Hur Bucket budgetering kan Turbocharge din motivation för att spara

Hur Bucket budgetering kan Turbocharge din motivation för att spara

I vad som blivit en sorgligt konsekvent tradition, en färsk Bankrate undersökning visade att 61% av amerikanerna inte skulle kunna täcka en $ 1000 oplanerad bekostnad.

Arbetslösheten är för närvarande ganska låg i ett historiskt perspektiv, så problemet är inte att människor inte kan tjäna pengar. Det är mer troligt att för en rad olika skäl, de flesta människor inte spara tillräckligt för varje lönecheck för att upprätta en lämplig katastroffond. Så är fallet med hjälp av en budget för att kickstart goda besparingar vanor är viktigare än någonsin.

Det finns ett antal bra budgetering strategier där ute. Zero sum budgetering och proportionell budgetering är två bra val, men det finns mindre skrämmande alternativ också.

Jag vill täcka en särskilt intressant strategi som inte får mycket uppmärksamhet. Den heter ”Bucket budgetering”, och det kan vara ett kraftfullt verktyg för dem av oss som bara inte tycks kunna hjälpa oss från att plundra våra besparingar för icke-väsentliga inköp eller låna från en kategori för att tillbringa i en annan.

Hur man genomför Bucket budgetering

Bucket budgetering handlar om att använda flera underkonton att avsätta pengar för specifika besparingar mål. Så om du inte redan har gjort, måste du först ställa in en online-bankkonto. Detta kan göras med traditionella tegel och murbruk bank, eller med en separat nätbank.

Jag rekommenderar att du använder en online bank som har ett rykte om att göra det enkelt att ställa in flera sparkonton. Även om du kan ställa in flera konton med en tegel och murbruk bank, enligt min erfarenhet är det i allmänhet obekvämt och det kommer att finnas mer avgifter inblandade.

Jag gillar Ally Bank för detta ändamål, men det finns gott om bra alternativ. Som en bonus, många online banker erbjuder mycket högre räntor än traditionella banker.

Oavsett vilken väg du går, kommer du att dela upp alla dina besparingar i separata, klart definierade kategorier. Målet är att se till att varje dollar har ett syfte.

Till exempel, efter att deponera en check $ 1200, kan du lämna $ 200 i ditt lönekonto och sedan fördela resten av pengarna i följande underkonton:

  • fond Emergency: $ 200
  • Kommande gas och elektriska räkningar: $ 150
  • Wedding fond: $ 200
  • Nytt tak: $ 250
  • Semester: $ 150
  • Låtsaspengar: $ 50

Om du får din lönecheckar via direkt insättning, kan du göra det så att dina pengar automatiskt delas upp i olika underkonton med varje insättning. Om du sätter in dina kontroller manuellt vid en bankomat, är det lite svårare att automatisera, men inte mycket. Allt du behöver göra är att logga in på ditt konto och skapa en återkommande överföring. Till exempel, om du får betalt på den första i varje månad, kan du ställa in en överföring för tredje i varje månad som fördelar specifika summor pengar på dina olika underkonton.

(Obs! När avsätta en fysisk kontroll i en ATM, måste du vänta på checken att rensa och sedan flytta pengar runt manuellt via ditt online-konto.)

Med banker som Ally, det finns ingen gräns för hur många underkonton du kan göra. Om du vill få hyper-specifik, gå för det. Det finns ingen skam i att ha ett konto som kallas ”fonden för att få mina däck roteras i sex månader eftersom jag vet det behöver få gjort, men jag glömmer alltid.”

Hur Bucket budgetering kan hjälpa

Som American Bankers Association kommunikationsdirektör Carol Kaplan berättade Ally , ”Forskning har visat att när människor skapar konton med ett syfte, är de mer benägna att nå sina mål.” Psykologiskt bara är det vettigt. Vilket konto du är mer sannolikt att plundra om du känner den spontana lust att köpa en ny video game?

a) generiska sparkonto med $ 3000 i det
b) ett underkonto med $ 200 i det om att rotera dina däck

Jag satsar på alternativ A. Genom att separera dina pengar, bör du vara mindre benägna att spendera lättsinnigt och mer benägna att säga på rätt spår med dina mål.

Som en mycket visuell person, tilltalar denna strategi för mig. Jag skulle vara mycket tveksam till att röra min bilreparationer fond för något annat än det avsedda ändamålet. Precis innan du drar ut pengarna, jag tror att jag skulle kunna tänka mig strandsatta på sidan av vägen, rasande att jag köpte ”Madden 2019” i stället för att få mina däck roteras.

Jag gillar också idén med skopan budgetering för sin förmåga att motivera. Spara utan ett mål i åtanke kan vara en slit. Det påminner mig om hur många människor ser rutin dag till dag motion slit. Men när samma människor får specifikt om sina mål, kan resultaten vara dramatisk. Ser längre än hur mycket arbete människor sätta på att få i form för sitt bröllop om du vill se hur motivera ett konkret mål kan vara.

Samma principer gäller för att spara pengar. Till exempel, om du har alltid drömt om att ta en resa till Nya Zeeland, skulle det vara mycket motiverande att titta på din ”Nya Zeeland semester Fund” växa varje månad. Jag skulle satsa det skulle vara mycket mer motiverande och effektivt än att se en generisk besparingar fond växa.

Sammantaget ger skop budgetering dig en känsla av kontroll över många olika aspekter av ditt liv, och det kan ge dig sinnesfrid att veta att allt du behöver tas om hand.

Spara som ett lag

Ett annat snyggt sätt att göra skop budgetering är som en del av en grupp. Det finns online-banker, såsom SmartyPig, som tillåter flera personer för att bidra till samma sparkonton. Alla underkonton kan visas av alla i gruppen, och du kan även sätta upp mål.

Så om du och dina rumskamrater vill göra en cross country road trip nästa år, kan du skapa en fond som kallas ”Road Trip” och ställ in målet på $ 1000, vara klar året därpå. Om du verkligen ville vara metodisk om det, kan du varje ställa in automatiska uttag från din lön så att en del av det går mot fonden.

Denna funktion kan också vara mycket användbar för par som väljer att föra separata ekonomi. Om ett par sparar upp för ett bröllop, semester, eller en handpenning på ett hus, kan de båda separat logga in på SmartyPig att sätta in pengar på just den fond som helst.

Tanken är att genom att automatisera och dela upp, du tar frestelsen och viljestyrka från bordet, två saker som i allmänhet får människor i trubbel när det gäller hantering av pengar.

Summering

Jag gillar att tänka på skop budgetering som pengar förvaltning versionen av den populära organisation boken ”The Life Ändra Magic of städa”. I den boken, är målet att se till att varje objekt som du äger har en plats och ett syfte. När du vet där allt är och varför det är det, livet är mer effektiv och enklare att hantera.

Bucket budgetering kan du göra samma sak med dina pengar, vilket gör det ett bra sätt för dig att få ditt ekonomiska liv i ordning.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Hur man väljer ett kreditkort i fyra steg

Hur man väljer ett kreditkort i fyra steg

Att hitta det bästa kreditkortet för din plånbok är inte alltid lätt. Inte bara bör du fundera på vad du vill ha i ett kort, du måste också tänka på vad din kredit behov.

Här är vad jag menar: Vissa kreditkort är avsedda för människor som försöker bygga sin kredithistorik, medan andra vänder sig till dem med utmärkt kredit redan. Vissa kort erbjuder resor eller cash-back belöningar, medan andra kommer med lägre räntor som kan hjälpa människor att spara pengar eller få ut av skulden.

Dessa faktorer och andra alla spelar in när du handlar för ett kort – men var ska man börja? Denna guide kommer att gå igenom processen att välja ett nytt kreditkort, steg för steg.

Steg 1: Kontrollera din kredit värdering.

Eftersom den typ av kreditkort du kan kvalificera sig för normalt hänger på din totala kredit hälsa, bör kontrollera din kredit värdering vara ditt första steg. För att få en uppskattning av din FICO poäng kan du registrera dig för en kostnadsfri tjänst som CreditKarma eller CreditSesame. Capital One nya CreditWise Tjänsten erbjuder också en gratis uppskattning av din FICO poäng när du registrerar dig för ett gratis konto (du behöver inte vara en kortinnehavare).

Om du är intresserad av information om din faktiska kredit rapport, bör du kolla in AnnualCreditReport.com. Sponsras av den federala regeringen, gör denna webbplats är det möjligt att få en gratis kopia av din kredit rapport från alla tre kreditupplysningsföretag – Experian, Equifax och Transunion – en gång per år.

Om du har bra eller utmärkt kredit, kan du vanligtvis kvalificera sig för nästan alla kreditkort på marknaden. Om din kredit är genomsnittlig eller dålig, kanske du inte kvalificera sig för bästa belöningar kort på marknaden – eller om du gör det, kan du fastnar med högre räntor. Om din kredit värdering är dålig, kan du behöva ansöka om ett kreditkort för dåliga krediter – eller till och med en säker kreditkort. Hursomhelst, hjälper det att veta var du står och vad som väntar innan du ansöker.

Steg 2: Bestäm dina prioriteringar.

Nu när du vet var du står när det gäller din kredit värdering, kan du bestämma om vissa kredit mål. Vill du tjäna resor belöningar eller pengar tillbaka? Överför en balans och betala av skulden? Bygga kredit från början?

Oavsett dina prioriteringar, det finns ett kort – eller ens en handfull kort – utformat just för dina mål. Generellt sett de flesta kreditkort delas in i följande kategorier:

  • Kort som hjälper dig att bygga kredit:  Massor av ”nybörjare” kreditkort finns för att hjälpa människor att bygga sin kredithistorik. Detta inkluderar både oprioriterade kreditkort som sträcker sig en kredit och säkrade kreditkort som kräver en kontant deposition. Student kreditkort kan också hjälpa ungdomar att bygga kredit när de först börjat.
  • Belöningar kreditkort:  belöningar kreditkort låta folk tjänar pengar tillbaka eller poäng på varje inköp som kan lösas in mot flygbolaget miles, hotell punkter eller andra förmåner.
  • Kort med låga räntor:  Låg ränta kreditkort erbjuder generösa räntor som hjälper konsumenter spara pengar om de förväntar sig att utföra en balans på ett stort inköp eller behöver för att betala av skulden. Vissa kreditkort erbjuder även speciella inledande erbjudanden med 0% APR för allt från 12 till 21 månader. Dessa kort låta konsumenterna överföra sina saldon, spara pengar på intresse och potentiellt betala av skulden snabbare.

Steg 3: Ställ frågor och jämföra erbjudanden för att begränsa dina val.

När du vet vilken typ av kreditkort kan fungera bäst, bör du jämföra erbjudanden att hitta den bästa lösningen. Leta efter kort som erbjuder det mesta av vad du letar efter, oavsett om det är en lukrativ bonusprogram, en extremt låg ränta, eller en bra balans överföring erbjudande som kommer att hjälpa dig att spara pengar. Vissa kort kan även erbjuda en bonus värd upp till ett par hundra dollar i rewards-poäng.

Beroende på korttyp du väljer, att ställa rätt frågor kan hjälpa dig att skära ner dina val ytterligare. Här är några frågor du bör ställa beroende på vilken typ kort du är ute efter:

Om du vill bygga kredit:

Att bygga kredit från grunden är inte alltid lätt, men vissa kort gör det möjligt. Student kreditkort, syftar främst till ungdomar, gör det enkelt att bygga en kredit historia med en liten kredit och flexibla villkor. Secured kreditkort, å andra sidan, erbjuder en liten kredit när du lägger ner en kontant deposition som säkerhet. Några frågor att ställa:

  • Har detta kort har en årlig avgift?
  • Behöver jag lägga ner säkerheter? Om så är fallet, hur mycket?
  • Kan jag uppgradera detta kort senare?
  • Vad räntan kommer jag betala?

Om du vill tjäna belöningar:

Belöningar kreditkort erbjuder en rad fördelar som kan bero på kortutgivaren och belöningar själva programmet. De flesta människor registrera dig för belöningar kort att tjäna flygbolaget miles, hotell poäng, flexibelt resande kredit eller pengar tillbaka. Här är några frågor att ställa:

  • Vilken typ av belöningar tjänar jag, och kan jag använda dem? Till exempel kan flygbolaget miles inte vara användbart om du avskyr flyga eller sällan reser.
  • Har detta kort har en årlig avgift? Om så är fallet, är de potentiella belöningar värt avgiften?
  • Hur mycket intresse kommer jag att betala om jag bär en balans?
  • Innebär detta kort kommer med reseförmåner som resa inställda / avbrottsförsäkring, hyra bilförsäkring, eller förlorat bagage ersättning?

Om du vill spara pengar på kreditkort intresse:

Vissa kreditkort erbjuder låga pågående räntor eller speciella erbjudanden som kan hjälpa dig att spara pengar på kort sikt. Vissa kort erbjuder även 0% APR under en begränsad tid. Här är några frågor att ställa när du utforskar dessa alternativ:

  • Innebär detta kort ut en årlig avgift?
  • Vad är min ränta, och hur lång tid tar det sista?
  • Vad min räntan vara efter introduktionserbjudande?
  • Om jag överför en balans, kommer jag att behöva betala en balans överföring avgift?

Steg 4: Välj kortet med den bästa kombinationen av fördelar.

Jämföra erbjudanden och ställa rätt frågor är det bästa sättet att sluta med det perfekta kortet för din plånbok. När du har slutfört den här processen, bör du ha en god uppfattning om vilket kort ger rätt rad fördelar för dina behov och om du kan kvalificera sig.

Slutgiltiga tankar

Rätt kreditkort kan vara mycket användbart oavsett vad din ekonomiska situation ser ut. Oavsett om du vill bygga kredit, överföra en balans och spara pengar på ränta, eller tjäna bara belöningar som pengar tillbaka eller fria resor, kan de bästa kreditkort på marknaden hjälpa.

På samma sätt kan kreditkort utlösa förödelse på din ekonomi om du inte är försiktig. Om du tillbringar mer än du planerat och utföra en balans varje månad, kan du kämpar med intresse kreditkort och skuld för år. Innan du registrerar dig för alla nya kreditkort, se till att du har en plan som kommer att hjälpa dig att maximera fördelarna med kredit utan att lämna dig i skuld.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Gymnasiet Guide to Bilförsäkring

Gymnasiet Guide to Bilförsäkring

Om du har tur nog att köra din egen uppsättning hjul under college, nu är det dags att göra lite läxor på bilförsäkring. Även om dina föräldrar har tagit hand om er politik fram till nu, det är en smart idé att veta vad du behöver för att hålla säker och laglig när du har att få din egen bilförsäkring.

I detta elev guide till bilförsäkring, kommer vi att ta itu med grunderna: Vi ska börja med varför hoppa bilförsäkring är en riktigt (verkligen, verkligen ) dålig idé. Vi kommer också att diskutera om du kan hålla koll på dina föräldrars politik och, om inte, vilken typ av täckning du behöver och hur man sparar så mycket pengar som möjligt.

Varför behöver jag bilförsäkring?

Om du gör betalningar bil eller bara betala för en tank av gas varje vecka, kör bil förmodligen redan verkar dyrt nog. Bilförsäkring lägger till ytterligare en faktura varje månad på toppen av det, och det kan vara frestande att hoppa över den för att spara lite pengar. Gör det inte!

Vi får det: Saker är täta. Men avstå din bilförsäkring är en stor chansning för ett fåtal stora anledningar:

  • Det är förmodligen olagligt i ditt tillstånd att köra utan bilförsäkring. Så om du får dras över och kan inte ge försäkringsbevis, kommer du åtminstone inför en brant böter. Du kan även förlora din licens och din bil.
  • En krasch kan vara mycket kostsamt utan bilförsäkring att täcka dig. Även om du helt enkelt slå ett träd och gå därifrån oskadd, utan försäkring, måste du betala vartenda öre som det tar att reparera din bil eller köpa en ny. Men vad händer om du är skadad – eller du skadar någon annan? Om du har sjukförsäkring, kommer det att täcka dig, men när du är på fel i en krasch som skadar andra, kan du hållas ansvarig för sina sjukvårdskostnader. Du kommer också att vara på kroken för skador på sina fordon också.
  • Bilförsäkring kan ge dig sinnesfrid när du får bakom ratten. I sin tur kan det hjälpa dig att bli en mer lugn, självsäker förare som är på en lägre risk för att hamna i en krasch.

Det är goda nyheter, men: Bilförsäkring behöver inte vara så dyrt – det finns massor av sätt att spara. I själva verket kan du även att kunna hålla koll på dina föräldrars politik. Vi kommer att ta itu med om så är fallet för dig nedan.

Kan jag stanna på mina föräldrars bil försäkring?

Du kan vara angelägna om att satsa din ekonomiska oberoende, men det gör nog bättre att stanna kvar på dina föräldrars bil försäkring så länge du är berättigad (och så länge de är villiga). Det beror på att dina föräldrar förmodligen vara mycket lägre risk förare än du. På grund av detta, kommer det nästan säkert att bli billigare för dem att hålla dig på deras politik än för dig att få ditt eget. Som en bonus kan de sannolikt har råd att betala för högre gränser som skulle innebära bättre täckning om du var i en krasch.

Lyckligtvis finns det ingen magisk ålder där du kommer att sparkas av dina föräldrars Bilförsäkringar. Men om du vill hålla omfattas av sin politik, kommer du antagligen behöver för att hålla följande i åtanke:

  • Ändra inte din primära adress. Även om du är utanför i skolan för det mesta, kommer de flesta försäkringsbolag låter dig hålla koll på dina föräldrars policy om din primära adress är fortfarande med dem.
  • Dina föräldrar ska anges på de viktiga bilrelaterade dokument. De bör vara på titeln av fordonet, inte du. Och om du finansiera en bil, de bör åtminstone anges som delägare.
  • Inte få gifta. Om du väljer att rymma en helg med din college älskling, kan du få sparkas dina föräldrars politik eftersom du inte längre betraktas som en beroende.

Vilken typ av bilförsäkring behöver jag?

Om du inte kan stanna på dina föräldrars politik, inte får alltför bummed. Att få en offert för bilförsäkring kan vara förvirrande, men det behöver inte vara. Vi tar en titt på de vanligaste typerna av bilförsäkring och täcker vad du behöver, varför, och hur mycket.

Ansvar (kroppsskada / Skada på egendom)

Ansvarsförsäkring krävs enligt lag i nästan varje stat. Det omfattar dig när du är på fel i en olycka som skadar någon annan (kroppsskada ansvar), skadar någon annans bil (egendomsskador ansvar), eller båda.

När du får en bil insurance, kommer mängden ansvarsförsäkring som ingår skrivas så här: 25/50/25. Det är hur mycket täckning du har, i tusental, för tre saker: kroppsskada ansvar per person (i det här exemplet, $ 25.000), kroppsskada ansvar per olycka (50000 $), och egendomsskador ansvar ($ 25.000).

Behöver jag det? Absolut. Detta är kärnan i din bilförsäkring och något du inte kan inte kan hoppa. Så hur mycket behöver du?

Varje stat utom New Hampshire kräver en viss minsta mängd ansvarsförsäkring. Här hittar du din statens krav i denna tabell av försäkringen Information Institute (III) . Ditt försäkringsbolag kommer inte att tillåta dig att köpa något mindre än staten minimum.

Däremot har experter rekommenderar inte bara att få den statliga minimibelopp, eftersom det kan slå tillbaka om du hamnar i en dålig krasch. Sjukhusräkningar, trots allt, är notoriskt dyra – och så ersätter någon annans Mercedes.

Även om du inte har en hel del tillgångar att skydda som student, bör du ändå få vad du rimligen har råd över staten minimum. Om det är inte mycket (eller något) annat än hake täckning, se till att välja mer när du uppgraderar, wrangle som välbetalda jobb, eller köpa ett hus.

stora täckning

Omfattande täckning sparkar in om bilen skadas av något annat än en olycka – tänk stormskador, stöld eller skadegörelse. Så om någon krossar ditt bilfönster i en berusad rage efter en stor fotbollsmatch, omfattande tar hand om ersättningskostnader.

Behöver jag det? Kanske. Om din bil är relativt ny, du antagligen kommer att vilja stora täckning – och om du gör bil betalningar, kommer du förmodligen att krävas för att få det. I grund och botten, om din bil är totalt och du kan inte enkelt gå ut och köpa en som liknar, men du vill stora täckning.

Å andra sidan, om du fortfarande kör den gamla clunker dina föräldrar fick dig för din första bil, stora täckning kommer förmodligen att vara overkill. När allt kommer omkring, när du lägger upp priset på täckning och betala din självrisk, kanske du kan få en annan begagnad bil – kanske till och med ett färre miles på vägmätaren.

När du väljer stora täckning, kommer du inte välja en viss mängd av täckning som du gör med ansvar. Istället kommer du välja en självrisk – det är det belopp du ska betala innan din täckning sparkar i Det kan vara så lite som $ 100 eller så mycket som $ 2000.. Om du har en $ 500 avdragsgill och skadorna uppgår till $ 1200, kommer du att betala $ 500 och försäkringsbolaget kommer att täcka $ 700.

En högre självrisk kommer att spara lite pengar på din täckning, men du bör bara välja ett belopp som du bekvämt kan betala.

kollision täckning

Kollision täcker kostnaden för fastställande din bil när du är i ett vrak. (Kom ihåg att skador på egendom ansvar endast täcker dessa kostnader för någon annans bil när du är fel.) Precis som med omfattande, du ska välja en självrisk för kollision täckning. Högre självrisker betyder en lägre hastighet och vice versa.

Behöver jag det? Igen, kanske. Om du har en nyare bil och valde att få stora täckning, kommer du definitivt vill få kollision också. Om du bestämt mot stora täckning eftersom din bil är inte värt mycket längre, kan du förmodligen säkert avstå kollision också.

Oförsäkrade / Underinsured bilist

Oförsäkrade och / eller underförsäkrad bilist täckning är en annan form av ansvarsförsäkring. I det här fallet gäller det när en oförsäkrade eller underinsured föraren begått något fel i en olycka, vilket gör det svårare för dig att få dina krockrelaterade räkningar betalda. Vissa stater kräver denna typ av täckning som du vanligtvis får i en mängd som motsvarar din vanliga politiska ansvar.

Behöver jag det? Ja, om ditt tillstånd kräver det. Även om det inte är fallet, fortfarande rekommenderar vi det.

Sanningen skall fram, det är en av de största dom samtal i bilförsäkring. Men anser att detta: Mer än 12% av förarna i landet inte har bilförsäkring , enligt III. Det kan vara säkert att anta att antalet är högre bland studenter med snäva budgetar. Om du är i en olycka med en av dem, kommer du vara glad att du betalat lite extra för denna täckning.

Medicinsk betalningar / personskadeskydd

Återigen kroppsskada ansvarsförsäkring kärnan i din offert gäller andra när du är på fel i en krasch. Medicinska betalningar eller personskada skydd täckning hjälper täcka dina egna räkningar (eller de av dina passagerare) om du ont i en krasch.

Behöver jag det? Antagligen inte, så länge du är täckt av en god sjukförsäkring plan. Kom ihåg att du oftast kvar på dina föräldrars sjukförsäkring plan tills 26 års ålder, även om du inte är en beroende.

Hur kan jag spara pengar på bilförsäkring?

Många faktorer gå in på vad du betalar för bilförsäkring. Tyvärr en av jättarna är din ålder. När du är under 25 år, ska du normalt betala mer för bilförsäkring eftersom du löper större risk att hamna i en krasch och lämna in en fordran.

Den genomsnittliga årliga kostnaden för bilförsäkring för en 21-årig 2015 var $ 3620, enligt en studie av Value Penguin . Aj. (Om du behöver en anledning att omfamna åldrandet, överväga detta: Detta antal rasar till $ 2078 när du är 30.)

Övriga demografisk information, till exempel om du är en man eller en kvinna, var du bor och om du är singel eller gift kommer också att påverka din kurs. Tyvärr, stads boys: I allmänhet korten staplas högsta mot unga, ensamstående män som bor i tätbefolkade områden.

Du kan inte ändra dessa grunderna, men det finns flera andra sätt du kan krympa din bilförsäkring räkningen. Vi kommer att beskriva några av de nedan.

Rabatter, rabatter och fler rabatter

Auto försäkringsbolag är villiga att slå en hel del pengar på din försäkring skattesats för alla möjliga skäl. Var inte blyg om att be om en fullständig lista, eftersom vissa av dem kanske inte offentliggöras.

Här är några av de enklaste rabatt för dig att dra nytta av som student:

  • Bra studentrabatt: Är du under 25? Är du en heltidsstuderande med ganska bra betyg? Du kommer förmodligen vara berättigad till en god studentrabatt. Kriterier kommer att variera beroende på ditt försäkringsbolag, men oftast behöver du åtminstone en punkt i genomsnitt 3,0 grad. Under vissa omständigheter kan du också kunna kvalificera sig om du är på en ära rulle eller dekanus lista, eller om du har höga standardiserade provresultat.
  • Resident studentrabatt: Kanske du går i skolan långt hemifrån och inte planerar att köra utom när du kommer tillbaka för besök. Ditt försäkringsbolag kommer att ge dig en stor paus för detta, eftersom att köra mindre innebär att det finns mindre chans att du får in en olycka.
  • Säker förare rabatt: Aldrig varit i en olycka? Aldrig fått en biljett? Kriterier kommer att variera från försäkringsbolag till försäkringsbolag, men du kommer förmodligen vara berättigad till en säker förare rabatt.
  • Betala fullt / automatisk betalning rabatt: Om du är villig att betala för sex månader eller ett år av bilförsäkring på framsidan, kan ditt försäkringsbolag ger dig en rabatt. Samma sak gäller om du registrerar dig för automatiska betalningar – bara se till att du hålla koll på egen hand och har gott om pengar på ett konto som ditt försäkringsbolag kan dra.
  • Körskola rabatt: Om det inte redan krävs i ditt tillstånd för att få licens, ta en defensiv körning klass kan innebära en stor rabatt från ditt försäkringsbolag. Ibland tar en sådan klass kan också hålla ditt försäkringsbolag från att höja din kurs när du får en biljett. För att hitta en defensiv körning klass, kolla med din statens uppdelning av motorfordon; de hålls ofta och vanligtvis endast kräver fyra till åtta timmar av din tid.
  • Stöldskydd rabatt: Har din bil har ett larm eller någon annan stöldskydd funktioner, till exempel en elektronisk startspärr? Du kan förmodligen få en rabatt.
  • Säkerhetsutrustning rabatt: Din bil kan komma utrustad med säkerhetsfunktioner såsom krockkuddar, låsningsfria bromsar, varselljus, eller motordrivna säkerhetsbälten. Alla av dem kan innebära att du betalar mindre för bilförsäkring.
  • Tidig signering rabatt: Om du vill köpa bilförsäkring med tillräckligt med tid innan din förfaller aktuella politiska (säg, en månad), kommer vissa försäkringsbolag ger dig en liten rabatt eftersom du inte vänta till sista minuten.
  • Flera politik rabatt: Om du bor utanför campus är hyresgäster försäkring ett klokt drag att skydda dina tillhörigheter. (Om du är en heltidsstuderande under 26 som bor på campus, du förmodligen omfattas av dina föräldrars husägare försäkring.) Gå igenom samma företag för hyresgäster och bilförsäkringar, och du kan nab en rabatt för buntning din politik.
  • Data-tracking rabatt: Vissa försäkringsbolag erbjuder en initial rabatt om du registrerar dig för att använda en liten enhet som spårar dina körvanor. Om enheten registrerar goda körvanor kan du spara ännu mer. Emellertid kan baksidan också vara sant. Till exempel, om progressiva s Snapshot register riskfyllda körsätt, såsom ofta hård inbromsning, din kurs kan gå upp. Var noga med att kontrollera detaljerna i ditt försäkringsbolag program innan du registrerar dig.

Välj din Ride klokt

Kanske du har tuffar i rost hink tillräckligt länge, och du funderar på att uppgradera. Vilken typ av bil du väljer kan ha en stor inverkan på din försäkring priser, så välj klokt.

I allmänhet, någon bil som kan gå riktigt fort kommer att göra din försäkring alls är dyr, så överväga om imponerande dina vänner är verkligen värt att bidraget. Samma sak gäller för lyx turer, om du har tur nog att få pengar för dem.

Hålla sig till fordon såsom familjevänliga sedaner och stadsjeepar kanske inte har en hel del sex appeal, men det kommer att hjälpa till att hålla din bil försäkring så låga som möjligt.

Om du har koll på en viss märke och modell, kan du få en känsla för vad du kan betala genom att kontrollera denna databas på Insure.com.

Gå till en högre självrisk

När du får bilförsäkring, kommer vissa delar av er politik kräver att du väljer en självrisk. Det är ett fint term för vad du kommer att få betala innan din auto försäkringsbolag plockar upp resten av fliken. Till exempel, om du har en $ 500 avdragsgill på kollision täckning och skadan uppgår till $ 3000, måste du betala $ 500 mot dina bilreparationer efter en olycka innan din försäkring sparkar i och täcker de återstående $ 2500.

Du kan välja från ett brett spektrum av självrisker – vanligtvis så lågt som $ 100 eller så mycket som $ 2000 eller ännu mer. Att välja en högre självrisk kommer att innebära en lägre eftersom du accepterar att axla mer av bördan i fall du gör ett påstående.

Det gör högre självrisk ett enkelt sätt att spara pengar på din månatliga premie. Men du bör bara välja en hög självrisk om du har besparingar (antingen din egen, eller kanske ett förskott från Bank of mamma och pappa) för att täcka det rejäl faktura om du behöver efter en krasch. Annars kommer du att klättra för att skrapa ihop dessa medel under en redan stressande situation.

Ge dina hjul vila

När du får en bil insurance, kommer försäkringsgivaren att be dig ungefär hur många miles du kör varje år. Anledningen är enkel: Ju mindre du kör, desto mindre chans bilen kommer att avveckla lindade runt en telefonstolpe.

Några livsstilsval kan hjälpa dig att köra mindre och därmed betala mindre för din bilförsäkring:

  • Vill du gå i skolan i en större stad med ett bra system kollektivtrafik? Satsa på bussen eller tunnelbanan över bilen.
  • Kan du flyttar nära campus, eller stanna kvar i sovsalar? Du ska skära ner på körsträcka.
  • Om du tvista ett deltidsjobb eller praktik, kan du bilpool med vänner som arbetar i närheten? Du sparar på bilförsäkring – och göra naturen lite gladare också.

Var försiktig med plast

Kanske du nyligen fick din första kreditkort, och det är att bränna ett hål i fickan: Plötsligt att dyr middag med vänner ser mycket mer tilltalande än ännu en natt Ramen. Det är förståeligt, men var försiktig.

Innan du börjar att dra upp en storm med ditt kreditkort, ta ett steg tillbaka och tänka. Du just har börjat att bygga upp din kredit, vilket kan påverka en hel del av din ekonomiska liv i framtiden – allt från vilken typ av bil lån du kvalificera sig för att om du kan få en önskvärd ny lägenhet. Dålig kredit kan även förstöra dina chanser att få hyras för ett drömjobb.

Och ja, kan din kredit även påverka vad du betalar för din bilförsäkring. Det beror på att försäkringsbolagen har data som visar att människor med dålig kredit är mer benägna att lämna in en ansökan och kosta dem pengar.

Sensmoralen i historien? Använd din kredit på ett ansvarsfullt sätt, betala räkningar i tid varje månad. Försök att inte komma in i vanan att bära en balans, antingen – räntekostnader kan lägga upp snabbt, sjunka dig djupt i skuld innan du ens inser vad som händer.

Var kan jag hitta den bästa bilförsäkring?

Först andas en liten suck av lättnad: Du har antagligen inte att tala med en försäkringsagent om du inte vill. Nuförtiden är det lätt att få bilförsäkring citat på nätet, en process som oftast bara tar några minuter med varje försäkringsgivare. (Om det fortfarande låter som en stor tid engagemang, det är värt det. Din takt kan variera kraftigt från företag till företag Det lönar sig alltid att åka runt, särskilt när det gäller bilförsäkringar.)

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Med kreditkort belöningar för att betala av studielån

Med kreditkort belöningar för att betala av studielån

Sysslar pengar tillbaka och resor belöningar är ett enkelt sätt att spara pengar på familjesemestrar, roliga äventyr och studieresor. Men visste du att du kan använda kreditkort belöningar för att betala av studielån?

Genom att registrera dig för rätt belöningar kort, möta en minimikrav, och tjäna en rejäl sign-up bonus, är det möjligt att rack upp belöningar som kan gå rakt mot dina utestående skulder – inklusive de gnagande studielån räkningar.

Nyligen min vän Jacob från I Heart budget avrättades denna strategi för att ta en bit av hans familj kvardröj $ 6000 studielån skuld. Efter att ha undertecknat upp för två Citi ThankYou Premier Cards (en för honom och en för hans hustru) och spendera $ 3000 inom 90 dagar på varje kort, de var tjänat en 50.000-point bonus – bra för två $ 500 studielån payoff kontroller. Och efter att sätta några fler kostnader på sina kort, de var hade tillräckligt med poäng för att göra mål en ytterligare $ 50 studielån check.

I slutändan innebär att de betalas ut totalt $ 1100 i studielån med kreditkort belöningar – och alla med minimal ansträngning från deras sida. Låter enkelt, eller hur?

Använda belöningar för att förstöra studielån: Dos och inte göra

Processen är enkel, säger Jacob – men det finns vissa regler som du bör följa för att se till att allt går smidigt och att du inte betalar ur egen ficka för förmånen.

Använd din nya kortet för vanliga utgifter för att träffa kravet utgifterna.  ”Automatisera alla räkningar och lägga alla utgifter för kreditkort för att träffa minimikrav”, säger Jacob. För att tjäna en rejäl bonus, måste du ”spendera X antal dollar” på ditt kort inom en angiven tidsperiod. Det är oftast i $ 1000 till $ 3000 utbud inom loppet av 90 dagar, men du bör kontrollera med alla kort du registrerar dig för att få specifika detaljer.

Se till att ditt studielån företag accepterar kontroller från tredje part. Detta steg är avgörande, säger Jacob. Det är viktigt att ringa din studielån serviceföretaget att ta reda på om de tillåter kontroller från tredje part, inklusive en bank. I Jakobs fall ville serviceföretaget tredjepartskontroll skickas till en specifik adress och fyllde ut med Jakobs studielån kontonummer.

Rikta ditt lån huvudsakliga. ”Se till att kontrollen kommer att gälla för din huvudsakliga balans”, säger Jacob. Om du vill att extra betalning för att gå rakt mot ditt lån balans, måste du låta ditt studielån serviceföretaget vet det. I annat fall kan betalningen ses som framtida betalningar – eller utsetts att sätta dig några månader framåt på din vanliga månadskostnaden.

Se till att din belöningar kreditkort erbjuder denna möjlighet . Jakobs Citi ThankYou Premier kort erbjöd ett alternativ för studielån betalningar, men det betyder inte att alla kort gör.

Kreditkort som faller under Chase Ultimate belöningar program, till exempel, inte erbjuder en direkt möjlighet att betala dina studielån. Istället, i likhet med en del andra belöningar kort kan du lösa in dina poäng för en direkt insättning till ett länkat bankkonto och gör studielån betalning själv. Andra kort som erbjuder rakt upp pengar tillbaka kan skicka en check på posten, men du måste sätta in den och skicka pengarna till ditt konto på egen hand.

Även om detta lån payoff strategi kan tyckas klappat och, det finns massor av fallgropar att undvika vägen. Här är några saker att titta på:

Belöningar är inte värda merkostnader. Inte ”blåsa din budget jagar kreditkorts bonus”, säger Jacob. Istället för överskridanden att tjäna ”gratis poäng eller belöningar,” ska du bara registrera dig för kort med ett lätt tjäna bonus.

I Jakobs fall han och hans fru var kunna uppfylla de $ 3000 minimikrav på båda sina kort genom svindlande de registreringar och använda dem för att betala för inköp de skulle göra ändå – saker som mat, gas och räkningar.

Glöm inte att betala din faktura direkt. För att maximera din belöning, du vill undvika att betala ränta helt och hållet. Det bästa sättet att göra detta är att använda ditt kort för regelbundna inköp du planerat att göra i alla fall, sedan betala det omedelbart med kontanter i banken.

Dubbelkolla med ditt studielån företag. Skicka inte kontrollen utan att ditt studielån serviceföretaget och få erforderlig information för kontroll, säger Jacob. Om du använder Citi s studielån payoff alternativ, är detta särskilt viktigt. När du gör en stor extra betalning av något slag, är det viktigt att du ringer din studielån serviceföretaget att be om några särskilda instruktioner.

Betala av studielån med belöningar: The Final Word

Enligt Jacob, hela processen var ganska smärtfritt och skulle vara lätt att replikera. Och för honom, tidpunkten för detta alternativ var perfekt.

”Jag älskar att samla kreditkorts bonus för flyer miles och gratis hotellvistelser, men med endast $ 6000 kvar på våra lån, var det dags att få allvarliga om att döda denna skuld”, sade han. ”Jag visste att jag behövde göra detta.”

Med detta sagt, kan denna skuld payoff strategi inte vara rätt för alla. I själva verket är det en dålig idé för alla som bär roterande kreditkort skuld eller personlig skuld redan eller någon som har kämpat för att betala av kreditkort i det förflutna.

Med hjälp av belöningar på detta sätt tar en viss disciplin, och om du inte är försiktig, kan du lätt hamna sämre än när du började. Och om du försöker att döda dessa studielån, det sista du behöver är ett nytt kreditkort räkningen.

Men för dem som är skuldfria annars och trött på studielån, med hjälp av belöningar är ett smart sätt att snabba upp ditt lån frånfälle. Bara vara noga med att följa reglerna, och som alltid läsa det finstilta.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

The Ultimate Guide till att välja en livförsäkring

The Ultimate Guide till att välja en livförsäkring

I dag tar vi en djupare titt på livförsäkringar. Livförsäkring är en av de klibbiga saker som känns som en onödig kostnad tills du behöver den … och sedan verkligen behöver det.

För mig, livförsäkring verkligen inte bli ett problem tills min fru och jag började att ha barn och vi började på allvar utvärdera deras framtid. Vad skulle livet vara om jag plötsligt avled? Skulle Sarah kunna adekvat ge dem när de blev äldre? Vad händer om båda av oss avled plötsligt?

Vi gjorde en hel del forskning, shopped, och så småningom avslutas med en politik som skyddar varandra och, ännu viktigare, att skydda våra barn. Denna guide kommer att gå igenom många av de viktiga fakta och begrepp som vi lärt oss under den resan.

Guide till att hitta den bästa Term Life Insurance:

  • Läs om varför en livförsäkring är det bästa alternativet för de flesta människor
  • Räkna ut din ideala term
  • Bestäm hur mycket täckning du behöver
  • Leta efter de bästa livförsäkrings priser
  • Köp perfekta policy för dina behov och planerar att betala premier för lång tid

Life Insurance Typer – och varför Term är bäst för de flesta människor
Det finns en hel del olika typer av livförsäkringar flyter runt där ute med olika namn och egenskaper som förknippas med dem. Universal, hela livet, kontantvärde … du kommer att höra dessa termer svänger omkring med livförsäkrings försäljare.

Här är sanningen: den stora majoriteten av dessa uppgår till en vanlig livförsäkring medföljer något annat, vanligtvis en investering på tvivelaktigt värde.

Så, låt oss backa upp. En livförsäkring politik är en som täcker ett visst antal år – säger, trettio, till exempel. När detta avtal har undertecknats, betalar du företaget utfärdar policy en liten mängd – Premium – på en regelbunden basis. Om du skulle dö före utgången av detta begrepp och dina premier betalas, mottagaren av er politik får värdet av er politik. Om termen slut och du fortfarande lever, både du och företaget promenad.

Så, vad gör detta bättre än annan politik? Kosta. En långsiktig politik kommer att vara överlägset billigare för den mängd av försäkring du får jämfört med andra politikområden.

Andra typer av politik är till stor del långsiktiga strategier med särskilda tillägg skrivna i … men de speciella tillägg är dyra. Vissa politik lägga in en investering aspekt där avkastning dåligt under de första tjugo eller trettio år (en del av dem att göra bra efter en längre tid, men det första period är inte bra). Andra lovar att täcka hela ditt liv, men de hamna mycket dyrt också.

Den bästa metoden av allt är att helt enkelt köpa en långsiktig politik och koppla ihop det med några besparingar på egen hand.

Vad händer om du når slutet av politiken? Om du har sparat, bör du inte behöver en stor försäkring på den punkten. Stora försäkringar vettigt när du har flera anhöriga, men när termen av politiken tar slut, bör du inte ha många anhöriga alls, så du behöver inte så stor tillströmning av kontanter.

Vissa människor kan inte komma i fråga för vissa politikområden. Livförsäkring är en produkt som säljs av ett företag som vill minimera sina risker, och om du har betydande riskfaktorer som indikerar en större chans att bolaget att behöva betala ut på er politik, kan du behöva betala högre premier eller inte har försäkring alls. Å andra sidan, inte förutsätter att du är omöjligt att försäkra heller. Dessa företag vet vad de gör och kan ibland erbjuda politik till människor som annars kan verka riskfyllt.

Även i dessa situationer kan processerna nedan för shopping för politik fortfarande peka dig till bästa möjliga affär för din situation, även om priserna är höga.

”Peace of Mind” Product
En viktig sak att komma ihåg är att livförsäkring är en ”lugn” produkt. Det är inte något du någonsin kommer att behöva utnyttja. Om du köper politik för fred i åtanke bör det helt täcka de saker som du är orolig.

Det är en viktig faktor att tänka på när du bestämma detaljerna i den politik som du behöver.

Hur länge ska min tid vara?
Ska jag få en politik tio år? En tjugo år? En trettio år? Det är ingen lätt fråga.

Generellt gäller att ju längre sikt av politiken, desto högre premier kommer att bli. Det är vettigt om man tänker på det – ju längre sikt av politiken, desto mer sannolikt är det att försäkringsbolaget kommer att behöva betala ut.

Den verkliga frågan du måste ställa dig själv är varför du behöver denna politik? Vad situation skyddar du dig mot?

Många människor köper sikt livförsäkringar för att se till att deras barn är ekonomiskt skyddade genom sin barndom. Andra kanske köpa en politik bara för att skydda sin make fram till pensioneringen.

Du bör sitta ner och fråga dig själv vid vilken tidpunkt det skälet inte längre är relevant. När kommer dina barn växa upp och flytta ut? När kommer du träffar pensionsåldern?

Dessa typer av frågor kommer att peka dig rakt på försäkringstiden du ska leta efter. Behöver en för de kommande femton till arton år? Få en politik tjugo år. Behöver en för tjugofem år? Få en politik trettio år. Saker och ting kommer att bli bra på åtta år eller så? Få en politik tio år.

Hur mycket försäkring bör jag få?
Under processen att räkna ut begreppet av politiken, du också kommer att få en känsla för vad exakt du försäkra sig mot. Du vet hur länge du behöver denna politik för och vilka typer av utgifter du hoppas att täcka.

Nästa fråga att ställa sig är hur mycket pengar som uppgår till. Min rekommendation är att om du vet hur länge du kommer att behöva skydd, bör du ha tillräckligt försäkring för att ersätta din ta hem inkomster för den hela perioden. Om du har en bebis hemma och du vill vara säker på att de är bra genom high school, bör du räkna ut hur mycket din nettolön skulle ske genom att hela perioden, till exempel.

Det är viktigt att komma ihåg att detta bara är en praktisk ”baksidan av kuvertet” beräkning. Du bör också ta hänsyn till hela din ekonomiska bilden före dykning i, eftersom en familj i en massa skuld skulle behöva mer försäkring än en familj i en stark finansiell ställning.

Den bästa vägen är att kontakta en avgift endast finansiell rådgivare , en som inte har ett eget intresse av att sälja dig en produkt, och få dem att gå över din ekonomi med dig och hjälpa dig att räkna ut rätt mängd för din situation. Använd inte en provisionsbaserad finansiell rådgivare för detta, eftersom de kommer att vara i första hand intresserad av att sälja dig en policy.

En sista pusselbiten för att tugga på: ju yngre man är, desto billigare ditt bidrag kommer att vara , så om du är en ny förälder vid 25 års ålder och köper försäkring för att skydda ditt barn, kommer priserna att vara ganska låg, även om den totala beloppet är hög, eftersom risken att dö före 50 eller 55 är riktigt lågt.

Shopping
Så du har beslutat om en långsiktig politik och du har en god uppfattning om vilken typ av term du vill. Vad nu?

Det första steget är att leta efter bästa pris. Det enklaste sättet att göra det är att använda ett liv försäkringsmäklare som AccuQuote, FindMyInsurance eller LifeInsure. Alla dessa tjänster gör det enkelt att jämföra priser mellan olika försäkringsbolag när du har fyllt i några grundläggande frågor om dig själv.

Men vill du inte att strikt gå till den lägsta. Du kommer att vilja använda en stabil försäkringsbolag som kommer att fortfarande vara i verksamhet i femton år.

Det enklaste sättet att kolla stabiliteten i ett försäkringsbolag är att kolla in deras finansiella styrka rating på ett oberoende värderingsinstitut. Till exempel kan du stannar vid TheStreet leta efter den finansiella styrkan betyget varje försäkringsgivare du funderar. Du kommer att vilja se till att alla försäkringsgivare du på allvar överväger har en stark rating.

Diversifiering
Ett annat steg du kan vidta för att minimera risken är att ”försäkra din försäkring.”

Varje stat har en garanti förening som livförsäkrings leverantörer i denna stat måste vara medlem i. Detta är en enkel regleringsåtgärd som säkerställer att företagen inte bara säljer politik och försvinna i tomma luften, och att en politik som säljs i ditt tillstånd har någon säkerhet för dem.

I varje stat, försäkrar denna garanti association den politik som säljs av medlemmarna i denna sammanslutning. Vad det betyder för dig är att din livförsäkring är garanterad upp till ett visst belopp, även om din leverantör går i konkurs.

Detta belopp varierar från land till land. Du vill slå upp detta belopp genom att gå till Google och söka efter ditt tillstånd plus termen ”livförsäkring garanti association”. Webbplatsen du anger det belopp som er politik är försäkrad för.

Om det belopp du tidigare beräknats är större än det garanterade beloppet i ditt tillstånd, bör du köpa två separata strategier från två olika företag. På så sätt har du två helt garanterade politik i stället för en delvis garanterad policy.

Detta kommer sannolikt att kosta dig en högre total premie än en policy, men som jag nämnde ovan, är livförsäkring en ”lugn” produkt och detta kommer att säkerställa din sinnesfrid.

Vägen framåt
När du har valt er politik, bör din livförsäkring räkning bli en av dina viktigaste räkningar varje gång du får en. Se till att detta lagförslag får betalt. Om du inte betalar det, då är du inte längre är försäkrad, och eftersom du skulle vara äldre på den punkten, skulle få en ny politik vara betydligt dyrare.

Om du upptäcker att förändringar i din situation ändrar mängden av försäkring du tror att du behöver, kan du alltid leta efter en annan politik. Om det händer, kan du enkelt avsluta det gamla genom att kontakta försäkringsbolaget och släppa den gamla politiken. Om ett liv förändras händer dig, kan detta hamna en betydande pengar sparare.

Äga en livförsäkring har gett betydande trygghet för mig när man tänker på framtiden för mina barn. Förhoppningsvis kan det ge samma trygghet för dig också.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Skulle New College Grads betala ner studielån eller börja investera?

Skulle New College Grads betala ner studielån eller börja investera?

Läs alla privatekonomi webbplats och du kommer att hitta samma råd om och om igen: Börja spara och investera så tidigt och ofta som möjligt. 

Det är goda råd. Helt enkelt spara pengar är den enskilt bästa investering du någonsin kommer att göra, och ju förr du börjar desto bättre.

Men det är inte alltid lätt råd att följa, särskilt om du är en nyligen college grad med studielån och en nybörjar inkomst.

Jag har pratat med många människor i den exakta situationen som förståeligt stressad. De vill vara spara och investera, men att studielån skyldighet står i vägen och de känner att de är på efterkälken.

Så vad gör du? Hur du balanserar behovet av att investera med behovet av att betala ner dina studielån? Hur ska du prioritera dessa två stora mål?

Låt oss gå igenom det steg för steg tillsammans.

Steg 1: Vet din investering alternativ

Innan du kan göra någon form av beslut, måste du veta vad dina alternativ är. Låt oss börja på investeringen sidan av saken.

Det första stället att leta är din arbetsgivare. Har ditt företag erbjuder en pensionsplan? Finns det en arbetsgivare match på era bidrag? Finns det bra, billiga investeringsalternativ? Du kan be din HR rep för svaren på dessa frågor, och du kan också begära en sammanfattande planen beskrivning att gräva i detaljerna.

Oavsett vad din arbetsgivare erbjuder, du sannolikt har tillgång till några andra skatte gynnade investeringskonton samt:

  • IRAS och Roth IRAS : Individuella pensionskonton är som en 401 (k), med undantag för att du öppnar dem själv.
  • Hälsa sparkonto : Kanske den bästa pension konto som finns, om du uppfyller kraven för en.
  • Egenföretagare konton:  Om du tjänar några pengar på sidan, kanske du kan öppna en egen pension konto i extra bidrag.

Steg 2: Organisera din studielån

Det finns tre viktiga bitar av information som du bör veta om alla dina studielån:

  1. Utestående saldot (hur mycket du är skyldig)
  2. Din minsta månadskostnaden
  3. Din ränta

För federala studielån, kan du få all denna information genom nationella studielån Data System. Detta kommer också att ge dig information om vilken typ av studielån du har, som kommer att vara viktigt senare som du titta in återbetalning och konsolideringsmöjligheter.

För privata studielån, kan du få den här informationen genom att dra en gratis kopia av din kredit rapport på annualcreditreport.com.

Steg 3: Betala minimum på alla Studielån

Oavsett vad, betala åtminstone den lägsta på alla dina studielån. Detta håller din kredithistorik i god form, håller dig ur standard och underhåller din rätt till potentiella lån förlåtelse.

Automatisera dina minsta betalningar så att det händer varje månad utan att du ens tänka på det.

Snabb anteckning: Detta skulle vara ett bra tillfälle att titta in i din behörighet för att få inkomst driven återbetalning. Även om du har råd att betala mer varje månad, anmäla sig till ett av dessa avbetalningsplaner kan ge dig ökad flexibilitet som kan vara värdefull på vägen.

Steg 4: Maximera din arbetsgivare Match

Om din arbetsgivare erbjuder en match för bidrag till företagets pensionsplan, kommer du vill bidra tillräckligt för att få det hela matchen.

Låt oss säga att din arbetsgivare matchar 50% av ditt bidrag upp till 6% av din lön (ganska typiskt). Det innebär att om du bidrar 6% av varje lönecheck till 401 (k), kommer din arbetsgivare bidrar ytterligare 3%.

Det är en 50% omedelbar och garanterad avkastning på din investering varje gång du gör en insats. Du kommer inte hitta den typen av avkastning någon annanstans, så det är något du bör dra nytta av när du kan.

Snabb anteckning: Din arbetsgivare match kan bli föremål för något som kallas intjänandeperioden, i vilket fall som återvänder inte skulle vara 100% om du uppfylla vissa krav – till exempel, som arbetar på företaget i minst fem år. Du kan ta reda på om ditt företag gör detta genom att be din HR rep eller läsa planens sammanfattande planen beskrivning.

Steg 5: Prioritera hög ränta skuld

De fyra första stegen här är ganska cut-and-torr. Men det är där det börjar bli lite mindre säker.

Det finns inte en entydig rätt väg från denna punkt framåt, så det bästa du kan göra är att förstå de avvägningar mellan dina olika alternativ och göra det bästa beslutet för dina specifika mål och behov.

Ett bra ställe att börja är genom att rikta någon hög ränta studielån först. Det finns ingen definitiv brytpunkt som definierar ”stort intresse”, men 7% är ett bra riktmärke.

Här är resonemanget:

  • På lång sikt har aktiemarknaden gav en genomsnittlig avkastning på cirka 9,5%. Det har varit något lägre nyligen dock, och många experter räknar långsiktig avkastning vara i 7% -8% område framöver.
  • Även om aktiemarknaden har alltid gått upp på lång sikt, är det fortfarande inte garanteras och det kommer att finnas många gupp på vägen.
  • Varje extra betalning mot skuld med ränta 7% representerar en garanterad 7% avkastning på investeringen .
  • Denna garanti, och det faktum att det är jämförbart med vad man kan förvänta sig från aktiemarknaden i alla fall, gör det svårt att missa.

Ett annat alternativ du har för att hantera hög ränta lån refinansiering, men du måste vara försiktig. Refinansiering ett privat lån för en lägre ränta kan göra mycket vettigt, men refinansiering en federal lån innebär att ge upp ett antal värdefulla skydd. Se bara till att du förstår alla avvägningar innan du skriver på den streckade linjen.

Steg 6: Mix and Match

Från denna punkt, i stället för att tänka på detta beslut som antingen / eller, varför inte prova både / och?

Ta några extra pengar du har och sätta 50% mot dina investeringar och 50% mot ditt studielån. På så sätt du gör stadiga framsteg mot att vara skuldfri och dra nytta av aktiemarknaden.

Naturligtvis behöver det inte vara 50/50. Det kan vara någon proportion du vill, och jag vill uppmuntra dig att tänka på den känslomässiga effekten av ditt beslut utöver matematik. Om en väg skulle leda till mer lycka eller mindre stress i ditt liv, inte vara rädd för att luta saker i den riktningen.

Några framsteg är bra Progress

Det är stressande att behöva betala ner dina studielån när du känner att du ska spara och investera. Jag vet att många människor som känner sina skulder gör dem falla längre och längre bakom.

Det viktigaste att komma ihåg är att investera och betala ner skulden är två sidor av samma mynt . Båda ansträngningar får du närmare ekonomiskt oberoende, så alla framsteg du gör på antingen front är goda framsteg.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Skulle du investerar dina kortsiktiga besparingar?

Skulle du investerar dina kortsiktiga besparingar?

Många människor hatar tanken på att hålla pengar på ett sparkonto. De tycker det är bara sitter där, tjänar nästan ingenting, och att de går miste om att få bättre avkastning på annat håll.

Har du någonsin känt så?

Det är en känsla som gör ett mycket vettigt. När allt kommer omkring, egentligen finns det ingen anledning att nöja sig med sämre avkastning när du skulle kunna göra bättre någon annanstans. En bättre avkastning innebär att du nå dina mål snabbare och är inte det hela poängen med att spara pengar?

Så klart det är. Men det finns alltid en avvägning.

Investera gör massor av känsla för långsiktiga mål som ekonomiskt oberoende eftersom nackdelen är minimal och uppsidan är stor. Om du gör det hårda arbetet med att hålla sig med din plan genom upp-och nedgångar, kommer du antagligen att komma ut framåt.

Men det är mycket murkier när man tittar på kortsiktiga finansiella mål, liksom huset handpenning du vill göra i ett par år eller akuta besparingar du kan behöva när som helst. Gör investera vettigt i dessa situationer? Hur kan du få rimlig avkastning utan att offra de mål du vill nå?

Här är min ta.

Tre skäl att inte investera kortsiktiga besparingar

I de flesta fall, ett enkelt sparkonto eller CD är den bästa kortfristiga placeringar för pengar du behöver inom de närmaste tre åren.

Jag vet jag vet. Det är inte spännande, det är inte sexig, och det kommer definitivt inte att göra dig rik. Det finns tre goda skäl till varför kortfristiga placeringar är helt enkelt inte värt det när din tidslinje är så kort.

1. Det finns alltför stor osäkerhet

Den stora kompromiss med att investera är osäkerheten. Visst, kan du finna dig upp 10% under året, men du kan lika gärna hitta dig ner 20% eller mer. Och eftersom du inte har någon kontroll över denna timing, det är mycket svårt att göra några definitiva kortsiktiga planer. Vad händer om börsen rasar ett par månader innan du vill köpa ditt hus? Vad gör man då?

Med ett sparkonto, du vet exakt hur mycket du behöver spara och när du kommer att nå ditt mål. Ni vet också att pengarna definitivt kommer att vara där när du behöver det. Det gör att planera ditt liv enkelt och säkert.

2. Skillnaden är inte så stor som du tror

Under korta tidsperioder, det belopp du sparar frågor mycket mer än avkastningen du får. Även stora skillnader i gengäld kommer sannolikt ingen roll så mycket.

Låt oss säga att du vill $ 24.000 för en handpenning på ett hus som du vill köpa i två år. Om du sparar $ 1000 per månad och tjäna 1% på ett sparkonto vs 8% i ett investeringskonto, efter två år har du:

  • $ 24,231.41 i sparkonto
  • $ 25,933.19 i investeringskonto

Det är en skillnad på ca $ 1700. Eller för att titta på det på ett annat sätt, kan du spara $ 65 mindre per månad och fortfarande nå ditt mål om du får en 8% avkastning i stället för en 1% avkastning. Men det finns några ord av försiktighet:

  1. Om du verkligen behöver den extra $ 1700, kan du garantera det genom att bidra en extra $ 70 per månad till sparkonto.
  2. Om du sparar mindre varje månad och / eller spara till en kortare tidsperiod, kommer skillnaden mellan de två avkastningen vara mindre.
  3. Att 8% avkastning kan inte garanteras. Du kan faktiskt sluta med mindre pengar att investera om marknaden tar en tumla rätt när du behöver ta ut dessa medel.

Summan av kardemumman är denna: Ja, ger dig investera chansen att få mer pengar i slutet av det. Men vi pratar inte om att vara rik kontra att vara fattig. Vi pratar om ganska små skillnader i förhållande till dina finansiella mål.

3. Du kan undvika Emotional Roller Coaster

Det är en sak att titta på siffrorna och tror på dig själv att nackdelen är värt uppsidan, men i själva verket upplever upp-och nedgångar att investera är en helt annan sak.

Hur kommer du att känna om börsen stridsvagnar och du ser din handpenning fond halve – potential skjuta din dröm om en egen bostad i flera år? Vad händer om din nödfond plötsligt förlorar $ 4000 vid en tidpunkt när du känner dig osäker på ditt nuvarande jobb stabilitet?

Kom ihåg att en bättre avkastning är inte målet. De verkliga mål är de saker du vill göra med ditt liv, och investera innebär att du ständigt kommer att behöva oroa dig om du kommer att kunna göra dem.

När Kortfristiga placeringar Make Sense

Med allt detta sagt, det är inte som att investera är dåligt. Investering är ett fantastiskt verktyg i rätt situationer och här finns två fall där det kan göra mycket vettigt att investera dina kortsiktiga besparingar.

1. din tidslinje är flexibel

Kanske du skulle vilja köpa ett hus i två år – men det är inte en stor sak om du måste vänta tre år. Om din tidslinje är flexibel och du är okej med möjlighet att behöva vänta längre tid att nå ditt mål, då den potentiella upp att investera kan vara värt.

2. Du har mer besparingar än du behöver

Låt oss säga att du behöver $ 30.000 till lika sex månaders katastroffond, och du har $ 60.000 sparas. I så fall kan du investera pengarna, hoppas på en bättre avkastning, och fortfarande sannolikt har tillräckligt med pengar på kontot, även om börsen tankas rätt när du behöver den.

Med andra ord, om du har råd att förlora en stor del av ditt sparande och fortfarande vara på rätt spår för dina mål, då upp att investera kan vara värt det.

Vad sparar du till?

När du gör ett beslut som detta, är det bra att ta ett steg tillbaka och påminna dig av den specifika resultat du faktiskt hoppats på.

I det här fallet, du sparar för en specifik personliga mål för att du känner för det kommer att förbättra ditt liv på något sätt. DET ÄR resultatet du letar efter. Avkastningen du får är endast relevant i den utsträckning som det hjälper dig att nå detta mål.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Vilken typ av bankkonto är bäst för dina pengar?

Vilken typ av bankkonto är bäst för dina pengar?

Medan de flesta av oss att förstå vikten av att spara pengar, betyder det inte att vi vet var du vill spara den. Tyvärr kommer att räkna ut vilken typ av sparkonton fungerar bäst är ofta den svåraste delen att komma igång.

Den goda nyheten är att det finns åtminstone fyra olika typer av sparkonton som kan passa räkningen. De mest populära typer av konton för dina pengar inkludera kontroll konton, sparkonton, bankcertifikat (CD), och penningmarknadskonton.

Även om vart och ett av dessa konton vanligtvis erbjuder FDIC försäkring på insättningar upp till $ 250.000, rätt typ av sparkonto för dig beror på dina besparingar stil och personliga mål.

Fyra typer av sparkonton till Tänk

Om du är mete att spara mer pengar i år än förra, eller bara letar efter den bästa platsen att säkert stuva dina kortsiktiga besparingar, här finns fyra typer av bankkonton att tänka på:

CHECKKONTO kONTO~~POS=HEADCOMP

Om du letar efter enkel och frekvent tillgång till dina pengar, kanske ett checkkonto vara din bästa insats. Med ett checkkonto, kan du skriva checkar mot ditt saldo för att betala för varor eller tjänster. Förutsatt att din bank erbjuder online kontohantering, kan du också betala räkningar och skicka pengar på nätet. Vissa kontroll konton erbjuder också bankkort som gör använder ditt konto pengar för inköp en vind.

De bästa kontroll konton på marknaden erbjuda minimal avgifter, ett brett nätverk av uttagsautomater där man kan få tillgång till kontanter snabbt, och en låg lägsta balanskravet.

Även om fördelarna med kontroll konton är tillräckligt breda för att hjälpa nästan vem som helst ekonomiska bilden, det finns en anmärkningsvärd nackdelen att tänka på: De flesta kontroll konton knappast betala någon ränta på dina insättningar. Så, om du vill tjäna ränta och växa dina pengar över tiden, kommer du att vara bättre att sätta in pengarna på annat håll.

Sparkonto

Medan sparkonton fungerar på liknande sätt kontroll konton, de inte erbjuder en kontroll komponent när det gäller att få tillgång till dina pengar. Generellt sett kan du komma åt pengarna på ditt sparkonto ganska lätt genom ett online-konto ledningssystem, på banken själv, eller vid en bankomat – men federal lag begränsar dig till sex uttag eller överföringar per månad, till skillnad från ett checkkonto.

De bästa sparkonton erbjuder låga avgifter och låg placeringsbehov minimum. Vidare är de nästan alltid gör det enkelt för dig att få tillgång till pengar. Den bästa delen om sparkonton är dock att de oftast erbjuda högre räntor än kontroll konton. Med en online sparkonto specifikt kan du oftast få en hygglig avkastning och växa dina pengar över tiden.

Intyg om Deposition (CD)

Där kontroll och sparkonton gör det enkelt att få tillgång till pengar när du behöver det, ett bankcertifikat, eller CD, slipsar upp dina pengar för långa tider. Med en CD, börjar du genom att välja en tid för dina pengar att växa – vanligtvis någonstans mellan tre månader och 10 år. Under den tiden kommer din insättning att generera en fast avkastning. Generellt sett får du en högre hastighet desto längre du låsa in dina pengar.

Uppenbarligen finns det nackdelar att tänka på när det gäller att investera i en CD. Först och främst gör bankcertifikat inte låta dig få tillgång till pengar enkelt – du kan räkna med att betala en straffavgift om du ta ut CD tidigt (om du ibland kan låna mot pengar med hjälp av en CD lån). Även de flesta banker kräver att du sätta in minst $ 1000 för att öppna en CD, vilket skapar en barriär av post som de flesta nya sparare inte kan övervinna direkt.

På uppåtsidan och cd-skivor tenderar att erbjuda högre räntor än nästan någon annan typ av låg risk investeringar eller sparkonto.

Konto Penningmarknad

På många sätt har en penningmarknaden konto en kombination av de fördelar som finns i andra sparkonton. Med en penningmarknad konto, i allmänhet måste du sätta in $ 1000 eller mer, men du tenderar att tjäna mer intresse än du skulle med en traditionell besparingar eller checkkonto. Till skillnad från CD-skivor, men en penningmarknad konto kommer inte binda upp dina pengar för någon förutbestämd tidsperiod.

Många penningmarknads konton ger dig också med checkar eller betalkort som gör det enkelt att komma åt dina pengar snabbt och utan krångel. Om du vill ha möjlighet att ta ut pengar i en nödsituation, kommer en penningmarknaden konto inte hindra dig från att göra det.

Baserade på federala föreskrifter som begränsar ”bekvämlighet uttag”, dock kan din förmåga att få tillgång till kontanter begränsas till sex gånger per månad, med ett sparkonto. Se till att du vet hur ofta du kan komma åt kontanter i penningmarknaden konto, och om det finns några avgifter inblandade.

Vilken typ av bankkonto bör du tänka på?

När det gäller olika typer av sparkonton, har du gott om faktorer att beakta. För att hitta den bästa typ av konto för dina behov, bör du börja med att fråga dig själv några viktiga frågor:

Hur mycket pengar kan du sätta direkt? Hur ofta kommer du behöver komma åt dina pengar? Vill du möjligheten att skriva kontroller mot ditt saldo? Dessutom, hur viktigt är din ränta?

Frågar dig själv dessa frågor och andra kommer att hjälpa dig att begränsa dina val till endast det bästa typ av konto för dina behov. När du förstår dina alternativ, kan du bege dig till ett traditionellt tegel och murbruk bank eller hoppa på nätet för att öppna ditt konto virtuellt.

Med rätt typ av konto, kommer att spara för din framtid att bli mycket enklare.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Privatekonomi 101: Vad är en Cash Advance?

Privatekonomi 101: Vad är en Cash Advance?

Så du behöver lite kontanter, och du behöver det snabbt. Ska du ta ett förskott från ditt kreditkort?

Processen verkar enkelt nog, men det kan vara en del av problemet. Att få snabba pengar med ett förskott kan tyckas lockande, men du betalar ut näsan om du använder det här alternativet varje gång du är i en knipa. Om du undrar varför förskott är sällan en bra idé, fortsätta läsa för att lära sig mer.

Vad är ett förskott?

Låt oss börja med att definiera begreppet ”förskott”, skall vi? Kort sagt, är ett förskott ett lån som erbjuds via ditt kreditkort. Med de flesta kreditkort, du kan låna pengar till en viss gräns. Dessa gränser varierar med kort, men de kommer oftast vara mycket lägre än din kreditgräns. Du kan få pengar enkelt: på banken, från en bankomat, eller genom att fylla i en av de bekvämlighet kontrollerar att din kortutgivare skickar med jämna mellanrum.

3 skäl att undvika att ta ett förskott på ditt kreditkort

  • Förskott kommer med branta avgifter som du kan undvika om du planerar din kassaflöde bättre.
  • Förutom branta avgifter, kommer du också betala en högre ränta på förskott.
  • Du förlorar också din frist när du tar ut ett förskott, vilket innebär att du kommer att börja samlar räntekostnader från dag ett.

Ta ut ett förskott låter visserligen bekvämt, och det är! Dock är det pris du betalar för att underlätta för denna lätta pengar extremt hög. Här är anledningen:

Anledning # 1: Brant kassa förskott avgifter

Tyvärr är ett kreditkort förskott en mycket dyrt sätt att få pengar. Ditt kreditkortsföretag tar ut en rejäl avgift för tjänsten: Till exempel kan du betala antingen 5% av transaktionen eller $ 10, beroende på vilket som är större. Och om du använder en out-of-nätverk ATM för förskott, betalar du ATM avgifter också.

Anledning # 2: Höga räntor

När du får över klistermärke chock från upfront avgift på förskott, du är inte klar att betala. De allra flesta av kreditkort ta ut en högre än normal ränta för ett förskott. Så även om du bara betalar en 12% eller 15% APR på dina inköp, kan du betala i genomsnitt nästan 24% på förskott.

Anledning # 3: Ingen frist

När du gör ett köp med ditt kreditkort, du brukar ha ungefär en månad för att betala tillbaka pengarna utan att betala någon ränta. Denna frist gör ansvariga låntagare att dra nytta av kreditkort bekvämlighet och bygga sin kredit utan att glida in skakiga ekonomiska territorium. Men när du får ett förskott, har du ingen frist. Du börjar betala att hög ränta omedelbart.

Den verkliga kostnaden för ett förskott

Låt oss titta på ett exempel på hur dyrt ett förskott kan vara.

Kanske behöver du $ 800 i en nypa för en kassa bara inköp – kanske för att köpa något från Craigslist eller att betala en vän för playoff biljetter. För att få tag på att kontanter kommer du först måste ponny upp $ 40 (5% av transaktionen) för upfront avgift. Därefter, så fort du har pengar, börjar klockan ticka på en 24,9% förskott april

Vad händer om du bara har råd med ca $ 50 per månad för att betala tillbaka notan? Mellan både amortering och ränta, kommer du i slutändan betala ca $ 1000 över 20 månader för förskott. Tillsätt avgifter, och du har betalat ca $ 1040 för att få tag på bara $ 800.

Cash Advance alternativ att prova

I det här avsnittet kommer vi att anta att du behöver pengar för något som du inte kan ladda med ditt kreditkort. Om det inte är fallet, med alla medel, använda ditt kreditkort. Du kommer inte att betala en upfront avgift, din april kommer att vara lägre, och du har din normala frist för att ge dig en chans att betala tillbaka balansen räntefritt.

Alternativ # 1: Din nödfond

Om ditt lönekonto har sinat trycker din nödfond innan du tar ut ett förskott. Har inte en katastroffond? Nu är det dags att börja spara upp. Sikta på att hålla minst $ 1000 på en plats som är lätt att komma åt, såsom ett sparkonto. När du nått det målet, försök att bygga upp till sex månaders levnadskostnader, förutsatt att du inte försöker också att betala en hel del hög ränta skuld.

Alternativ 2: Ett lån från vänner eller familjemedlemmar

Det kan skada din stolthet att fråga, men om du är verkligen i en jam, kanske någon du känner och litar på kan låna pengar. Men kom ihåg att din relation med den personen kan gå söderut snabbt om du inte kan göra bra på ditt löfte att betala tillbaka lånet på ett snabbt sätt. För vissa kan det vara för stor för en risk att ta.

Alternativ # 3: Ett förskott på din lön

Om du har en god relation med din arbetsgivare, kan de kunna hjälpa dig genom att ge dig ett förskott på din nästa lönecheck. Du betalar bara tillbaka förskottet med din nästa lönecheck, eller sprida det över flera av din nästa lönecheckar.

I ett litet företag kan du är skyldig ingenting men tacksamhet för din arbetsgivare generositet. Större arbetsgivare kan ha en etablerad process på plats för denna begäran, och kan ta ut en avgift. Hur som helst, precis som ber om pengar från vänner och familj, vara noga med att inte göra en vana av det.

Alternativ # 4: Ett personligt lån från en bank, Credit Union, eller online långivare

Personliga lån kommer i många former, men de personliga lån som vi rekommenderar är oprioriterade (vilket innebär att de kräver ingen säkerhet för att få) med en fast ränta och en fast betalning. De kan normalt användas för något ändamål, till skillnad från bolån, billån och liknande.

Den viktigaste nackdelen? Du brukar ha över genomsnittet kredit för att kvalificera sig för ett lån utan säkerhet med en rimlig ränta från en ansedd långivare.

Många banker och kreditinstitut gör personliga lån, som gör online långivare inklusive peer-to-peer-jättar som Prosper och utlåning Club. Kreditkassor är särskilt värt en titt eftersom de ofta har mer utrymme med sina utlåningskriterier.

3 steg för att undvika andra Predatory lån

Det finns några andra sätt att få snabba pengar, men tro det eller ej, de finansiella synder är oftast värre än att ta ett förskott från ditt kreditkort. Även om dessa alternativ kan tyckas självklara val för att undvika, ville vi lyfta fram dem i alla fall. Oavsett vad du gör, bör du undvika dessa förskott alternativ som pesten.

Steg 1: Undvik avlöningsdag lån

Vad du än gör, undvika avlöningsdag lån. Dessa små, kortfristiga lån är lätt för vem som helst med bevis på inkomst för att få oberoende av kredit värdering. Skriv en check på lånebeloppet plus ränta och avlöningsdag långivare håller den förrän nästa avlöningsdag. Enkelt, eller hur? Ja, men bekvämligheten faktor är där fördelarna med avlöningsdag lån slut.

Om du tror att förskott är dyra, håll i hatten: Du kan betala $ 10 till $ 30 för att låna bara $ 100 med en typisk två veckor avlöningsdag lån, enligt Consumer Finance Protection Bureau. I själva verket var den genomsnittliga räntan är bara blyg av 340%.

Men vänta: Den avlöningsdag långivare kommer att låta du bara betalar ränta och rulla över lån så att du kan få mer pengar. Låter trevligt, men många låntagare blir beroende av avlöningsdag lån, rulla den över på obestämd tid eftersom de inte har råd att betala tillbaka den huvudansvarige. En fjärdedel av låntagare skyldig avlöningsdag långivare för 80% av året har CFPB hittats.

Steg 2: Håll dig borta från auto titel lån

Auto titel lån också lever på låntagare som behöver pengar i en nypa men inte har kredit värdering för en mer seriös lån. Dessa kortfristiga lån kräver att du lovar bilen som säkerhet för att få lån, men du är oftast bara kunna låna mycket mindre än din bil är faktiskt värt. Med hjälp av bilen som säkerhet innebär också att du kan förlora din bil om du inte betalar tillbaka lånet i tid.

Liksom avlöningsdag lån, kan auto titel lån har extremt höga räntor på upp till eller över 300%, enligt Centrum för ansvarsfull utlåning. Dessa långivare också låta låntagare förnyar ständigt lånet genom att betala endast ränta, fånga dem i en cykel av skulden.

Steg 3: låna aldrig från din pension konto

Om du har pengar socked bort i en 401 (k), kan din plan erbjuda dig en möjlighet att låna upp till hälften kontosaldo din på en låg ränta och återbetala det inom fem år. Låter lockande, men det finns två viktiga frågor: 1) Din pengar kan inte växa om det inte är på kontot, och 2) du kommer att fortsätta göra det, vilka föreningar det första problemet.

Om dina pengar är i en IRA, du tekniskt inte kan få ett kortfristigt lån. Du kan ta pengar utan att betala skatt och påföljder på det under en rollover, men pengarna måste vara tillbaka i en IRA inom 60 dagar. Nya regler föreskriver också att du bara kan göra detta en gång per år, oavsett hur många Iras du har.

Låna från en pension konto kan vettigt som en sista utväg för större olyckor, eller för engångslivshändelser som att köpa ett hus. Men det är nog bäst att undvika att gå ned denna kaninhålet för mindre kassaflödes frågor som ett förskott skulle fixa.

Användning Förskott Sparsamt – och ansvarsfullt

Om du behöver snabba pengar för en verkligt viktig anledning, har du vägde dina alternativ, och ett förskott verkar fortfarande som den bästa vägen, du kan minimera skadan genom att ta följande steg:

  • Se till att du vet de avgifter, april och begränsning för dina pengar förskott.
  • får bara ett förskott för vad du absolut behöver – det är inte det sätt du vill få extra ”låtsaspengar.”
  • Får inte ett förskott med ett kreditkort som redan har en hög balans. Genom att använda för mycket av din tillgänglig kredit kan ha en negativ inverkan på din kredit värdering.
  • Betala tillbaka förskottet så fort som möjligt. Kom ihåg att du inte har någon räntefri frist.
  • Gör inte förskott till en vana. Börja spara vad du kan för att du har en nödfond för att peka på nästa gång du behöver kontanter.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Sju sätt att spara pengar som hyresvärd

Sju sätt att spara pengar som hyresvärd

Runt ett decennium sedan, min fru och jag köpte vår första hyresfastigheter. Vi var inte helt säker på vad vi gjorde, men vi var fast beslutna att lära sig linor längs vägen. Och det är precis vad vi gjorde; genom erfarenhet, försök och misstag, kom vi fram till en hyra strategi som är meningsfullt – åtminstone för oss.

Bara denna månad, vi betalat slutbetalningen på en av våra fastigheter -. En tre sovrum tegel ranch i Greenfield, Ind Plötsligt är drömmar som vi har planerat i flera år börjar besannas. Där våra lägenheter var en gång en skuld, vi äger nu ett hus fri och klar vid en ålder av 37. Och nu när vår första hyra betalas ut, kan vi snöbolls betalningar för att betala av våra andra uthyrning snabbare och fortsätta att spara för att köpa ännu en hyra i kontanter.

Det har inte varit lätt, som någon hyresvärd vet att äga hyresfastigheter innebär upplever massor av turbulensen åtminstone en del av tiden. För oss har dessa gupp i vägen ingår hyresgäster helt slänga vår egendom, en serie av dyra och oväntade reparationer och andra små lektioner du kan bara lära första hand. Men år senare, känner vi som om vi har äntligen gjort det – men bara för att vi gjort massor av smarta beslut längs vägen.

Sju sätt Hyresvärdar kan spara pengar

En del av vår strategi som hyresvärdar sparar pengar – inte bara genom att köpa fastigheter som kommer lätt kassaflödet, men genom att söka efter sätt att minska våra out-of-pocket företagens kostnader. Några av de saker vi gör för att spara gå helt mot strömmen, men jag har hittat de fungerar ganska bra. Jag ska förklara mer i en minut.

I det här inlägget, jag ville dela några av våra pengar att spara strategier som hyresvärdar, men också dela några andra hyresvärden strategier som kan fungera bättre (eller sämre), beroende på din hyra portfölj, där du bor, och den lokala fastighetsmarknaden . Om du är en hyresvärd som vill spara eller överväger att bli en, här är några pengar att spara strategier för att tänka på:

# 1: Håll hyrorna låg för att minska omsättningen.

När jag delar att vi håller hyrorna lägre än vad vi kunde, lämnar människor kliar sina huvuden. Men om det finns någon strategi som jag står bakom, är det här. Genom att hålla hyrorna något lägre än konkurrerande egenskaper, stanna vi 100% ockuperade, har flera program med någon vakans, och spara pengar på vägen.

Du ser, varje gång någon flyttar, det kostar oss pengar. Inte nog med att vi schampo mattor och måla, men vi måste marknadsföra en ledig egendom tills någon rör sig i Det kan ibland innebära en månad med ingen hyra, vilket är illa nog -. Men det innebär också att köra fram och tillbaka till fastigheten och behandlar med potentiella hyresgäster. När det gäller både tid och pengar, kan marknadsföra en fastighet för uthyrning vara mycket kostsamt.

Naturligtvis kan denna strategi inte fungerar beroende på var du bor. Om hyrorna stigande enormt på din marknad, kan du förlora mycket mer än du får genom att hålla hyrorna låg. Men i en liten, sömnig stad, fungerar denna strategi ganska bra. Inte nog med att vi erbjuder våra hyresgäster med ett fynd, men vi spara pengar tillsammans med krångel och stress som kommer med konstant omsättning och vakanser.

# 2: Välj mindre fastigheter som är lätta att uppgradera och reparera.

När vi flyttade till Noblesville, Ind., För några år sedan, flirtade vi kortfattat med idén att förvandla vår gamla bostad till en annan hyra. Men vi ändrade vår melodi när vi insåg hur mycket det kan kosta. Visst skulle vårt hem gå med vinst, men eventuella reparationer skulle vara genom taket!

Vår andra hyresfastigheter är runt 1000 kvadratfot vardera, vilket innebär att vi är intimt bekant med hur mycket det kostar för att mycket matta, denna storlek ugn, och det stora tak. Hemmet vi skulle flytta ut och sälja, å andra sidan, var nästan 2400 kvadratfot – mer än dubbelt så stor.

Vi bestämde oss till slut att vi inte vill betala för stora reparationer och 2400 kvadratfot matta eller ens mattan rengöring mellan hyresgäster. Vi bestämde också att större reparationer – en ny, stor tak över de närmaste åren, en större ugn, en större gård att ta hand om – skulle kunna äta bort på våra avkastning.

Visst, större bostäder hyra för mer pengar, men till vilket pris? Precis som alla andra hem, en större hyra innebär dyrare allt – från reparationer och uppgraderingar till fastighetsskatt och husägare försäkring. Som oberoende hyresvärdar, bestämde vi oss för att hålla fast vid mindre fastigheter med kostnader kan vi lätt hantera.

# 3: Få en entreprenör konto och stapla rabatter.

Att bli en hyresvärd är inte en billig affär, och det är sant även efter att du får egendomen i ditt eget namn. Ovanpå avbetalning och sakförsäkring, måste du betala för uppgraderingar och reparationer. Och ibland kan dessa reparationer extremt kostsamt.

Fastighetsägare Alexander Aguilar säger att han sparar pengar genom att samla sina hyres köper på en butik som erbjuder en betydande rabatt för entreprenörer.

”På hyresgäst omsättning och vakanser, jag köpa allt jag behöver i en ordning och köra det om Home Depot entreprenör skrivbord, som är gratis”, säger Aguilar, som bloggar på CashFlowDiaries.com. ”Beroende på hur mycket jag köper och vem kunden rep är, kan jag spara någonstans från 5% till 12%.”

Förutom att söka entreprenör rabatter kan också driva försäljning, staplade kuponger och rabatter. Bloggaren bakom ESIMoney, en hyresvärd, säger han kombinerar försäljnings andra rabatter för att få mest valuta för hans pengar.

”När jag köpte apparater för flera enheter, jag kombinerade ett försäljningspris, konkurrents försäljningspris match, kupong, rabatt och kontanter tillbaka kreditkort affären för att spara över $ 3000”, säger han. ”Ännu bättre, jag låst i dessa samma priser för efterföljande köp, även om jag köpte bara ett objekt!”

# 4: Undvik att använda en förvaltare.

Fastighetsförvaltare lovar att minska den stress som kommer med att vara en hyresvärd. De kommer att annonsera och marknadsföra din hyra för din räkning, med särskild omsorg för att korrekt veterinären potentiella hyresgäster. Ovanpå det, de möter med hyresgäster, samla in betalningar, och ta itu med hyresgästfrågor.

Tyvärr är dessa tjänster kommer till en brant kostnad. Om du vill och kan hantera dina egenskaper själv, å andra sidan, kan du klippa ut mitten mannen och hålla fler vinster för dig själv.

Det är precis så Steven D., bloggare bakom EvenStevenMoney ökar lönsamheten på sina hyror. När han fann att fastighetsmäklare och fastighetsförvaltare laddas upp till en hel månads hyra för ett år av service, bestämde han sig för att göra grovjobbet själv.

”Vi bestämde oss för att lista fastigheten oss på nätet med hjälp av en kombination av Zillow Rental Manager och Craigslist”, säger Steven. ”Detta ger oss möjlighet att spara pengar och vara mer händer på med vem som ska leva på vår egendom.”

# 5: Var inte rädd för att säga ‘nej’.

Medan vissa hyresgäster verkar nöjda med ditt hus som det är, det finns alltid de som vill ha förändringar och uppgraderingar. Och sanningsenligt, det skadar aldrig för hyresgästerna att be om en ny diskbänk eller ett nytt skikt av färg i vardagsrummet. Jag menar, det värsta du kan säga är ‘nej’, eller hur?

Saken är den, du kan inte göra allt hyresgäst glad. Och när du byter något som inte behöver bytas ut på egen bekostnad, du arbetar mot det bästa för ditt företag och din vinst.

Elizabeth Colegrove från The Reluctant Hyresvärden säger att kunna säga ”nej” har räddat hennes massor av pengar och hjärtesorg under åren. Colegrove säger att hon har haft hyresgäster be om takfläktar i varje rum, förändringar köksskåp färg, uppgraderade mini-persienner, och mycket mer. Saken är den, att de vill göra det på hennes bekostnad – inte deras.

”Min hyresgäst kan [göra uppgraderingar] på deras bekostnad, men objekten måste vara kvar”, säger hon. ”Inte bara detta rädda mig tusentals, men jag är inte den onde.”

Naturligtvis kan du också låta dina hyresgäster göra en del av arbetet själva och erbjuder sig att betala för material. På så sätt både du dra nytta av uppgraderingen, men du betalar inte för onödig arbetskraft. Detta är den exakta strategi som används av Pauline Paquin, en hyresvärd som bloggar på Reach ekonomiskt oberoende.

Paquin säger hennes hyresgäster kommer emellanåt erbjuda fixa eller uppgradera komponenter i hennes hyra de inte gillar. ”Jag är lyckliga de är praktiskt, så när de frågade om de kunde måla plats, sa jag säker och bara återbetalas dem för färg och penslar”, sade hon.

# 6: Var avsikt om färg färger och golv.

Chad Carson, fastigheter investerare bakom CoachCarson.com använder ett enkelt trick för att effektivisera processen den lediga tjänsten. Han använder samma interiör lacken och stil på alla sina hyresfastigheter.

”Detta ger oss möjlighet att köpa färg i bulk och gör touch-up mycket lättare under omsättning”, säger Carson. ”Jag uppskattar detta sparar oss $ 250 till $ 500 varje gång i minskad målning arbetskraft och råvaruspill.”

Carson försöker också undvika lägenheter med vägg till vägg matta, säger han. Detta hjälper honom att spara otaliga summor pengar under varje ledig sedan fast golv normalt inte behöver bytas ut mellan hyresgäster. ”Vi försöker att köpa hus med hårda ytor golv som kakel eller lövträd, eller vi installera det förskott”, säger Carson.

# 7: Utför skötsel och underhåll själv.

Veteran och hyresvärd Doug Nordman äger en hyresfastighet med sin fru. Medan deras mål är inte nödvändigtvis långsiktiga intäkter eftersom de planerar att flytta in i fastigheten själva, de fortfarande vill spara pengar på vägen.

Deras strategi? Utföra en hel del underhåll, och särskilt trädgårdsarbete själva.

”Det är lite underhåll landskaps för bara ett par timmar var sjätte vecka, men det ger oss en stor chans att se över fastigheten och chatta med hyresgästen”, säger Nordman, som bloggar på The Military Guide.

Slutgiltiga tankar

Innan du köper något hyresfastigheter, är det viktigt att se till att nummer fungerar. Att ta in en hyresintäkter är trevligt för säker, men det hjälper till att hålla dina kostnader på ett minimum så att du inte betalar ut mer än du föra in.

Även om ingen särskild besparingar strategi är rätt för alla, är det viktigt för alla hyresvärden att hitta rätt strategi för sin verksamhet. Utan en, köpa hyresfastigheter kan lätt bli en förlorande proposition.

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.