметры:  Параметры управления процентной ставки являются опционными контрактами , для которых основной безопасности является долговым обязательством. Эти инструменты могут быть использованы для защиты сторон , участвующих в кредит с плавающей ставкой, например, ипотечные кредиты с регулируемой процентной ставкой (ARMS). Группировка опционов процентных ставок, называется цоколем процентной ставки; сочетание процентных ставок Оферты упоминается как пол процентных ставок. В общем, крышка как вызов и пол, как путы.

Свопционы:  Свопцион, или вариант замены, это просто возможность войти в своп.

Встроенные опции:  Многие инвесторы сталкиваются процентные производные инструменты управления с помощью встроенных опций. Если вы когда – либо купили связь с предоставлением вызова, вы тоже в клубе. Эмитент вашей отзывной облигации страхует , что если процентные ставки снижаться, они могут позвонить в вашей связи и выпустить новые облигации с более низким купоном.

Крышки:  Колпачок, также называемый потолком, является опционом на процентной ставке. Пример его применения будет заемщик собирается долго, или платить премию , чтобы купить шапку и получать наличные платежи от хребтовой продавца (короткий) , когда ссылочная процентная ставка превышает ставку исполнения ЕСП. Платежи предназначены для компенсации увеличения процентной ставки по кредиту с плавающей процентной ставкой.

Если фактическая процентная ставка превышает скорость удара, продавец оплачивает разницу между ударом и процентной ставки, умноженной на условную принципала. Эта опция «крышка», или установить верхний предел на процентные расходы владельца.

Колпачок процентной ставки на самом деле ряд вариантов компонентов, или «капает», для каждого периода соглашения крышки существует. Каплету разработан, чтобы обеспечить хеджирование рост процентную ставку, таких как Лондонская межбанковская ставка (LIBOR), за указанный период.

Этажи:  Так же , как опцион считается зеркальным отражением опциона, пол является зеркальным отражением колпачка. Дно процентной ставки, как колпачок, на самом деле ряд вариантов компонентов, кроме того, что они ставятся опциями и компонента серии называются «floorlets.» Тот , кто долго, пол выплачивается по зрелости floorlets , если базовая ставка ниже страйком на пол в. Кредитор использует это для защиты от падения ставок по выдающемуся кредиту с плавающей ставкой.

Ошейники:  Защитный воротник может также помочь управлять риском процентной ставки. Забуривания осуществляется одновременно покупать шапку и продавать пол (или наоборот), так же , как воротник защищает инвестор , который долго на складе. Воротник с нулевой стоимостью также может быть установлен , чтобы снизить затраты на хеджирование, но это уменьшает потенциальную прибыль , которая будет пользуются в движение процентной ставки в вашу пользу, как вы поставили потолок на вашей потенциальной прибыли.

Нижняя линия

Каждый из этих продуктов дает возможность хеджирования риска изменения процентных ставок, с различными продуктами более подходящими для различных сценариев. Там нет, однако, бесплатный обед. С любым из этих вариантов, один дает кою-что – либо деньги, как премии, выплачиваемые опционы, или издержки, что прибыль один сделал бы без хеджирования.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Понимание процентных ставок, инфляции и облигации

Процентные ставки, инфляция и облигации

Владельцы облигаций, по существу, как обладающий потоком будущих денежных выплат. Эти денежные выплаты, как правило, выполнены в виде периодических процентных платежей и возвращения основного долга при наступлении срока погашения.

В отсутствие кредитного риска (риск дефолта), значение этого потока будущих денежных платежей является просто функцией вашей требуемой доходности на основе ваших инфляционных ожиданий. Если это звучит немного запутанным и технический, не волнуйтесь, эта статья будет ломаться цены облигаций, определение термина «доходность облигаций» и продемонстрировать, как инфляционные ожидания и процентные ставки определить стоимость облигации.

Меры риска

Есть два основных рисков, которые должны быть оценены при инвестировании в облигации: риск изменения процентной ставки и кредитного риска. Хотя наше внимание сосредоточено на том, как процентные ставки влияют на ценообразование облигаций (иначе известное как риск изменения процентной ставки), инвестор облигация также должен быть осведомлен о кредитном риске.

Процентный риск представляет собой риск изменения цены облигации в связи с изменением преобладающих процентных ставок. Изменения в краткосрочной перспективе по сравнению с долгосрочными процентными ставками могут повлиять на различные облигации по-разному, которые мы обсудим ниже. Кредитный риск, тем временем, риск того, что эмитент облигации не будет делать плановые проценты или основные платежи. Вероятность негативного кредитного события или по умолчанию влияет на цены облигации – тем выше риск негативного кредитного события происходят, тем выше процентная ставка инвесторы будут требовать предположить, что риск.

Облигации, выпущенные Казначейства Соединенных Штатов, чтобы финансировать работу правительства США известны как казначейские облигации США. не в зависимости от времени до погашения, они называются векселя, векселя или облигации.

Инвесторы считают американские казначейские облигации, чтобы быть свободными от риска дефолта. Другими словами, инвесторы считают, что нет никаких шансов, что правительство США будет дефолт по процентам и основной суммы долга по облигациям он выписывает. В оставшейся части этой статьи мы будем использовать американские казначейские облигации в наших примерах, устраняя тем самым кредитный риск от обсуждения.

Расчет Доходность и цена облигации

Чтобы понять, как процентные ставки влияют цены облигации, вы должны понять концепцию доходности. Хотя существует несколько различных типов расчетов доходности для целей настоящей статьи, мы будем использовать доходность к погашению (YTM расчету). YTM Облигации является просто ставкой дисконтирования, которая может быть использована для текущей стоимости всех обналичить облигации потоков равна его цену.

Другими словами, цена облигации равна сумме текущей стоимости каждого денежного потока, в котором текущая стоимость каждого денежного потока рассчитывается с использованием того же коэффициента дисконтирования. Этот коэффициент дисконтирования является доходность. Когда доходность по облигации возрастает, по определению, его цена падает, и когда доходность по облигации падает, по определению, его рост цен.

Относительная доходность по облигации

Срок погашения или срок облигации в значительной степени влияет на его выход. Чтобы понять это утверждение, вы должны понимать, что известно как кривая доходности. Кривая доходности представляет собой YTM класс облигаций (в данном случае, казначейские облигации США).

В большинстве сред процентных ставок, тем дольше срок до погашения, тем выше выход будет. Это имеет интуитивный смысл, потому что чем дольше период времени, прежде чем денежный поток поступает, тем больше вероятность того, что требуемая ставка дисконтирования (или выход) будет двигаться выше.

Инфляционные ожидания Определить доходность требования Инвестора

Инфляция является злейшим врагом облигации. Инфляция подрывает покупательную способность будущих денежных потоков по облигации. Проще говоря, чем выше текущий уровень инфляции и выше (ожидаемый) будущие темпы инфляции, тем выше доходность будет расти по всей кривой доходности, так как инвесторы будут требовать этой более высокой доходности, чтобы компенсировать инфляцию риски.

Краткосрочные, долгосрочные процентные ставки и инфляционные ожидания

Инфляция – а также ожидания будущей инфляции – являются функцией динамики между краткосрочными и долгосрочными процентными ставками. Во всем мире, краткосрочные процентные ставки находятся в ведении центральных банков наций. В США Комитет ФРС по операциям на открытом рынке (FOMC) устанавливает ставки по федеральным фондам. Исторически сложилось так, другой долларовый краткосрочный интерес, такие как LIBOR, был сильно коррелирует со скоростью кормили средств.

FOMC управляет поданной ставкой средств для выполнения своего двойного мандата по содействию экономического роста при сохранении стабильности цен. Это не простая задача для FOMC; всегда есть дебаты о соответствующем уровне по федеральным фондам, а рынок формирует свои собственные мнения о том, как хорошо FOMC делает.

Центральные банки не контролируют долгосрочные процентные ставки. Рыночные силы (спрос и предложения) определяют равновесные цены на долгосрочные облигации, которые устанавливают долгосрочные процентные ставки. Если рынок облигаций считает, что FOMC установил ставку по федеральным фондам слишком низкой, ожидания будущего повышения инфляции, что означает долгосрочные процентные ставки увеличиваются по отношению к краткосрочным процентным ставкам – кривая доходности круче.

Если рынок считает, что FOMC установил скорость Fed Funds слишком высока, то происходит обратное, и долгосрочные процентные ставки уменьшаются относительно краткосрочных процентных ставок – кривая доходности сглаживается.

Timing о движении денежных средств по облигации и процентные ставки

Сроки денежных потоков Облигации имеет важное значение. Это включает в себя термин по облигации к погашению. Если участники рынка считают, что есть более высокий уровень инфляции на горизонте, процентные ставки и доходность облигаций будут расти (и цены снизятся), чтобы компенсировать потерю покупательной способности будущих денежных потоков. Облигации с наибольшими денежными потоками будут видеть расти их урожайность и цены падают больше всего.

Это должно быть интуитивно понятным, если вы думаете о расчете приведенной стоимости – при изменении ставки дисконтирования на потоке будущих денежных потоков, тем дольше, пока денежный поток не будет получен, тем больше его текущая стоимость влияют. Рынок облигаций имеет показатель изменения цен по отношению к изменению процентных ставок; это важный показатель облигации называется длительностью.

Нижняя линия

Процентные ставки, доходность облигаций (цены) и инфляционные ожидания коррелируют друг с другом. Изменения в краткосрочных процентных ставках, как это диктуется центральным банком нации, будут влиять на различные облигации с различными сроками до погашения по-разному, в зависимости от ожиданий рынка будущих уровней инфляции.

Например, изменение краткосрочных процентных ставок, которые не влияют на долгосрочные процентные ставки будут иметь незначительное влияние на цены долгосрочной облигации и доходность. Однако, изменение (или отсутствие изменений, когда рынок осознает, что один не требуется) краткосрочные процентные ставки, что влияет на долгосрочные процентные ставки может существенно повлиять на цену долгосрочной облигации и доходность. Проще говоря, изменения в краткосрочных процентных ставок имеют больше влияния на краткосрочные облигации, чем долгосрочные облигации, а также изменения в долгосрочных процентных ставок оказывают влияние на долгосрочные облигации, но не на краткосрочных облигаций ,

Ключ к пониманию того, как изменение процентных ставок влияет на цену определенных облигаций, и доход, чтобы понять, где на кривой доходности, что облигации лежит (короткий конец или длинный конец), и, чтобы понять динамику между кратко- и долго- долгосрочные процентные ставки.

С этим знанием, вы можете использовать различные меры длительности и выпуклость, чтобы стать закаленным рынком облигаций инвестором.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.