Hur länge ditt pensionssparande kommer att pågå – och hur man sträcka ut den

Hur länge ditt pensionssparande kommer att pågå - och hur man sträcka ut den

Räkna ut hur många år ditt pensionssparande kommer att pågå är inte en exakt vetenskap. Det finns många variabler som spelar in – avkastning, inflation, oförutsedda utgifter – och alla av dem kan dramatiskt påverka livslängden på dina besparingar.

Men det finns fortfarande värde i att komma med en uppskattning. Det enklaste sättet att göra detta är att väga din totala besparingar, plus avkastning över tiden, mot dina årliga kostnader.

Olika sätt att göra dina besparingar håller längre

En kalkylator som den ovan kan vara en användbar guide. Men det är knappast sista ordet om hur långt ditt sparande kan sträcka, särskilt om du är villig att justera dina utgifter för att passa några vanliga pensionsuttagsstrategier.

Nedan finns några smarta tumregler om hur man ta ut ditt pensionssparande på ett sätt som ger dig den bästa chansen att ha dina pengar så länge som du behöver det, oavsett vad världen skickar din väg.

regel den 4%

regel 4% är baserad på forskning av William Bengen, publicerad 1994, som fann att om du investerat minst 50% av dina pengar i aktier och resten i obligationer, skulle du ha en stor sannolikhet för att kunna ta ut en inflationsjusterade 4% av din bo ägg varje år i 30 år (och eventuellt längre, beroende på avkastning under den tiden).

Tillvägagångssättet är enkelt: Du tar ut 4% av dina besparingar det första året, och varje efterföljande år du tar ut samma dollar belopp plus en inflationsjustering.

Bengen testade hans teori över några av de värsta finansiella marknaderna i USA: s historia, bland annat den stora depressionen, och 4% var säker tillbakadragande hastigheten.

regel 4% är enkel, och sannolikheten för framgång är stark, så länge ditt pensionssparande placeras minst 50% i aktier.

dynamiska uttag

regel den 4% är relativt styvt. Det belopp du tar ut varje år justeras genom inflation och ingenting annat, så finans experter har kommit fram till några metoder för att öka dina odds att lyckas, särskilt om du letar efter dina pengar att räcka mycket längre än 30 år.

Dessa metoder kallas ”dynamiska uttagsstrategier.” Generellt, allt detta betyder är du justera ett svar på avkastning, vilket minskar uttag i år när avkastning är inte så hög som förväntat, och – Oh lycklig dag – dra mer pengar när marknaden avkastning tillåter det.

Det finns många dynamiska uttagsstrategier, med varierande grad av komplexitet. Du kanske vill ha hjälp från en finansiell rådgivare för att ställa en upp.

Strategin inkomst golv

Denna strategi hjälper dig att bevara dina besparingar under lång tid genom att se till att du inte behöver sälja aktier när marknaden är nere.

Här fungerar det: Räkna ut det totala belopp du behöver för nödvändiga utgifter, som bostäder och mat, och se till att du har dessa kostnader som täcks av garanterad inkomst, såsom social trygghet, plus en obligation stege eller en livränta.

Ett ord om livränta: Medan vissa är dyrt och riskabelt, kan en enda premie nuvärde vara en effektiv pension inkomster verktyg – du punga över en klumpsumma i utbyte mot garanterade betalningar för livet. Under de rätta omständigheterna, kanske till och med en omvänd inteckning arbeta för att stötta upp din inkomst golvet.

På så sätt vet du alltid dina grunderna omfattas. Sedan, låt dina investerade besparingar vara ansvarig för dina diskretionära utgifter. Till exempel skulle du nöja sig med en staycation när aktiemarknadens tank. Vilket väcker frågan: Har du fortfarande kalla det en staycation när du pensionär?

Inte riktigt redo att gå i pension?

När du är på kanten av pension, är du skyldig att undra hur långt befintliga besparingar tar dig. Men om du fortfarande några år bort från att lämna arbetskraften, med hjälp av en pension miniräknare är ett bra sätt att mäta hur ändringar i sparkvoten kommer att påverka hur mycket du har när du går i pension.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Pensionering Strategier för småföretagare

Pensionering Strategier för småföretagare

Som småföretagare, du är helt ansvarig för din egen pension planering. Om du har anställda, kan du känna ansvar för att hjälpa dem planera för en lyckad pension. De överväganden och pensionssparande som fungerar du som småföretagare bör vara avgörande när man planerar för både din egen pension och dina anställda.

Välj en traditionell pension strategi

Det finns några andra än att använda ditt företag att finansiera din pension traditionella alternativ, såsom IRAS och 401 (k) s, som fungerar som ytterligare källor till pensionsinkomster än likvidera småföretagare.

Upprätta en ENKEL IRA:  Spar incitament match plan för anställda eller enkla IRA är en pensionsplan tillgänglig för småföretag. 2018 kan de anställda skjuta upp till $ 12.500 av sin lön, före skatt, och de som är 50 år eller äldre kan skjuta upp till $ 15.500 genom att utnyttja en $ 3000 catch-up bidrag. Däremot kan de anställda som deltar i andra arbetsgivare sponsrade planer bidrar mer än $ 18.000 i alla arbetsgivare sponsrade planer tillsammans.

Arbetsgivare kan matcha de anställdas bidrag till en enkel IRA upp till 3% av den anställdes ersättning. Omvänt kan arbetsgivaren bidra 2% av varje behörig anställds ersättning på upp till $ 270.000 i 2018. Arbetsgivaravgifter är avdragsgilla.

Inrätta en september IRA:  En förenklad anställd pension (SEP) är en annan typ av individuell pension konto (IRA) som småföretagare och deras anställda kan bidra med. Under 2018, låter den anställda gör före skatt bidrag på upp till 25% av inkomsten eller $ 55.000, vilket är mindre. Som en enkel plan, låter en SEP småföretagare gör avdragsgilla bidrag på uppdrag av kvalificerade anställda och anställda kommer inte betala skatt på de belopp en arbetsgivare bidrar på deras vägnar tills de tar distributioner från planen när de går i pension.

Nästan alla småföretag kan upprätta en September Det spelar ingen roll hur få anställda du har eller om ditt företag är strukturerad som en enskild firma, handelsbolag, företag eller ideell. Varje år kan du bestämma hur mycket att bidra med dina medarbetares räkning, så att du inte låst till att bidra om ditt företag har ett dåligt år. Ägare av verksamheten anses också anställda och kan göra de anställdas bidrag till sina egna konton.

Totalt sett är det september planen ett bättre alternativ för många små företag, eftersom det möjliggör större bidrag och större flexibilitet.

IRAS och Solo 401 (k) s: Om du är i ett konkurrensutsatt område och vill locka de bästa talangerna, kan du behöva erbjuda en pensionsplan, som de två ovan beskrivna. Men arbetsgivaren inte skyldig att erbjuda pensionsförmåner till sina anställda. Om du inte gör det, är ett sätt du kan spara din egen pension utan att involvera dina anställda genom en Roth eller traditionell IRA, som vem som helst med förvärvsinkomster kan bidra till.

Du kan också bidra till en IRA på din makes räkning. Roth IRAS kan du bidra med efter skatt dollar och ta skattefria utdelningar i pension; traditionella IRAS kan du bidra med före skatt dollar, men du ska betala skatt på utdelningar. Det mesta du kan bidra till en IRA år 2018 är $ 5500 ($ 6500 om du är 50 år eller äldre).

Slutligen, om ditt småföretag har inga andra än din make kvalificerade anställda, kan du bidra till en Solo 401 (k).

Utveckla en exitstrategi för ditt företag

Det kan tyckas märkligt att utveckla en affärsexitstrategi bör vara en av dina första överväganden när man planerar för pensionering. Men anser att detta: små företag du ägnar ditt liv byggnad kan bli din största tillgång. Om du vill att det ska finansiera din pension – och att sluta arbeta – du måste likvidera din investering. För att förbereda sig för att sälja ditt företag en dag, måste det kunna fungera utan dig. Det är aldrig för tidigt att börja tänka på hur man uppnå detta mål och om hur du hittar den bästa köparen för småföretagare.

Marknadsförutsättningarna kommer att påverka din förmåga att sälja din verksamhet. Du kanske vill bygga flexibilitet i din pensionsplan så att du kan sälja din insats under en stark marknad eller arbeta längre om en recession träffar. Du vill absolut undvika en nöd försäljning: Ett problem du stöter på om du väntar till sista minuten för att avsluta ditt företag är att din förestående pensionering kommer att skapa intrycket av en nöd försäljning bland potentiella köpare och du kommer inte att kunna sälja ditt företag på en premie.

Poängen

Mer än en tredjedel av småföretagare tillfrågade 2014 sade att de inte vill gå i pension, sade en fjärdedel att de inte planerar att gå i pension, mer än en tredjedel sade att de planerar att dela upp sin pension tid mellan arbete och fritid, och mer än hälften sade att de skulle finna det svårt att helt gå i pension. Även om du är bland de många småföretagare som planerar att fortsätta arbeta, om upprättande av en pensionsplan för ditt företag är en bra idé eftersom det ger dig alternativ – och har alternativ innebär att du kommer att känna mer nöjda med vad väg du väljer .

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Hur Millennial kvinnor kan få Pensionering Planering Right

 Hur Millennial kvinnor kan få Pensionering Planering Right

Att spara till pensionen kan vara utmanande nog, men det kan vara ännu mer så för tusenåriga kvinnor i åldern 18-34.

Enligt en färsk NFCC undersökning , 39 procent av kvinnorna i tusenåriga generation kamp bara för att hålla jämna steg med att betala sina vanliga månatliga räkningar i tid. Kvinnor är dubbelt så stor risk att känna att deras studielån skuld är ohanterliga, jämfört med män. Och naturligtvis innebär löneskillnaderna mellan könen att kvinnor tjänar 82 procent av vad män tjänar i genomsnitt bidrar till deras ekonomiska utmaningar.

Skapa pension säkerhet inför dessa hinder kan verka som en uppförsbacke för tusenåriga kvinnor. Det är dock möjligt med rätt strategi.

Pensionering Planering Tips för Millennial kvinnor

Att få pension planering rätt för tusenåriga kvinnor innebär att ta lager av tillgångar och resurser, samt vara tydlig med långsiktiga mål och syften. Tillsammans kan detta ge perspektiv på vad kvinnor borde arbeta mot.

Börja med den stora bilden, sedan zooma in

Ett viktigt steg i pension planering för yngre kvinnor etablerar en baslinje för deras mål sparande mål. Antalet du väljer i slutändan beror på vilken typ av livsstil du söker i pension.

Till exempel kan tusenåriga kvinnor som behöver resa behöver mer pengar för att gå i pension än de som planerar att trappa ner till en liten hem eller fortsätta arbeta deltid i pension. Om du inte har tagit tid att utveckla en tydlig pension vision, är det viktigt att göra det förr snarare än senare.

En pension kalkylator kan vara till hjälp för att avgöra hur mycket pengar du behöver för att gå i pension för att finansiera din valda livsstil. Du kan sedan jämföra det med hur mycket du har sparat för att se hur mycket av en lucka som finns att fylla. Och det kan vara betydande; enligt en 2018 undersökning , 45 procent av kvinnorna har mindre än $ 10.000 avsatt för pensionering.

Undanröja hinder för att spara

Tillsammans kvinnor är skyldiga mer än två tredjedelar av landets nästan $ 1,5 biljoner i studielån skuld. Jämfört med tusenåriga män, tusenåriga kvinnor är tre gånger större risk att rapportera inte fullt ut förstå konsekvenserna av att låna för att finansiera sin högskoleutbildning. Sammantaget tusenåriga kvinnor har $ 68.834 i skuld i genomsnitt inklusive studielån, kreditkort och andra skulder.

När skulden står i vägen för att hitta extra pengar att spara, att bli av med det borde vara högsta prioritet. Refinansiering kan vara en stor hjälp för tusenåriga kvinnor när höga räntor hindra dem från att få någon dragkraft.

Privat studielån refinansiering kan resultera i en lägre ränta och det kan också effektivisera månatliga betalningar. Även federala lån kan refinansieras i privata lån, gör det innebär att förlora vissa federala skydd, såsom uppskov eller överseende perioder.

Innan man överväger någon refinansiering alternativ, oavsett om det är för studielån, kreditkort eller andra skulder bör tusenåriga kvinnor jämföra räntorna en långivare erbjudanden och de avgifter de tar ut för att se till att de får den bästa möjliga.

Leverage skatt gynnade sparmöjligheter

En arbetsgivare sponsrade pensionsplan kan vara en välsignelse för tusenåriga kvinnor, men forskning visar att de är under utnyttja dem. Enligt en undersökning har den genomsnittliga kvinnor $ 38.000 sparas i deras 401 (k), jämfört med $ 74,000 för män.

Åtminstone bör tusenåriga kvinnor att spara åtminstone tillräckligt i sin arbetsgivare plan att kvalificera sig för en fullständig matchning bidrag om man erbjuds. Därifrån kan de börja arbeta mot att spara 10 till 15 procent (eller flera) av sin inkomst. Auto-eskalering är ett relativt enkelt sätt att åstadkomma detta.

Auto-eskalering kan du öka din avgifterna automatiskt varje år med en förinställd procentsats. Om till exempel, tusenåriga kvinnor räkna med att få en årlig höjning med 1 procent, kunde de i motsvarande grad öka sin årliga sparandet med 1 procent. Som tillåter dem att utöka sin boet ägg snabbare utan att känna en betydande livsstil nypa.

En Health Savings Account är ett annat bra sätt att spara. HSAs är förknippade med hög självrisk hälsa planer och erbjuder triple skatteförmåner: avdragsgilla bidrag, skatte-uppskjuten tillväxt och skattefria uttag för sjukvårdskostnaderna. Även om inte tekniskt en pension konto, tusenåriga kvinnor som stannar frisk kunde utnyttja sina besparingar i pension för vård eller icke-sjukvårdskostnader. Efter 65 års ålder, skulle de bara betala inkomstskatt på icke-medicinska uttag.

Slutligen kan tusenåriga kvinnor och bör överväga en Roth Individual Retirement Account för att spara. En Roth IRA erbjuder fördelen av skattefria kvalificerade uttag i pension, vilket kan ha betydelse för kvinnor som förväntar sig att vara i en högre inkomst skatteklass. En traditionell IRA, som jämförelse, skulle vara obegränsat skattskyldig i pension, men det ger fördelen av avdragsgilla bidrag.

Dröj inte Pensionering Planering

Det viktigaste tusenåriga kvinnor kan göra när det gäller pensionering planering är att helt enkelt börja där de är. Tiden kan vara ett kraftfullt influencer för att bestämma din förmåga att spara och samla rikedomar genom kompoundering intresse. Starta – även om det innebär att starta små – är avgörande för att få pension planering på rätt spår.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Kan man använda Life Insurance som Retirement Investment?

Kan man använda Life Insurance som Retirement Investment?

Vid någon tidpunkt i ditt liv kommer du nästan säkert vara satts idén om livförsäkring som en investering.

Planen kommer att låta bra. Det kommer att låta som du får en garanterad avkastning, med liten eller ingen nedåtrisk, och att pengarna kommer att finnas tillgängliga för nästan vad du vill när som helst.

Tja, jag är här för att berätta att det är inte alltid vad de verkar, och att med några få undantag bör du undvika livförsäkring som en investering. Här är varför.

Först en snabb Primer på Life Insurance

Innan vi går in på alla skäl till varför livförsäkring är inte en bra investering, låt oss ta ett steg tillbaka och titta snabbt på två huvudtyper av livförsäkringar:

  1. Livförsäkring:  Term livförsäkring är en viss summa täckning som varar en viss tid, ofta 10 till 30 år. Det är billigt och det finns ingen investering komponent till den. Det är ren ekonomiskt skydd mot tidig död.
  2. Permanent livförsäkring:  Permanent livförsäkring kommer i många olika former och storlekar, men i huvudsak det ger täckning som varar hela livet och den har en besparing komponent som kan användas som ett investeringskonto. Du kommer också att höra det kallas hela livet , universellt livrörliga liv , och även aktieindexerade livet . De är alla olika typer av permanent livförsäkringar.

Det finns en hel diskussion att vara hade om en livförsäkring vs permanent livförsäkring ur ett försäkringsperspektiv, men det är föremål för en annan tjänst. (Tips: De flesta människor bara någonsin behöver livförsäkring.)

Här kommer vi att fokusera på besparingar komponent permanent livförsäkring som ofta slog som en fantastisk investeringsmöjlighet.

Här finns sju skäl till varför livförsäkring är nästan aldrig en bra investering.

1. garanterad avkastning är inte vad det verkar

En av de stora angivna fördelarna med hela livförsäkring är att du får en garanterad minimiavkastning, som ofta sägs vara cirka 4% per år.

Det låter otroligt, eller hur? Det är mycket mer än du får från alla sparkonto dessa dagar, och det är bara den lägsta avkastning. Det finns naturligtvis en möjlighet för att det ska bli bättre.

Problemet är att man faktiskt inte får en 4% avkastning, oavsett vad de säger. Ett helt liv projektion jag granskade nyligen en som ”garanterade” en 4% avkastning, faktiskt bara visade en 0,30% avkastning när jag sprang siffrorna. Det är mycket mindre än vad du skulle få från en enkel online-sparkonto, även i denna låga räntemiljö.

Jag är ärligt talat inte säker på varför de är tillåtet att garantera en avkastning som du egentligen inte emot, men jag antar att avkastningen IS 4% … innan alla typer av avgifter räknas in i ekvationen.

Oavsett vad, men är du inte få någonstans nära gengäld är lovande.

2. Du kommer att vara negativ för en stund

Precis ovanför jag sa att den garanterade avkastningen på denna politik visade sig vara endast 0,30%. Tja, det var bara om försäkringstagaren väntat 30 år innan några pengar ut. Avkastningen var mycket lägre, och ofta negativa, för alla år före det.

Se när du betalar i ett helt liv försäkring, de flesta av dina första premier gå till avgifter. Det är kostnaden för försäkringen själv, andra administrativa kostnader, och naturligtvis det stora uppdrag som måste betalas till agenten som säljer du policyn.

Vad det betyder är att det tar lång tid, ofta 10 år eller mer, bara för att  gå jämnt på din investering. Innan dess är negativt din garanterad avkastning. Och även efter det, tar det lång tid innan returen börjar närma sig något rimligt.

Vill du gillar tanken på att investera i något som är sannolikt att producera en negativ avkastning för nästa decennium eller mer?

3. Det är dyrt

Hela livförsäkring är dyrt i två stora sätt:

  1. Premierna är mycket högre än en livförsäkring för samma mängd täckning. Det är ofta så mycket som 10 gånger dyrare.
  2. Det finns en hel del löpande avgifter, varav de flesta är dold och hemlig.

Kom ihåg att kostnaden är den enskilt bästa prediktorn för framtida avkastning. Ju lägre kostnad, högre sannolikheten för out-prestanda.

Normalt är hela livförsäkring en av de mest kostsamma investeringar ute.

4. Skatte besparingarna är överskattat

En av de angivna fördelarna med hela livförsäkring är att det är en annan skatt gynnade konto. Och det är sant i en omfattning:

  1. Din investering konto växer skattefria.
  2. Du kan ”ta ut” pengar skattefritt.

Båda dessa har några stora fångster dock.

Först när dina pengar växer skattefria, era bidrag är inte avdragsgilla. I den meningen är det ungefär som en icke avdragsgill IRA, utan full nytta av antingen en Roth IRA eller en traditionell IRA.

För det andra är påståendet om skattefria uttag otroligt missvisande. Vad du faktiskt gör när du tar ut pengar från ditt liv försäkring är att låna ut pengar till dig själv. Du tar ut ett lån, och att lånet ackumulera ränta så länge du inte betalar tillbaka i er politik.

Så nej, du är inte beskattas på dessa uttag, men …

  1. Du debiteras ränta, som i huvudsak ersätter skattekostnaden (även om det kan vara mer eller mindre).
  2. I vissa fall kan du ta ut för mycket pengar, i vilket fall du skulle behöva lägga pengar tillbaka in i politiken (troligen inte en del av din pension budgeten) eller låta policy att gälla.

Dessa typer av komplikationer kommer upp hela tiden med politik som denna, och sällan förklaras up front.

5. Det är undiversified

Diversifiering är en viktig egenskap hos en god investeringsstrategi. I huvudsak handlar det om att sprida dina pengar över en rad olika investeringar så att du får nytta av var utan en viss del av din placeringsportfölj att kunna sänka dig.

Hela livförsäkring är inneboende undiversified. Du investerar en betydande summa pengar med ett enda företag och förlitar sig på både sin investering skicklighet och deras goodwill att producera avkastning för dig.

De måste vara tillräckligt bra aktiva förvaltare att överträffa marknaden (osannolik). Och de måste besluta att kreditera nog av dessa återvänder till dig, efter redovisning av alla kostnader för både förvaltar investeringar och  hantera sina försäkringsåtagandena.

Det är en hel del av dina ägg i en korg.

6. Det Saknar Flexibilitet

Spara pengar på ett konsekvent sätt är den enskilt viktigaste delen av investeringar framgång. Så helst du kommer att kunna ställa in månadssparande och fortsätta dem på obestämd tid, eller till och med öka dem över tiden.

Men livet händer och flexibilitet är till hjälp när den gör det.

Låt oss säga att du förlorar ditt jobb. Eller kanske du vill gå tillbaka till skolan. Eller kanske du får ett arv som innebär att du inte längre behöver spara så mycket.

Om du bidrar till något som liknar en 401 (k) eller IRA, kan du enkelt pausa eller minska din vanliga bidrag för att frigöra kassaflödet. Under tiden kommer de pengar du redan har sparat fortsätter att växa, och du kan förvandla dina insatser igen när som helst.

Du har inte den flexibilitet med livförsäkring. Om du inte fortsätta att betala dina premier kommer besparingar du har samlat användas för att betala dem för dig. Och när pengarna tar slut, kommer er politik förfaller.

Vilket innebär att varje förändring i ekonomiska förhållanden kan betyda att du förlorar alla de framsteg du har gjort med en hel livförsäkring. Det finns inte mycket flexibilitet där för att trampa vatten tills det blir tillbaka till det normala.

7. Du har bättre alternativ!

Om du frågar bara om någon finansiell planerare som inte har ett intresse av att sälja hela livförsäkring, kommer de nästan alltid rekommenderar maxing ut alla andra skatte gynnade pensionskonton innan ens överväger livförsäkring som en investering, helt enkelt eftersom de erbjuder bättre skatte raster, mer kontroll över dina investeringar, och ofta lägre avgifter.

Det innebär att maxing ut din 401 (k), Iras, hälsa sparkonton, och egenföretagare pension konton först. Och även efter det, med tanke på saker som en 529 plan eller ens en vanlig gammal skattepliktig investering konto.

Om du inte redan dra full nytta av de övriga pensionskonton med hjälp av livförsäkring som en investering bör vara det sista du tänker på.

När gör Permanent Livförsäkring vettigt?

För de flesta människor, kommer livförsäkring aldrig vettigt som en investering. Men det betyder inte att permanent livförsäkring är värdelös.

Här är några situationer där det kan vara meningsfullt:

  1. Du har ett barn med särskilda behov och vill se till att han eller hon alltid kommer att ha gott om ekonomiska resurser, oavsett vad.
  2. Du har miljontals dollar potentiellt föremål för estate skatter och du vill använda livförsäkring som ett sätt att bevara dessa pengar när det vidare till din familj.
  3. Du är redan maxing ut alla andra skatte gynnade konton du vill spara mer till pensionen, och din inkomst är tillräckligt hög att skatteförmåner som erbjuds av livförsäkringar är attraktiva.

I alla tre av dessa fall skulle du vill arbeta med en specialist som kunde utforma en politik för att möta dina specifika behov, minimera avgifterna, och maximera mängden pengar som stannar i fickan. Hela livförsäkringar flesta agenter erbjuder inte uppfyller dessa kriterier.

‘För bra för att vara sant’ vanligtvis

Hela livförsäkring tonhöjd låter bra. Garanterad avkastning, skattefria tillväxt, skattefria uttag och pengar tillgängliga för alla behov när som helst.

Vem säger nej till det?

Naturligtvis, när något låter för bra för att vara sant, är det oftast, och detta är inget undantag. Livförsäkring är normalt inte en bra investering och i de flesta fall kommer du att bättre undvika det.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Bör du konsolidera dina pensionskonton?

Bör du konsolidera dina pensionskonton?

Om du har sparat till pensionen under ett antal år, hela tiden framåt i din karriär och flytta mellan jobb, kanske du har ett antal olika pension konton utspridda över ett antal olika företag.

Hantera alla dessa konton kan vara förvirrande. Du kan börja att förlora reda på var varje konto är, vilka du bidra till, och hur du investerar i var och en.

Det kan också vara ineffektivt. Att upprätthålla flera planer kan hålla du investerat i högre kostnads ​​fonder än finns någon annanstans, samt gör det svårt att både genomföra önskad investeringsplan och att balansera över tiden som marknaderna flytta, som alla kan göra det svårare för dig att nå din ultimata investering mål.

Konsolidering din pension konton kan lösa en hel del av dessa problem, men räkna ut när man ska konsolidera och hur man konsolidera på rätt sätt är inte alltid lätt. Detta inlägg kommer att hjälpa dig att räkna ut det.

Vilket återlösningskonton är det tillåtet att konsolidera?

Innan vi går in i beslut om huruvida eller inte att konsolidera din pension konton är det bra att förstå vilka konton du ens tillåtet att konsolidera i första hand.

Det finns många olika typer av pension konton, och du kan klicka här för en detaljerad diagram från IRS som visar exakt vilka typer av konton kan kombineras. Men det finns två vanliga scenarier som många människor ofta ställs inför.

Den första vanligt scenario är att ha en eller flera pensionskonton från gamla arbetsgivare, typiskt 401 (k) s och / eller 403 (b) s. Du har några alternativ när det gäller dessa konton:

  1. Lämna dem där de är.
  2. Rulla en eller flera av dem i din nuvarande arbetsgivare 401 (k) eller 403 (b), så länge som det tar emot inkommande rullningar.
  3. Rulla en eller flera av dem i en IRA med investeringen leverantör du väljer.

Den andra vanligt scenario är att ha flera IRAS med antingen samma leverantör eller olika leverantörer. Du kanske har öppnat dem vid olika tidpunkter, eller så kan du ha flera Rollover IRAs som öppnades för att ta emot överrullningar från gamla arbetsgivare planer. Denna situation ger dig också några alternativ:

  1. Lämna dem där de är.
  2. Rulla en eller flera av dem i din nuvarande arbetsgivare 401 (k) eller 403 (b), så länge som det tar emot inkommande rullningar.
  3. Kombinera dem till en enda IRA med samma leverantör. Fångsten är att om du vill göra en Roth konvertering och betala tillhörande skatter, traditionella IRAS bör endast kombineras med andra traditionella IRAS och Roth IRAS bör endast kombineras med andra Roth IRAS.

En idealisk konsolidering skulle lämna dig med mellan en och tre pensionskonton – en kombination av: en pensionsplan med din nuvarande arbetsgivare, en traditionell IRA och Roth IRA.

Men maximal konsolidering är inte alltid den bästa vägen. Ibland måste du göra ett val mellan konsolidering och optimering. Vilket leder oss till …

Fem faktorer att tänka på innan konsolidera dina pensionskonton

Målet att konsolidera din pension konton är i allmänhet två gånger:

  1. Förenkling:  Genom att minska antalet pension konton du har att hantera, är det lättare att hålla koll på allt och att konsekvent genomföra önskad investeringsplan.
  2. Optimering:  Genom att konsolidera dina pengar på bästa pension konton tillgängliga för dig, kan du maximera mängden pengar som investeras i de bästa investeringsalternativ du har.

Fångsten är att dessa två mål inte alltid går hand i hand. Ibland kan du kombinera alla dina pensionskonton till den som erbjuder de bästa investeringsalternativ och de lägsta kostnaderna, vilket är en win hela vägen runt. Men ibland upprätthålla tillgång till de bästa investeringsalternativ kommer att kräva att hålla flera konton öppna, i vilket fall du måste göra några svåra val.

Här är de viktigaste faktorerna som du bör överväga när du avgöra om att konsolidera din pension konton.

1. Investerings val

Först och främst måste du kunna genomföra önskad investeringsplan. Så innan konsolidera, det finns två stora frågor du måste ställa:

  1. Vilket återlösningskonton erbjuder investeringsalternativ som passar din plan?
  2. Vilken pension konton erbjuda dessa investeringsalternativ till lägsta kostnad?

En av fördelarna med rullande gamla arbetsgivare pensionsplaner i ett IRA är att du har full kontroll över din investering alternativ och kan därför välja högkvalitativa, fonder låg kostnad.

Men några 401 (k) s erbjudande ännu bättre och lägre kostnad fonder än vad du kan få från en IRA eller från din nuvarande arbetsgivare, i vilket fall kan du vara bättre att lämna dessa pengar där det i stället för att konsolidera.

2. Andra avgifter

Förutom de kostnader som är förknippade med de enskilda investeringsalternativ, en del 401 (k) s och Iras komma med administrativa avgifter och förvaltningsavgifter som lägger till kostnaden för dina investeringar och dra ner din avkastning.

Om du kan undvika dessa avgifter genom att antingen rulla dina pengar ur en gammal pensionsplan eller förflyttas till en ny IRA leverantör, kommer du sannolikt förbättra dina odds att lyckas.

3. Bekvämlighet

Ju färre pension konton du har, desto lättare är det att hålla din totala investeringsplan på rätt spår. I vissa fall kan det även vara värt att betala lite mer för att få all din pension pengar i ett, lätt hantera konto.

4. bakdörr Roth Behörighet

Om din inkomst är för hög för vanliga Roth IRA bidrag, kanske du är intresserad av att använda “bakdörr Roth IRA strategi.

Fångsten med denna strategi är att det vanligtvis kräver att du inte har några pengar i en traditionell IRA, åtminstone om du vill undvika skatt. Så om det är något du vill göra, kan du behöva först flytta din traditionella IRA pengar i din nuvarande arbetsgivare, eller åtminstone undvika rullande gamla arbetsgivare planer i en traditionell IRA.

5. Borgenär Skydd

Om du har en massa pension pengar sparade och du vill skydda den från fordringsägare i händelse av konkurs, måste du ta hänsyn till olika skyddsnivåer som erbjuds av olika typer av pension konton.

401 (k) s och andra planer arbetsgivare erbjuder obegränsad skydd långivaren samtidigt upp till $ 1.283.025 i IRAS skyddas under konkurs, med viss variation från stat till stat i fråga om allmänt skydd borgenär.

Om du har betydande pensionssparande, kunde begränsat skydd vara en anledning att tänka två gånger innan du kastar din arbetsgivare i en IRA.

Konsolidering ett smart sätt

Frågan om att konsolidera din pension konton verkligen handlar om att balansera enkelhet med optimering. I många fall konsolidering gör att du kan uppnå båda målen samtidigt, men i andra kan du behöva offra en för att stödja andra.

Vid slutet av dagen, det finns ofta minst en viss nivå av pension konto konsolidering som både gör ditt liv enklare och lägger mer av dina pengar till bättre placeringar. Det är den sällsynta win-win som är definitivt värt att utforska.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Hur fungerar en Target pensionskassa egentligen?

Hur fungerar en Target pensionskassa egentligen?

Fråga för Mailbag: exakt hur ett mål pensionsfond faktiskt arbetar? Varje gång jag läser om det det är mindre meningsfullt.

Detta gjorde börjar som en fråga i postsäck, men svaret blev så lång tid att det verkade vettigt att ge Tim fråga sin egen artikel.

Låt oss börja tala om risk och belöning.

Det finns massor av olika investeringsalternativ där ute. De skiljer sig i en massa olika sätt. Vissa är verkligen låg risk, men erbjuder inte mycket avkastning, som ett sparkonto. Även i de bästa online sparkonto, du kommer att tjäna endast 1% till 2% per år, men det är i huvudsak noll chans att förlora pengar.

Under 10 år, kan en investering som denna se avkastning varje år 1,5%, 1,5%, 1,5%, 1,5%, 1,5%, 1,5%, 1,5%, 1,5%, 1,5% och 1,5%, vilket ger en genomsnitt (du gissade rätt) 1,5%. Medan genomsnittet är ganska låg, lägga märke till att det inte finns någon enskild år där pengar försvinner. Det finns ingen tid där det är ”dåligt” att behöva förlita sig på din investering, eftersom denna investering är lika tillförlitliga som möjligt.

När du börjar lägga risk, du vanligtvis börja lägga mer avkastning, som, säg, VBTLX (Vanguard Totalt Bond Market Index Fund), som erbjuder en bättre genomsnittlig årlig avkastning (cirka 4%), men har en chans att förlora pengar i en särskilt givet år.

Under 10 år, kan en investering som denna se avkastning varje år på 4,5%, 3,3%, 4,8%, 4,9%, 4,5%, 4,3%, 0,5%, 4,7%, 4,8% och 4,7%, vilket ger ett genomsnitt på 4%. De årliga avkastningen är ganska konsekvent, men observera att -0,5% år. Det året förlorade investeringar pengar, och det kommer definitivt år som det under lång tid.

De lägre än genomsnittet år – och särskilt de förlorande år – är problematiska. Låt oss säga att du har haft en körning av ovan genomsnittliga år och du har bestämt du bara tillräckligt med pengar i din investering att göra pension arbete. Därefter, så fort du går i pension, tillbringar att investeringarna nästa år att förlora pengar, kasta bort din matte helt och göra pension ser riktigt jobbigt. Även om det inte alltför illa i fallet med denna investering, den mer riskfyllda du får, desto mer sannolikt detta scenario att hända. Dessa år till år variationer ofta kallad volatilitet – en investering är volatil om den har en hel del av dessa variationer.

Låt oss lägga till lite mer risk och titta på Vanguard totala börsindex (VTSMX). Den har en genomsnittlig årlig avkastning sedan start på 9,72%, vilket verkar söt, eller hur? Låt oss titta närmare.

Låt oss titta på de senaste 10 åren av årlig avkastning för det i omvänd ordning: 21,05%, 12,53%, 0,29%, 12,43%, 33,35%, 16,25%, 0,96%, 17,09%, 28,70% och -37,04%. Tre av dessa tio år är värre än ett sparkonto. En av dem handlar om att förlora mer än 37% av din investering.

Denna investering är ännu mer volatil. Tänk på att du bara börjar din pension och du har dina pengar allt i denna investering och du träffar en av dessa 40% förlust år. Det kommer att förändra matten av din pension drastiskt. Du kommer att dra pengar att leva på när marknaden faller, vilket innebär att du kommer att ha utarmat en mycket högre andel av ditt pensionssparande än du borde på ett enda år och du kommer förmodligen att behöva göra det för de kommande två eller tre år medan du väntar för marknaden att återhämta. Detta lämnar dig med en permanent uttömd pensionssparande, som antingen innebär mycket mager levande sent i livet eller en återgång till arbetskraften.

Vill du se vad som ser ut som i siffror? Låt oss säga att du har $ 1 miljon investerat i detta och du går i pension, beslutar att dra tillbaka $ 50.000 per år för att leva på. Det är 5% per år, vilket är ganska riskfyllt, men du tror på att långtids genomsnittliga avkastningen. Jo, under det första året, förlorar investeringen 40% av sitt värde. Det sjunker till $ 600.000 … men du tog ut $ 50.000 att leva på, så det är egentligen bara $ 550.000. Framöver, om du tar $ 50.000 per år av det, du kommer att gå i konkurs i cirka 15 år (om inte förr, beroende på volatilitet).

Du kan fortsätta att lägga mer och mer risk och få en högre genomsnittlig årlig avkastning, men nyckelordet här är genomsnittliga . Du kan titta på saker som VSIAX (Vanguard Small-Cap Value Index Fund), som har en mycket hög genomsnittlig årlig avkastning men trimmade för att ta en absolut slå nästa gång aktiemarknaden minskar, vilket innebär att det kommer att förlora en stor procent av dess värde som dessa företag kämpar under en lågkonjunktur (vilket vissa investerare att sälja) och andra investerare flyr till säkrare placeringar. Du når så småningom investeringar som liktydigt med spel, som kryptovaluta, som är så flyktigt att du kan tredubbla din investering eller förlora hälften av det i en månad eller två.

Så, vad är budskapet här? Om du har en hel del år innan du går i pension, vill du dina pengar i något ganska aggressiv som har riktigt bra genomsnittlig årlig avkastning, men kanske har några enskilda år som verkligen grov.  Om du inte behöver pengarna snart, inte de enskilda dåliga år egentligen ingen roll för dig – i själva verket, de är lite av en välsignelse för dig eftersom det är billigare att köpa in en investering när marknaden är nere.

När du börjar komma nära pension och faktiskt i pension, de enskilda år börjar bli mycket viktigare. Om du inte har en mycket stor mängd i din pension konto, kan du inte råd med en av de stora ner år som är något sannolikt att så småningom hända med en offensiv satsning. Om det händer, du kommer att vara tillbaka i arbetslivet.

Lösningen är då att vara aggressiv med din pension investeringar när man är ung och sedan, när du närmar dig pension, flytta dina investeringar till mindre aggressiva och mindre flyktiga investeringar som du kan lita på mer.

Det bästa sättet att börja förstå vad ett mål-date indexfond gör är att titta på en del människor som är på väg mot pension.

Angie är 25 år gammal. Hon är inte för avsikt att gå i pension i 40 år. Eftersom hennes pension är så långt borta, kan hon ha råd en hel del risk i hennes pensionssparande. Hon har råd att investera i saker som har en ganska bra genomsnittlig årlig avkastning som är ihopkopplade med risk för enorma förluster. Hon kan sätta sina pengar i Index och / Vanguard Total aktiemarknaden eller Vanguard Small-Cap Value Index Fund. Hennes mål är att bygga så mycket värde som hon kan under de kommande 40 åren och jagar en hög genomsnittlig årlig avkastning är det bästa sättet att göra det.

Brad är 45 år gammal. Han är inte för avsikt att gå i pension i 20 år. Han förmodligen fortfarande kommer att vara ganska aggressiv, men tanken på att gå mindre volatil kan börja poppar upp i huvudet. Han vill fortfarande en mycket hög genomsnittlig årlig avkastning, men det kommer en punkt snart var han behöver göra några ändringar.

Connor är 60 år gammal. Han funderar på att gå i pension inom fem år. Han har nästan tillräckligt för att gå i pension i hans pensionssparande. Vid det här laget, han verkligen inte har råd att ha allt i en offensiv satsning som kan falla 40% av sitt värde. Så kan han lämna en del av den i lager, men resten kan flyttas till obligationer. Hans genomsnittliga årliga avkastningen kan vara lägre, men han inte längre att riskera att förlora 40% av hela hans pensionssparande.

Dana är 70 år gammal. Om hennes pensionssparande fortsätter att växa i en långsam och stabilt sätt, återvänder bara några procent per år, men inte förlora en massa värde under ett visst år, kommer hon att bli bra. Hon vill förmodligen vara mestadels i Vanguard Totalt Bond Market Index och kanske till och med har en del i en penningmarknadsfond (besläktad med ett sparkonto med mycket liten risk).

Som ni kan se från dessa berättelser, när man blir äldre och närmare pension, gör det mycket vettigt att gradvis flytta dina investeringar från mycket aggressiva investeringar till mer konservativa sådana. Frågan är dock hur vet man när man ska börja göra dessa övergångar? Dessutom kommer du ihåg att göra det, och att göra det rätt? De är inte enkla frågor för individer spara till pensionen. Det är inte helt klart när man gör detta eller hur man gör detta, och många individer kommer inte att sätta i forskning och tid att göra det. Folk vill bara lägga undan pengarna och sedan har pengar när det är dags att gå i pension.

Det är där mål pensionsfonder komma in. De gör detta automatiskt.

Låt oss titta tillbaka på 25-åriga Angie. Hon syftar till att gå i pension i cirka 40 år. Så teoretiskt, hon vill välja en ganska offensiv satsning för att sätta sina pensionssparande i. Men när hon är i hennes sena forties eller början av femtiotalet, kanske hon vill börja långsamt göra saker mer konservativ, och det blir ännu mer sant som hon når pensionsåldern och sedan går i pension. Hon vill inte en otäck chock när hon är gammal.

Det är vad ett mål pensionsfond gör automatiskt. Om Angie är 25, hon kommer att gå i pension någon gång runt 2060, så hon kan köpa in ett mål pension 2060 fond med sina pensionssparande. Just nu kommer det målet pensionsfond vara riktigt aggressiv, men som decennier passerar och 2040-talet kommer, det kommer att sakta bli mindre aggressiva, och i 2050-talet, blir det ännu mindre. Det skär ut volatiliteten i utbyte mot en lägre genomsnittlig årlig avkastning som det blir närmare sitt mål hittills.

Hur gör den det? Ett mål pensionsfond bara består av ett gäng olika fonder, och eftersom tiden går, människor hanterar målet pensionsfond sakta pengar ur en del av medlen inne i den och flytta den till andra fonder.

Så, till exempel, ett mål pension 2060 fond kan idag bestå av 50% VSIAX och 50% VTSMX – med andra ord, det är verkligen aggressiv, helt investerat i aktier, och en del av dessa bestånd är små företag som antingen kommer att växa som gangbusters (stor avkastning) eller flamma ut (stora förluster). Det är okej för nu – volatilitet är helt bra när du är så långt från pension. Vad du vill ha är en stor genomsnittlig årlig avkastning under de kommande 25 åren eller så.

Men någon gång på vägen, förmodligen i mitten av 2040-talet, att fonden kommer att börja bli mindre aggressiva. Pengarna i fonden kommer att flyttas av fondförvaltare i saker som obligationsfonder eller fastigheter, saker som inte har fullt så hög för en genomsnittlig årlig avkastning, men kommer inte att se års stora förluster, heller.

Vid tiden 2060 rullar runt, kommer alla pengar i denna fond vara ganska säkert saker, vilket innebär att du kan lita på denna fond för att vara stabil i pension.

Det är vad en pensionsfond gör: Det består av ett gäng olika investeringar som gradvis flyttas från mycket aggressiva saker att mindre aggressiva saker som måldatum närmar sig. När ”target” år är många, många år i framtiden, kommer fonden att bli riktigt aggressiva och verkligen flyktiga, siktar på stora avkastning under de kommande två decennierna på bekostnad av några riktigt tuffa enskilda år. Som ”mål” år blir närmare och närmare, blir fonden mindre och mindre aggressiva och mindre flyktiga, bli något du kan lita på.

Det är därför, för människor som egentligen inte är inblandade i hanteringen av nyanserna i sina egna pensionssparande, är ett mål pensionsfond med ett mål år ganska nära sin pensionering år ett riktigt solid val. Det hanterar just att gradvis övergång för dig utan att du behöver lyfta ett finger.

Lycka till!

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Det bästa sättet att spendera ditt pensionssparande

Hur mycket ska du ut från ditt pensionskonton?

Om du tror att spara till pensionen är svårt, vänta tills det blir dags att spendera det. När du arbetar och lämnar bidrag till en pensionsplan, är det ganska enkelt. Du öppnar en pension konto, bidrar till den regelbundet, och ger dig iväg. Om du har turen att ha ett företag som sponsras planen, du gör dina insättningar på kontot via löneavdrag.

Oh säker, måste du faktiskt registrera dig för pensionsplan. Och du kommer att behöva fatta beslut om några saker, men det är ganska lätt. När du öppnar konto, kommer du namnge en mottagare som kommer att ärva de tillgångar om något händer dig. Därefter måste du bestämma hur mycket att bidra till kontot. Jag skulle föreslå att du tar minst 10% av din bruttolön, men något är bättre än ingenting. Om du har riktigt tur, kommer ditt företag matchar din avgifts som är gratis pengar! Se till att du bidrar åtminstone tillräckligt för att få den fulla företaget match. Slutligen måste du fatta beslut om hur ditt konto investeras. Ofta när just har börjat, är ett måldatum fond ett bra val.

Spendera ditt pensionssparande

Det är allt! Ganska enkelt. Under din arbetsår, kommer du knappast att märka pension konto. Men pojken ska man börja uppmärksamma det när det gäller att spendera dem. Att gå från att leva på en vanlig lön att leva från din pensionsfonder är ofta svårare än att spara dem. På senare tid jag diskuterade hur vi ser en trend av äldre kunder som håller på en stor hög med pengar och underutnyttjandet i sin pensionering år. Jag tror att den perfekta pensionsplan avslutas med ett studsade check till begravningen hemma. Skojar bara. Ungefär.

När du ser att ersätta din lön, måste du överväga dina resurser och börja utveckla en handlingsplan. Vanligtvis kommer det att finnas Social Security intäkter och kanske en pension. Resten av kassaflödet du behöver för att finansiera din livsstil måste komma från ditt sparande. Förhoppningsvis har du några besparingar-kanske efter skatt pengar du fick när du bantat och sålt din gotländska hem. Du kanske har en IRA eller 401 (k) eller 403 (b) från dina arbetsår. Kanske har du en Roth IRA. Fler och fler människor gör.

Vilka pensionskonton att dra sig ur First

Frågan blir då: ”Vad är det bästa sättet att ta pengar ur mina konton?” Svaret, som de flesta svaren i finansiell planering världen, ”Det beror på.” I ovanstående scenario, har vår fiktiva pensionerade par tre hinkar pengar att välja ifrån. De har sin efter skatt pengar från försäljningen av huset. Dessa pengar har redan beskattats vid något tillfälle, och varje kassaflöde som kommer från denna hink är inte skattepliktig igen, med undantag för räntor, utdelningar och kapitalvinster investeringar genererar. Vår par har också en hink med skattefri uppskjuten pengar, som kommer från deras IRA, 401 (k) eller andra pensionskonton. Varje kassaflöde kommer ut av dessa konton kommer att beskattas som vanlig inkomst. Slutligen har de ett par Roth IRA-konton de finansierade under åren som ledde fram till pension. Detta ger dem en hink med skattefria pengar.

Genom att hantera som hink du pengar på att finansiera ditt kassaflöde behov, du kan till viss del styr de skattemässiga konsekvenserna av din pension . Till exempel kanske du vill ta distributioner från din efter skatt hink först. Några pengar tas från detta konto är inte skattepliktiga, med undantag för skatt som kan bero på räntor, utdelningar och kapitalvinster. Men det är i allmänhet OK eftersom kapital skattesatser är lägre än vanliga inkomstskatten. Och beroende på din skatteklass, kan de vara skattefria.

Om du tar distributioner från din pension konto är dessa medel anses vanlig inkomst. Övervaka hur mycket du tar, och om du närmar flytta till en högre skatteklass och fortfarande behöver kassaflöde, kan du ta några distributioner från skattefria högen, dina Roth konton.

Kom ihåg, exemplet ovan är just det-ett exempel. Det är inte en rekommendation. Vi rekommenderar dock att alla över sin individuella situation genom att göra några skatteplanering. Att ha en utdelningsplan på plats kan hjälpa dig att få kassaflödet du behöver när minska skatte tugga på de värdefulla pension dollar.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Grunden för att bygga en solid Retirement

Grunden för att bygga en solid Retirement

Om du någonsin har byggt ett hus, du vet att det är lätt att fastna i detaljerna: ljus, apparater, golvbeläggningar och ytbehandlingar. Besluta om alla dessa saker kan vara ansträngande. Planering pension kan känna sig lite sådär. Men precis som att bygga ett hus i pension skapar rätt foundation bestående värde.

Att ha tillräckliga inkomster i pension

Alla behöver intäkter. För de flesta pensionärer folk kommer att intäkterna från en kombination av sociala förmåner och personliga besparingar. Vissa grupper också njuta gammaldags pensioner, men de blir sällsynta. Lärare, järnvägsarbetare och många statligt anställda (lokala, statliga och federala) några av de få grupper som fortfarande har pensionsförmåner.

Nyckeln till inkomst framgång samordnar månatliga utgifter med månadsinkomst. I många hem, personliga besparingar omfattar både före och efter skatt dollar. Att välja ett uttag för att minimera skatter kan göra en stor skillnad, i likhet med möjlighet att justera för att ändra omständigheter. Två icke-traditionella produkter blir allt populärare.

Uppskjuten livränta kan användas för att säkerställa framtida intäkter. En engångsbidrag i dag lovar regelbunden inkomst för senare år, upp till 85 eller 90 års ålder. Med en av dessa specialiserade försäkringsprodukter, kommer du inte överleva dina pengar.

Omvänd inteckningar kan också användas för att komplettera inkomster. Granskning har pressat många av de kostnader och nackdelar från dessa lån, och de kan med framgång användas för att utnyttja hem kapital för bättre ändamål. Var försiktig med aggressiva säljteknik, och närmar din vanliga inteckning professionell hjälp.

Pensionsplan distributioner

Även pensioner är mindre vanliga, andra typer av pensionsplaner är riklig: vinstdelning, 401 (k) planer, skatte skyddade livränta (453 planer), uppskjutna ersättningar (457 planer) och individuella pensionskonton (IRAS) överflöd. Dessutom både förenklade anställdas pensioner (SEP) och enkla (besparingar incitament skatteplan för anställda) planer är IRA-baserade pensionsplaner.

De flesta planer ge en enda stor pension betalning som kräver särskild uppmärksamhet. För det första kan typisk fördelning vara större än någon annan finansiell transaktion och är en skrämmande belopp för många pensionärer. För det andra står någon del inte rullade in en IRA både federala och delstatliga inkomstskatter.

Tredje, olika IRA rollover alternativ kan införa höga avgifter, begränsningar investeringar och / eller överlämnande avgifter. Vissa arbetsgivare tillåter pensionärer att stanna kvar i en arbetsgivare plan. Om planen avgifter är låga och det finns tillräckliga kvalitet investeringsalternativ, kan detta vara ett bra val för kunniga investerare. Däremot kan andra dra nytta av professionell hjälp och bredare val.

Rätt mängd Risk

Människor lever nu i årtionden i pension, och att vara alltför konservativ är precis lika farlig som alltför riskabelt. Se tillbaka till 1988. Hur mycket var en ny bil då? Hur mycket var en månads hyra eller hus betalning? Vad gör dessa saker kostar i dag? Vad kommer de att kosta 2048?

Pensionsavgångar idag står inför en 30-årig pension horisonten. Om pensionärer investera en ny bil till ett värde av pengar idag, återstår det att köpa en ny bil i 2038 eller 2048. Det är den nya investeringen utmaningen. Konservativa investera-obligationer, bankcertifikat (CD), fasta livränta-förmodligen inte kommer att hålla jämna steg med den ökande priset på bostäder eller bilar.

En långsiktig diversifierad portfölj av blue chip-aktier och obligationer ger den bästa chansen att hålla upp.

Fastighetsplanering

Alla vet att du bör ha grundläggande egendom planeringsdokument – en vilja, fullmakter och kanske flytta på döden ägande för bankkonton eller fastigheter. Mottagarländerna beteckningar förbises ofta, men är av avgörande betydelse i dag. IRAS, andra pensionskonton och försäkringar all överlåtelse enligt den senaste beteckning mottagaren. Det finns ingen gemensamt ägande och en vilja eller tillit kommer ingen roll.

IRA överrullningar och livränta konton kan införa en betydande skatteskulden på mottagarna. Inte utse en mottagare skapar en egendom fråga och uppmaningar accelererade skattepliktig distribution från IRA eller livränta konton. Gör medvetna val om vem som får vad och hur.

Rätt egendom planering kan minimera skatter och maximera gåvor till familjen eller välgörenhet. Ta dig tid att få ordning på detta.

Vikten av flexibilitet och enkelhet

Med dagens långa pension tidshorisont, det är en äkta misstag att begränsa flexibiliteten. Produkter som ställer betydande överlämnande avgifter eller lås i serie betalningar är problematiska. Omständigheterna förändras och du vill ändra dem.

Många av oss har alltför många konton. Det finns gamla 401 (k) står för jobb vi lämnade år sedan. Det finns bankkonton där vi brukade bo och onlinekonton som verkade som en bra idé vid något tillfälle. Detta skapar en absurd mängd onödigt pappersarbete och samordning. Eliminera små innehav också. Det kan vara kul att äga aktier i Disney, Harley Davidson eller Facebook, men för de flesta av oss, dessa innehav är små i förhållande till vår totala portfölj. Kul kanske, men improduktiv och ineffektiva. Dags att förenkla livet och blir värre.

Att ta sig tid att granska din pension inkomster strömmar, fördel strategier och investerings- och fastighetsplaner gör att du kan skapa en solid grund att bygga en pension du kan lita på och njuta av.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Hur man skapar en effektiv Resultat Retirement Strategy

 Hur man skapar en effektiv Resultat Retirement Strategy

Den första regeln för pensionsinkomster planering är: Kör aldrig slut på pengar. Den andra regeln är: Aldrig glömma den första. En observant läsare kommer att notera att det inte finns någon konflikt mellan reglerna.

Men det finns gott om konflikt mellan behovet av säkerhet och behovet av tillväxt säkrings inflation under hela löptiden pensionär. Eftersom inflation och räntor så nära följa varandra, kommer en säker noll-risk investeringsportfölj stadigt urholka värdet av boet ägg under hela löptiden i portföljen, även med mycket blygsamma uttag. Vi kan alla utom garantera att nollrisk portföljer inte kommer att uppfylla alla rimliga ekonomiska mål.

Å andra sidan, har en aktie bara portfölj hög förväntad avkastning, men kommer med en volatilitet som riskerar själv likvidation om uttag fortsatte under ner marknader.

Lämplig strategi balanserar de två motstridiga krav.

Vi kommer att utforma en portfölj som ska balansera kraven från liberala inkomster med tillräcklig likviditet för att klara ner marknader. Vi kan börja med att dela upp portföljen i två delar med specifika mål för varje:

  • Den största möjliga diversifiering minskar flyktigheten hos kapitaldelen till sin lägsta praktiska gränsen samtidigt som den långsiktiga tillväxten nödvändigt att säkra inflation, och uppfyller den totala avkastningen nödvändigt att uttag fond.
  • Rollen av ränte är att ge en värdemätare för att finansiera utdelningar och minska den totala portföljen volatilitet. Den ränteportföljen är utformad för att vara nära penningmarknaden volatilitet snarare än att försöka att sträcka på avkastning genom att öka varaktigheten och / eller sänka kreditkvalitet. Inkomster produktion är inte ett primärt mål.

Total Return investera

Båda delarna av portföljen bidra till målet att generera en liberal hållbart uttag under långa tidsperioder. Lägg märke till att vi uttryckligen inte investerar för att få inkomst; snarare vi investerar för total avkastning.

Dina morföräldrar investerat för att få inkomst och proppfull sina portföljer fulla av utdelning aktier, preferensaktier, konvertibler och fler generiska obligationer. Mantrat var att leva på inkomster och aldrig invadera huvudman. De utvalda enskilda värdepapper baserat på deras stora feta saftiga avkastning. Det låter som en rimlig strategi, men allt de fick var en portfölj med lägre avkastning och högre risk än nödvändigt.

Vid den tiden visste ingen bättre, så att vi kan förlåta dem. De gjorde det bästa de kunde under rådande kunskap. Dessutom utdelning och ränta var mycket högre i din farfars tid än de är i dag. Så medan långt ifrån perfekt, arbetade strategi efter ett sätt.

Idag finns det ett mycket bättre sätt att tänka på att investera. Hela syftet med modern finansiell teori är att ändra fokus från enskilda val säkerhet tillgångsallokering och portföljkonstruktion, och koncentrera sig på total avkastning snarare än inkomster. Om portföljen måste göra distributioner av någon anledning, till exempel att stödja livsstil under pension, kan vi välja och vraka mellan tillgångsklasser för att raka av aktier som är lämpligt.

Den totala avkastningen Investment Approach

Totalavkastning investera överger de konstgjorda definitionerna av inkomster och kapital vilket ledde till ett stort antal redovisnings- och investerings dilemman. Den producerar portfölj lösningar som är betydligt mer optimal än den gamla inkomstgenerering protokollet. Distributioner finansieras opportunistiskt från någon del av portföljen utan hänsyn till redovisnings inkomster, utdelningar eller ränta, vinster eller förluster; vi kan karakterisera fördelningarna som “syntetiska utdelning.”

Den totala avkastningen investeringsinriktning är allmänt accepterat av akademisk litteratur och institutionella bästa praxis. Det krävs av Uniform Prudent Investment Act (UPIA), Employee pensionsinkomster Security Act (ERISA), sedvanerätt och förordningar. De olika lagar och regler har allt förändrats över tiden för att införliva modern finansiell teori, inklusive idén att investera för att få inkomst är olämpligt placeringspolicy.

Fortfarande finns det alltid de som inte får ordet. Alltför många enskilda investerare, särskilt pensionärer eller de som behöver regelbundna distributioner för att stödja deras livsstil är fortfarande fast i morfars investeringspolicy. Med tanke på ett val mellan en investering med en 4% utdelning och en förväntad tillväxt 2% eller 8% förväntad avkastning, men ingen utdelning skulle många välja den investerings utdelning och de kan argumentera mot alla tillgängliga bevis för att deras portfölj är “säkrare .” Det är bevisligen inte så.

Tyvärr, i en låg ränta miljö, är efterfrågan på inkomstbringande produkter hög. Fondbolag och chefer rusar för att få inkomst lösningar på marknaden i ett försök att maximera sina egna avkastning. Utdelningsstrategier är älsklingar av försäljare, alltid redo att “skjuta dem hur de luta.” Och är pressen full av artiklar om hur man ersätta förlorad ränteintäkter i ett noll avkastning världen. Inget av detta tjänar investerarna väl.

Så, hur kan en investerare generera en ström av uttag för att stödja hans livsstil behov från en totalavkastning portfölj?

Ett exempel

Börja med att välja ett hållbart uttag takt. De flesta bedömare tror att en hastighet av 4% är hållbar och ger en portfölj att växa med tiden.

Gör en topp allokering nivå tillgång på 40% till kortsiktiga, hög kvalitet obligationer, och den balans som en diversifierad global aktieportfölj på kanske 10 till 12 tillgångsklasser.

Cash för distributioner kan genereras dynamiskt som situationen kräver. I en ned marknaden, kunde 40% allokering till obligationer stödja fördelningar för 10 år innan alla flyktiga (eget kapital) tillgångar skulle behöva avvecklas. I en bra period när aktietillgångar har uppskattat, kan utdelningar göras genom att raka av aktier, och sedan använda eventuellt överskott att åter balans tillbaka till 40% / 60% bond / eget modell.

Omfördelning inom aktie klasser kommer stegvis förbättra prestanda på lång sikt genom att genomdriva en disciplin för att sälja hög och köpa lågt och prestanda mellan de olika klasserna varierar.

Vissa riskaverta investerare kan välja att inte balansera mellan aktier och obligationer under ner aktiemarknaderna om de föredrar att hålla sina säkra tillgångar intakt. Även om detta skyddar framtida utdelningar i händelse av en utdragen ner aktiemarknaden, kommer det till priset av alternativkostnader. Men vi inser att sova bra är en legitim oro. Investerare kommer att behöva bestämma deras preferenser för omfördelning mellan säkra och riskfyllda tillgångar som ett led i sin placeringsinriktning.

Poängen

En total avkastning investeringspolicy kommer att uppnå högre avkastning med lägre risk än en mindre optimal utdelning eller inkomst policy. Detta leder till högre distributionspotential och ökade terminal värden och samtidigt minska sannolikheten av portföljen att ta slut av medel. Investerare har mycket att vinna genom att acceptera den totala avkastningen investeringspolicy.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

5 inkomstkällor för din pension

5 inkomstkällor för din pension

Efter en livstid av arbete och sparande, är pension ljuset i slutet av tunneln. De flesta av oss föreställa det som en tid av vila och avkoppling, där vi njuta frukterna av vårt arbete. Vi ser framför oss en stadig inkomstkälla utan att behöva gå till jobbet varje dag.

Det är en stor vision, men generera inkomster utan att gå till jobbet brukar vara en skumma koncept under våra arbetsår. Vi vet vad vi vill, men är inte helt säker på hur det kommer att hända. Så, hur exakt kommer du förvandla din bo ägg i en stadig ström av kontanter under din pension år? Dessa konkreta strategier kan hjälpa.

1. Omedelbar Livräntor

Köpa ett nuvärde är ett enkelt sätt att konvertera en klumpsumma i en pågående inkomstström som du inte kan överleva. Pensionärer tar ofta de pengar de sparat ihop under sina arbetsår och använda den för att köpa en omedelbar livränta kontrakt eftersom inkomstström startar omedelbart, är förutsägbar och är opåverkad av fallande aktiekurser eller sjunkande räntor.

I utbyte mot kassaflödet och säkerhet, accepterar en omedelbar livränta köpare att inkomststöd aldrig kommer att öka. Ju större oro för de flesta nuvärde köpare är att när du köper en, kan du inte ändra dig. Din huvudsakliga är låst i evighet, och när din död, håller försäkringsbolaget saldot på kontot.

Livränta är komplicerade produkter som kommer i en mängd olika former. Innan du rusa ut och köpa en, gör dina läxor.

2. Strategiska Systematiska Uttag

Även om du har miljontals dollar som sitter på ditt bankkonto, ta ut allt på en gång och fyllning den i din madrass är inte en strategisk metod för att maximera och skydda din inkomstström. Oavsett storleken på din bo ägg, ta ut endast den summa pengar som du behöver och låta resten fortsätta att arbeta för dig är det smart strategi. Räkna ut ditt kassaflöde behov och ta ut endast den summa pengar på en regelbunden basis är kärnan i en systematisk tillbakadragande strategi. Visst, ta ut samma summa pengar varje vecka eller månad kan också kategoriseras som en systematisk, men om du inte matchar dina uttag till dina behov, visst är det inte strategiskt.

Ett eller annat sätt, de flesta människor genomföra ett systematiskt tillbakadragande program, likvidera sina tillgångar över tiden. Aktieinnehav, såsom fonder och aktier i 401 (k) planer ofta de största pooler av pengar utnyttjas på detta sätt, men obligationer, bankkonton och andra tillgångar alla bör övervägas. En korrekt genomfört drawdown strategi kan bidra till att din inkomstström varar så länge du behöver det.

”För pensionärer som drar pension pengar ur traditionella IRAS (ej Roth IRAS), 401 (k) s och 403 (b) s, är ‘rätt uttagsbeloppet’ inte deras beslut – snarare bestäms av RMD ( minimi distribution) med början vid ålder 70½ ”, säger Craig Israelsen, Ph.D., formgivare av 7Twelve Portfolio i Springville, Utah. ”I allmänhet kräver RMD mindre uttag under de första fem till sex år (ungefär genom ålder 76). Efter det kommer den årliga RMD-baserade uttag vara betydligt större för resten av pensionär liv.”

3. laddered Bonds

Bond stegar skapas genom köp av flera obligationer som förfaller vid förskjutna mellanrum. Denna struktur ger konsekvent avkastning, låg risk för förlust och skydd mot samtals risk, eftersom de förskjutna löptid eliminera risken för alla obligationer kallas samtidigt. Obligationer gör i allmänhet räntebetalningar två gånger per år, så en sex-obligationsportfölj skulle generera en stadig månatliga kassaflöde. Eftersom räntan betalas av obligationerna är låst vid tidpunkten för köpet, de periodiska räntebetalningar är förutsägbara och oföränderliga.

När varje obligation förfaller, är en annan köpt, och stegen förlängs som datum för den nya inköps mognad inträffar ytterligare i framtiden än det datum då de andra obligationer i portföljen mognad. Mångfalden av obligationer tillgängliga på marknaden ger stor flexibilitet i att skapa en obligation stege som frågor av varierande kreditkvalitet kan användas för att konstruera portföljen.

”Individuella obligationer – laddered mellan olika sektorer, tillgångsslag och tidsperioder – kan ge en garanterad avkastning av kapital (baserat på lönsamheten i det emitterande bolaget) och en konkurrenskraftig ränta”, säger Dave Anthony, GFP ®, VD och portföljförvaltare , Anthony Capital, LLC, i Broomfield, Colorado. ”jag hade nyligen en kund som när presenteras med denna strategi, bestämde sig för att ta sitt företags $ 378k klumpsumma pensions buy-out erbjudande och köpa 50 olika individuella obligationer, från 50 olika företag , utan att riskera mer än 2% i ett och samma företag, utspridda över de kommande sju åren. Hennes kassaflöde Utbytet var 6% per år, mer än hennes pension eller en enskild livränta.”

4. laddered Certifikat Deposit

Konstruktionen av en bankcertifikat (CD) stege speglar den teknik för att bygga en bindning stege. Flera skivor med varierande löptider köps, där varje CD förfaller senare än sin föregångare. Till exempel kan en CD mogna i sex månader, med nästa förfaller ett år och nästa förfall 18 månader. Eftersom varje CD mognar, en ny inköpt och stegen förlängs som datum för den nya inköps mognad inträffar ytterligare i framtiden än det datum då de tidigare köpta skivor mognad.

Denna strategi är mer konservativ än den laddered bond strategi eftersom CD-skivor säljs via banker och försäkrad av Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC). CD stegar används ofta för kortsiktiga inkomster behov, men kan användas för långsiktiga behov om räntorna är attraktiva och ger den önskade nivån av inkomsten.

Räntan på CD-skivor är endast betalas ut när skivorna nå mognad så korrekt strukturering av stegen är det viktigt att se till att förfallotidsammanfaller med inkomst behov. Observera att vissa cd-skivor har en automatisk återinvestering funktion som kan hindra dig från att ta emot investeringen intäkter. Se till att alla skivor du använder för att generera en pension inkomstström inkluderar inte den här funktionen.

5. Avrundning ut Mix

För många människor, inte pension finansiering förlitar sig på en enda inkomstkälla. Istället kommer deras kassaflöde från en kombination av källor, vilket kan innefatta en pension, sociala förmåner, ett arv, fastigheter eller andra inkomstbringande investeringar. Att ha flera inkomstkällor – inklusive en portfölj strukturerad att inkludera en omedelbar livränta, ett systematiskt tillbakadragande program, en obligation stege, en CD stege eller en kombination av dessa investeringar – kan bidra till att skydda din inkomst i händelse av att räntorna faller eller en av dina investeringar ger avkastning som är mindre än vad du förväntas få.

Poängen

En stadig inkomstkälla under pensioneringen är möjligt, men det tar planering. Spara flitigt, investera samvetsgrant och bestämma den bästa utbetalnings alternativet för dig när det är dags att dra ner dina pengar.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.